摩根士丹利恒安30天持有期債券型證券投資基金招募說明書
摩根士丹利恒安30天持有期債券型
證券投資基金
招募說明書
【 本基金暫不向金融機(jī)構(gòu)自營賬戶銷售（基金管理人自有資金除外）】
基金管理人： 摩根士丹利基金管理（中國）有限公司
基金托管人： 江蘇銀行股份有限公司
【重要提示】
摩根士丹利恒安30天持有期債券型證券投資基金（以下簡稱“本基金”）于
2024年12月28日經(jīng)中國證券監(jiān)督管理委員會(huì)證監(jiān)許可【 2024】 1932號(hào)文準(zhǔn)予注冊(cè)
募集。
基金管理人保證本招募說明書的內(nèi)容真實(shí)、準(zhǔn)確、完整。
本招募說明書經(jīng)中國證監(jiān)會(huì)注冊(cè)，但中國證監(jiān)會(huì)對(duì)本基金募集的注冊(cè)，并不
表明其對(duì)本基金的投資價(jià)值、市場(chǎng)前景和收益作出實(shí)質(zhì)性判斷或保證，也不表明
投資于本基金沒有風(fēng)險(xiǎn)。
投資有風(fēng)險(xiǎn)，投資人認(rèn)購（或申購）基金時(shí)應(yīng)認(rèn)真閱讀本招募說明書。
基金管理人依照恪盡職守、誠實(shí)信用、謹(jǐn)慎勤勉的原則管理和運(yùn)用基金財(cái)產(chǎn)，
但不保證基金一定盈利，也不保證最低收益。
本基金投資于證券市場(chǎng)，基金凈值會(huì)因?yàn)樽C券市場(chǎng)波動(dòng)等因素產(chǎn)生波動(dòng)，投
資人在投資本基金前，應(yīng)仔細(xì)閱讀基金合同、本招募說明書、基金產(chǎn)品資料概要
等信息披露文件，全面認(rèn)識(shí)本基金產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)收益特征和產(chǎn)品特性，充分考慮自
身的風(fēng)險(xiǎn)承受能力，理性判斷市場(chǎng)，對(duì)認(rèn)購（或申購）本基金的意愿、時(shí)機(jī)、數(shù)
量等投資行為作出獨(dú)立、謹(jǐn)慎決策。投資人在獲得基金投資收益的同時(shí)，亦承擔(dān)
基金投資中出現(xiàn)的各類風(fēng)險(xiǎn)，包括：因整體政治、經(jīng)濟(jì)、社會(huì)等環(huán)境因素對(duì)證券
價(jià)格產(chǎn)生影響而形成的系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)，個(gè)別證券特有的非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)，由于基金投
資人連續(xù)大量贖回本基金產(chǎn)生的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，基金管理人在基金管理實(shí)施過程中
產(chǎn)生的基金管理風(fēng)險(xiǎn)，信用風(fēng)險(xiǎn)，本基金的特定風(fēng)險(xiǎn)等。
本基金設(shè)置基金份額持有人最短持有期限?；鸱蓊~持有人持有的每份基金
份額最短持有期限為30天，在最短持有期限內(nèi)該份基金份額不可贖回或轉(zhuǎn)換轉(zhuǎn)出。
當(dāng)本基金持有特定資產(chǎn)且存在或潛在大額贖回申請(qǐng)時(shí)，基金管理人履行相應(yīng)
程序后，可以啟動(dòng)側(cè)袋機(jī)制，具體詳見基金合同和本招募說明書“側(cè)袋機(jī)制”等
有關(guān)章節(jié)。側(cè)袋機(jī)制實(shí)施期間，基金管理人將對(duì)基金簡稱進(jìn)行特殊標(biāo)識(shí)，并不辦
理側(cè)袋賬戶的申購贖回。請(qǐng)基金份額持有人仔細(xì)閱讀相關(guān)內(nèi)容并關(guān)注本基金啟用
側(cè)袋機(jī)制時(shí)的特定風(fēng)險(xiǎn)。
本基金為債券型基金， 理論上其長期平均預(yù)期風(fēng)險(xiǎn)收益水平低于股票型基
金、混合型基金，高于貨幣市場(chǎng)基金。
基金管理人提醒投資人基金投資的“買者自負(fù)”原則，在作出投資決策后，
基金運(yùn)營狀況與基金凈值變化引致的投資風(fēng)險(xiǎn)，由投資人自行負(fù)責(zé)?；鸬倪^往
業(yè)績并不預(yù)示其未來表現(xiàn)?；鸸芾砣斯芾淼钠渌鸬臉I(yè)績并不構(gòu)成對(duì)本基金
業(yè)績表現(xiàn)的保證。
本基金銷售對(duì)象為符合法律法規(guī)規(guī)定的可投資于證券投資基金的個(gè)人投資
者、機(jī)構(gòu)投資者、合格境外投資者以及法律法規(guī)或中國證監(jiān)會(huì)允許購買證券投資
基金的其他投資者。本基金暫不向金融機(jī)構(gòu)自營賬戶銷售（基金管理人自有資金
除外），如未來本基金開放向金融機(jī)構(gòu)自營賬戶公開銷售或?qū)︿N售對(duì)象的范圍予
以進(jìn)一步限定，基金管理人將另行公告。金融機(jī)構(gòu)自營賬戶的具體范圍以基金管
理人認(rèn)定為準(zhǔn)。本基金增加其他銷售機(jī)構(gòu)銷售本基金且銷售機(jī)構(gòu)對(duì)銷售對(duì)象的范
圍予以進(jìn)一步限定的，其具體銷售對(duì)象以該銷售機(jī)構(gòu)的規(guī)定為準(zhǔn)。摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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目錄
第一部分 緒言.................................................................................................................................5
第二部分 釋義.................................................................................................................................6
第三部分 基金管理人...................................................................................................................12
第四部分 基金托管人...................................................................................................................23
第五部分 相關(guān)服務(wù)機(jī)構(gòu)...............................................................................................................26
第六部分 基金的募集...................................................................................................................29
第七部分 基金合同的生效...........................................................................................................35
第八部分 基金份額的申購與贖回...............................................................................................36
第九部分 基金的投資...................................................................................................................49
第十部分 基金的財(cái)產(chǎn)...................................................................................................................57
第十一部分 基金資產(chǎn)的估值.......................................................................................................58
第十二部分 基金的收益與分配...................................................................................................64
第十三部分 基金的費(fèi)用與稅收...................................................................................................66
第十四部分 基金的會(huì)計(jì)與審計(jì)...................................................................................................69
第十五部分 基金的信息披露.......................................................................................................70
第十六部分 風(fēng)險(xiǎn)揭示...................................................................................................................78
第十七部分 基金合同的變更、終止與基金財(cái)產(chǎn)的清算...........................................................90
第十八部分 側(cè)袋機(jī)制...................................................................................................................93
第十九部分 基金合同內(nèi)容摘要...................................................................................................96
第二十部分 基金托管協(xié)議內(nèi)容摘要.........................................................................................116
第二十一部分 對(duì)基金份額持有人的服務(wù).................................................................................132
第二十二部分 其他應(yīng)披露事項(xiàng).................................................................................................134
第二十三部分 招募說明書的存放及查閱方式.........................................................................135
第二十四部分 備查文件.............................................................................................................136摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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第一部分 緒言
《摩根士丹利恒安30天持有期債券型證券投資基金招募說明書》 （以下簡稱
“本招募說明書” ） 依據(jù)《中華人民共和國證券投資基金法》（以下簡稱“《基
金法》”）、《公開募集證券投資基金運(yùn)作管理辦法》（以下簡稱“《運(yùn)作辦法》”）、
《公開募集證券投資基金銷售機(jī)構(gòu)監(jiān)督管理辦法》（以下簡稱“《銷售辦法》”）、
《公開募集證券投資基金信息披露管理辦法》（以下簡稱“《信息披露辦法》”） 、
《公開募集開放式證券投資基金流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理規(guī)定》（以下簡稱“《流動(dòng)性風(fēng)
險(xiǎn)管理規(guī)定》”） 和其他有關(guān)法律法規(guī)的規(guī)定，以及《摩根士丹利恒安30天持有
期債券型證券投資基金基金合同》（以下簡稱“基金合同”）編寫。
本基金管理人承諾本招募說明書不存在任何虛假內(nèi)容、誤導(dǎo)性陳述或重大
遺漏，并對(duì)其真實(shí)性、準(zhǔn)確性、完整性承擔(dān)法律責(zé)任。
本基金是根據(jù)本招募說明書所載明的資料申請(qǐng)募集的。本招募說明書由摩
根士丹利基金管理（中國）有限公司解釋。本基金管理人沒有委托或授權(quán)任何
其他人提供未在本招募說明書中載明的信息，或?qū)Ρ菊心颊f明書做出任何解釋
或者說明。
本招募說明書根據(jù)本基金的基金合同編寫，并經(jīng)中國證監(jiān)會(huì)注冊(cè)?；鸷贤?br/>是約定基金合同當(dāng)事人之間權(quán)利、義務(wù)關(guān)系的法律文件?；鹜顿Y人自依基金合
同取得基金份額，即成為基金份額持有人和基金合同的當(dāng)事人，其持有基金份額
的行為本身即表明其對(duì)基金合同的承認(rèn)和接受，并按照《基金法》、基金合同及
其他有關(guān)規(guī)定享有權(quán)利、承擔(dān)義務(wù)。
基金投資人欲了解基金份額持有人的權(quán)利和義務(wù)，應(yīng)詳細(xì)查閱基金合同。摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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第二部分 釋義
在本招募說明書中，除非文意另有所指，下列詞語或簡稱具有如下含義：
1、 基金或本基金：指摩根士丹利恒安30天持有期債券型證券投資基金
2、 基金管理人：指摩根士丹利基金管理（中國）有限公司
3、 基金托管人：指江蘇銀行股份有限公司
4、 基金合同：指《摩根士丹利恒安30天持有期債券型證券投資基金基金合
同》及對(duì)基金合同的任何有效修訂和補(bǔ)充
5、 托管協(xié)議：指基金管理人與基金托管人就本基金簽訂之《摩根士丹利恒
安30天持有期債券型證券投資基金托管協(xié)議》及對(duì)該托管協(xié)議的任何有效修訂
和補(bǔ)充
6、 招募說明書或本招募說明書：指《摩根士丹利恒安30天持有期債券型證
券投資基金招募說明書》及其更新
7、基金產(chǎn)品資料概要：指《摩根士丹利恒安30天持有期債券型證券投資基
金基金產(chǎn)品資料概要》及其更新
8、基金份額發(fā)售公告：指《摩根士丹利恒安30天持有期債券型證券投資基
金基金份額發(fā)售公告》
9、法律法規(guī)：指中國現(xiàn)行有效并公布實(shí)施的法律、行政法規(guī)、規(guī)范性文
件、司法解釋、行政規(guī)章以及其他對(duì)基金合同當(dāng)事人有約束力的決定、決議、
通知等；以及需要遵守的盡職調(diào)查與信息報(bào)送等相關(guān)的法律法規(guī)及對(duì)于該等法
律法規(guī)的不時(shí)修訂和補(bǔ)充
10、《基金法》：指2003年10月28日經(jīng)第十屆全國人民代表大會(huì)常務(wù)委員
會(huì)第五次會(huì)議通過，經(jīng)2012年12月28日第十一屆全國人民代表大會(huì)常務(wù)委員會(huì)
第三十次會(huì)議修訂，自2013年6月1日起實(shí)施，并經(jīng)2015年4月24日第十二屆全國
人民代表大會(huì)常務(wù)委員會(huì)第十四次會(huì)議《全國人民代表大會(huì)常務(wù)委員會(huì)關(guān)于修
改<中華人民共和國港口法>等七部法律的決定》修正的《中華人民共和國證券
投資基金法》及頒布機(jī)關(guān)對(duì)其不時(shí)做出的修訂摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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11、《銷售辦法》：指中國證監(jiān)會(huì)2020年8月28日頒布、同年10月1日實(shí)施
的《公開募集證券投資基金銷售機(jī)構(gòu)監(jiān)督管理辦法》及頒布機(jī)關(guān)對(duì)其不時(shí)做出
的修訂
12、《信息披露辦法》：指中國證監(jiān)會(huì)2019年 7月26日頒布、同年9月1日
實(shí)施的，并經(jīng)2020年3月20日中國證監(jiān)會(huì)公布的《關(guān)于修改部分證券期貨規(guī)章的
決定》修正的《公開募集證券投資基金信息披露管理辦法》及頒布機(jī)關(guān)對(duì)其不
時(shí)做出的修訂
13、《運(yùn)作辦法》：指中國證監(jiān)會(huì)2014年7月7日頒布、同年8月8日實(shí)施的
《公開募集證券投資基金運(yùn)作管理辦法》及頒布機(jī)關(guān)對(duì)其不時(shí)做出的修訂
14、《流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理規(guī)定》：指中國證監(jiān)會(huì)2017年8月31日頒布、同年10
月1日實(shí)施的《公開募集開放式證券投資基金流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理規(guī)定》及頒布機(jī)關(guān)
對(duì)其不時(shí)做出的修訂
15、《涉稅盡職調(diào)查辦法》：指2017年5月9日頒布，同年7月1日實(shí)施的
《非居民金融賬戶涉稅信息盡職調(diào)查管理辦法》及頒布機(jī)關(guān)對(duì)其不時(shí)做出的修
訂
16、中國證監(jiān)會(huì)：指中國證券監(jiān)督管理委員會(huì)
17、銀行業(yè)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)：指中國人民銀行和/或國家金融監(jiān)督管理總局
18、基金合同當(dāng)事人：指受基金合同約束，根據(jù)基金合同享有權(quán)利并承擔(dān)
義務(wù)的法律主體，包括基金管理人、基金托管人和基金份額持有人
19、個(gè)人投資者：指依據(jù)有關(guān)法律法規(guī)規(guī)定可投資于證券投資基金的自然
人
20、機(jī)構(gòu)投資者：指依法可以投資證券投資基金的、在中華人民共和國境
內(nèi)合法登記并存續(xù)或經(jīng)有關(guān)政府部門批準(zhǔn)設(shè)立并存續(xù)的企業(yè)法人、事業(yè)法人、
社會(huì)團(tuán)體或其他組織
21、 合格境外投資者：指符合《合格境外機(jī)構(gòu)投資者和人民幣合格境外機(jī)
構(gòu)投資者境內(nèi)證券期貨投資管理辦法》（及頒布機(jī)關(guān)對(duì)其不時(shí)做出的修訂）及摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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相關(guān)法律法規(guī)規(guī)定，經(jīng)中國證監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)，使用來自境外的資金進(jìn)行境內(nèi)證券期
貨投資的境外機(jī)構(gòu)投資者，包括合格境外機(jī)構(gòu)投資者和人民幣合格境外機(jī)構(gòu)投
資者
22、投資人、投資者：指?jìng)€(gè)人投資者、機(jī)構(gòu)投資者、 合格境外投資者以及
法律法規(guī)或中國證監(jiān)會(huì)允許購買證券投資基金的其他投資者的合稱
23、基金份額持有人：指依基金合同和招募說明書合法取得基金份額的投
資者
24、基金銷售業(yè)務(wù)：指基金管理人或銷售機(jī)構(gòu)宣傳推介基金，發(fā)售基金份
額，辦理基金份額的申購、贖回、轉(zhuǎn)換、轉(zhuǎn)托管及定期定額投資等業(yè)務(wù)
25、銷售機(jī)構(gòu)：指摩根士丹利基金管理（中國）有限公司以及符合《銷售
辦法》和中國證監(jiān)會(huì)規(guī)定的其他條件，取得基金銷售業(yè)務(wù)資格并與基金管理人
簽訂了基金銷售服務(wù)協(xié)議，辦理基金銷售業(yè)務(wù)的機(jī)構(gòu)
26、登記業(yè)務(wù)：指基金登記、存管、過戶、清算和結(jié)算業(yè)務(wù)，具體內(nèi)容包
括投資者基金賬戶的建立和管理、基金份額登記、基金銷售業(yè)務(wù)的確認(rèn)、清算
和結(jié)算、代理發(fā)放紅利、建立并保管基金份額持有人名冊(cè)和辦理非交易過戶等
27、登記機(jī)構(gòu)：指辦理登記業(yè)務(wù)的機(jī)構(gòu)?；鸬牡怯洐C(jī)構(gòu)為摩根士丹利基
金管理（中國）有限公司或接受摩根士丹利基金管理（中國）有限公司委托代
為辦理登記業(yè)務(wù)的機(jī)構(gòu)
28、基金賬戶：指登記機(jī)構(gòu)為投資者開立的、記錄其持有的、基金管理人
所管理的基金份額余額及其變動(dòng)情況的賬戶
29、基金交易賬戶：指銷售機(jī)構(gòu)為投資者開立的、記錄投資者通過該銷售
機(jī)構(gòu)辦理認(rèn)購、申購、贖回、轉(zhuǎn)換、轉(zhuǎn)托管及定期定額投資等業(yè)務(wù)而引起的基
金份額變動(dòng)及結(jié)余情況的賬戶
30、基金合同生效日：指基金募集達(dá)到法律法規(guī)規(guī)定及基金合同規(guī)定的條
件，基金管理人向中國證監(jiān)會(huì)辦理基金備案手續(xù)完畢，并獲得中國證監(jiān)會(huì)書面
確認(rèn)的日期摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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31、基金合同終止日：指基金合同規(guī)定的基金合同終止事由出現(xiàn)后，基金
財(cái)產(chǎn)清算完畢，清算結(jié)果報(bào)中國證監(jiān)會(huì)備案并予以公告的日期
32、基金募集期：指自基金份額發(fā)售之日起至發(fā)售結(jié)束之日止的期間，最
長不得超過3個(gè)月
33、存續(xù)期：指基金合同生效至終止之間的不定期期限
34、工作日：指上海證券交易所、深圳證券交易所的正常交易日
35、 T日：指銷售機(jī)構(gòu)在規(guī)定時(shí)間受理投資者申購、贖回或其他業(yè)務(wù)申請(qǐng)的
開放日
36、 T+n日：指自T日起第n個(gè)工作日(不包含T日)
37、開放日：指為投資者辦理基金份額申購、贖回或其他業(yè)務(wù)的工作日
38、開放時(shí)間：指開放日基金接受申購、贖回或其他交易的時(shí)間段
39、《業(yè)務(wù)規(guī)則》：指《摩根士丹利基金管理（中國）有限公司開放式基
金業(yè)務(wù)規(guī)則》，是規(guī)范基金管理人所管理的開放式證券投資基金登記方面的業(yè)
務(wù)規(guī)則，由基金管理人制定和更新并由基金管理人和投資者共同遵守
40、認(rèn)購：指在基金募集期內(nèi)，投資者根據(jù)基金合同和招募說明書的規(guī)定
申請(qǐng)購買基金份額的行為
41、申購：指基金合同生效后，投資者根據(jù)基金合同和招募說明書的規(guī)定
申請(qǐng)購買基金份額的行為
42、贖回：指基金合同生效后，基金份額持有人按基金合同和招募說明書
規(guī)定的條件要求將基金份額兌換為現(xiàn)金的行為
43、基金轉(zhuǎn)換：指基金份額持有人按照基金合同和基金管理人屆時(shí)有效公
告規(guī)定的條件，申請(qǐng)將其持有基金管理人管理的、某一基金的基金份額轉(zhuǎn)換為
基金管理人管理的其他基金基金份額的行為
44、轉(zhuǎn)托管：指基金份額持有人在本基金的不同銷售機(jī)構(gòu)之間實(shí)施的變更
所持基金份額銷售機(jī)構(gòu)的操作
45、定期定額投資計(jì)劃：指投資者通過有關(guān)銷售機(jī)構(gòu)提出申請(qǐng)，約定每期摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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申購日、扣款金額及扣款方式，由銷售機(jī)構(gòu)于每期約定扣款日在投資者指定銀
行賬戶內(nèi)自動(dòng)完成扣款及受理基金申購申請(qǐng)的一種投資方式
46、巨額贖回：指本基金單個(gè)開放日，基金凈贖回申請(qǐng)(贖回申請(qǐng)份額總數(shù)
加上基金轉(zhuǎn)換中轉(zhuǎn)出申請(qǐng)份額總數(shù)后扣除申購申請(qǐng)份額總數(shù)及基金轉(zhuǎn)換中轉(zhuǎn)入
申請(qǐng)份額總數(shù)后的余額)超過上一開放日基金總份額的10%
47、 基金份額類別：指本基金根據(jù)認(rèn)購費(fèi)/申購費(fèi)、銷售服務(wù)費(fèi)收取方式的
不同，將基金份額分為不同的類別。在投資人認(rèn)購/申購時(shí)收取認(rèn)購/申購費(fèi)，
在贖回時(shí)根據(jù)持有期限收取贖回費(fèi)用的，但不從本類別基金資產(chǎn)中計(jì)提銷售服
務(wù)費(fèi)的，稱為A類基金份額；不收取認(rèn)購/申購費(fèi)，而是從本類別基金資產(chǎn)中計(jì)
提銷售服務(wù)費(fèi)，在贖回時(shí)根據(jù)持有期限收取贖回費(fèi)用的，稱為C類基金份額
48、元：指人民幣元
49、基金收益：指基金投資所得債券利息、買賣證券價(jià)差、銀行存款利
息、已實(shí)現(xiàn)的其他合法收入及因運(yùn)用基金財(cái)產(chǎn)帶來的成本和費(fèi)用的節(jié)約
50、基金資產(chǎn)總值：指基金擁有的各類有價(jià)證券及票據(jù)價(jià)值、銀行存款本
息、基金應(yīng)收申購款及其他資產(chǎn)的價(jià)值總和
51、基金資產(chǎn)凈值：指基金資產(chǎn)總值減去基金負(fù)債后的價(jià)值
52、基金份額凈值：指計(jì)算日基金資產(chǎn)凈值除以計(jì)算日基金份額總數(shù)
53、基金資產(chǎn)估值：指計(jì)算評(píng)估基金資產(chǎn)和負(fù)債的價(jià)值，以確定基金資產(chǎn)
凈值和基金份額凈值的過程
54、 規(guī)定媒介：指符合中國證監(jiān)會(huì)規(guī)定條件的用以進(jìn)行信息披露的全國性
報(bào)刊及《信息披露辦法》規(guī)定的互聯(lián)網(wǎng)網(wǎng)站（包括基金管理人網(wǎng)站、基金托管
人網(wǎng)站、中國證監(jiān)會(huì)基金電子披露網(wǎng)站）等媒介
55、銷售服務(wù)費(fèi)：指從基金財(cái)產(chǎn)中計(jì)提的，用于本基金市場(chǎng)推廣、銷售以
及基金份額持有人服務(wù)的費(fèi)用
56、 流動(dòng)性受限資產(chǎn)：指由于法律法規(guī)、監(jiān)管、合同或操作障礙等原因無
法以合理價(jià)格予以變現(xiàn)的資產(chǎn)，包括但不限于到期日在10個(gè)交易日以上的逆回摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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購與銀行定期存款（含協(xié)議約定有條件提前支取的銀行存款）、因發(fā)行人債務(wù)
違約無法進(jìn)行轉(zhuǎn)讓或交易的債券等
57、擺動(dòng)定價(jià)機(jī)制：指當(dāng)開放式基金遭遇大額申購贖回時(shí)，通過調(diào)整基金
份額凈值的方式，將基金調(diào)整投資組合的市場(chǎng)沖擊成本分配給實(shí)際申購、贖回
的投資者，從而減少對(duì)存量基金份額持有人利益的不利影響，確保投資者的合
法權(quán)益不受損害并得到公平對(duì)待
58、 最短持有期限：指本基金對(duì)每份基金份額設(shè)置30天的最短持有期限。
即：本基金開始辦理贖回業(yè)務(wù)后，自基金合同生效日起（對(duì)于認(rèn)購份額而言，
含當(dāng)日，下同）或基金份額申購確認(rèn)日起（對(duì)于申購份額而言，含當(dāng)日，下
同）的第30天起（含當(dāng)日，如為非工作日則順延至下一工作日），投資者方可
就該基金份額提出贖回或轉(zhuǎn)換轉(zhuǎn)出申請(qǐng)
59、側(cè)袋機(jī)制：指將基金投資組合中的特定資產(chǎn)從原有賬戶分離至一個(gè)專
門賬戶進(jìn)行處置清算，目的在于有效隔離并化解風(fēng)險(xiǎn)，確保投資者得到公平對(duì)
待，屬于流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理工具。側(cè)袋機(jī)制實(shí)施期間，原有賬戶稱為主袋賬戶，
專門賬戶稱為側(cè)袋賬戶
60、特定資產(chǎn)：包括：（一）無可參考的活躍市場(chǎng)價(jià)格且采用估值技術(shù)仍
導(dǎo)致公允價(jià)值存在重大不確定性的資產(chǎn)；（二）按攤余成本計(jì)量且計(jì)提資產(chǎn)減
值準(zhǔn)備仍導(dǎo)致資產(chǎn)價(jià)值存在重大不確定性的資產(chǎn)；（三）其他資產(chǎn)價(jià)值存在重
大不確定性的資產(chǎn)
61、不可抗力：指基金合同當(dāng)事人不能預(yù)見、不能避免且不能克服的客觀
事件
以上釋義中涉及法律法規(guī)、業(yè)務(wù)規(guī)則的內(nèi)容，法律法規(guī)、業(yè)務(wù)規(guī)則修訂
后，如適用本基金，相關(guān)內(nèi)容以修訂后法律法規(guī)、業(yè)務(wù)規(guī)則為準(zhǔn)。摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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第三部分 基金管理人
一、基金管理人概況
名稱： 摩根士丹利基金管理（中國）有限公司
住所：深圳市福田區(qū)中心四路1號(hào)嘉里建設(shè)廣場(chǎng)第二座第17層01-04室
辦公地址：深圳市福田區(qū)中心四路1號(hào)嘉里建設(shè)廣場(chǎng)第二座第17層
法定代表人： ZHOU WENTONG（周文秱）
成立日期： 2003年3月14日
批準(zhǔn)設(shè)立機(jī)關(guān)及批準(zhǔn)設(shè)立文號(hào)：中國證監(jiān)會(huì)證監(jiān)基金字[2003]33號(hào)
注冊(cè)資本： 95,000萬元人民幣
聯(lián)系人：徐許
聯(lián)系電話：（ 0755） 88318883
股權(quán)結(jié)構(gòu)為： 摩根士丹利國際控股公司（ 100%） 。
二、主要人員情況
（一）董事會(huì)成員
高杰文（ Todd Coltman）先生，于加利福尼亞州立大學(xué)獲得本科和研究生學(xué)
位，并在喬治敦大學(xué)取得法律學(xué)位。曾在年利達(dá)律師事務(wù)所（ Linklaters）倫敦、
香港和東京辦公室以及眾達(dá)律師事務(wù)所（ Jones Day）的東京辦公室擔(dān)任律師。
2004年加入摩根士丹利，負(fù)責(zé)摩根士丹利亞洲私募股權(quán)不動(dòng)產(chǎn)業(yè)務(wù)（ MSREI）的
不動(dòng)產(chǎn)收購融資。 2007年擔(dān)任MSREI日本業(yè)務(wù)運(yùn)營總監(jiān)， 2009年擔(dān)任MSREI亞洲（包
括日本）業(yè)務(wù)運(yùn)營總監(jiān)。自2016年起至今擔(dān)任摩根士丹利投資管理亞洲區(qū)首席運(yùn)
營官。 現(xiàn)任基金管理人董事長。
黃敏女士，麻省理工學(xué)院管理學(xué)學(xué)士。曾任職于摩根大通（紐約）和穆迪
投資者服務(wù)（紐約）。 2006年11月至2024年5月期間曾擔(dān)任瑞士信貸（香港）有
限公司副總裁、總監(jiān)及中國區(qū)首席運(yùn)營官、總經(jīng)理及資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)亞太區(qū)負(fù)責(zé)人，
工銀瑞信基金管理有限公司董事。 2024年4月加入摩根士丹利，目前擔(dān)任摩根士
丹利董事總經(jīng)理、摩根士丹利投資管理業(yè)務(wù)大中華區(qū)負(fù)責(zé)人，摩根士丹利海外投
資基金管理（上海）有限公司董事?，F(xiàn)任基金管理人董事。摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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ZHOU WENTONG（周文秱）先生，北京大學(xué)學(xué)士，美國西北大學(xué)博士，芝加哥
大學(xué)工商管理碩士，特許金融分析師（ CFA）， 24年金融行業(yè)從業(yè)經(jīng)歷。曾任美
國奧本海默基金公司高級(jí)基金經(jīng)理，浦銀安盛基金管理有限公司副總經(jīng)理兼首席
投資官，海富通資產(chǎn)管理（香港）有限公司高級(jí)投資經(jīng)理，友邦保險(xiǎn)有限公司中
國區(qū)資產(chǎn)管理中心資深總監(jiān)，中美聯(lián)泰大都會(huì)人壽保險(xiǎn)有限公司首席投資官。
2023年10月加入摩根士丹利基金管理（中國）有限公司， 曾任基金管理人副總經(jīng)
理，現(xiàn)任基金管理人董事、總經(jīng)理、首席投資官。
Carlos Alfonso OYARBIDE SECO先生，西班牙巴塞羅那自治大學(xué)經(jīng)濟(jì)學(xué)學(xué)
士，賓夕法尼亞大學(xué)沃頓商學(xué)院工商管理碩士。曾任職于大通曼哈頓銀行（紐約
辦公室）、瑞銀集團(tuán)菲利普斯&德魯（倫敦辦公室）， 1993年7月至2015年12月期
間曾任摩根士丹利歐洲有限公司兼并與收購部董事總經(jīng)理，摩根士丹利亞洲有限
公司兼并與收購部董事總經(jīng)理，摩根士丹利西班牙有限公司首席執(zhí)行官，瑞士信
貸集團(tuán)董事總經(jīng)理、亞太區(qū)金融機(jī)構(gòu)部主管，摩根士丹利亞洲有限公司北京代表
處董事總經(jīng)理和摩根士丹利中國首席營運(yùn)官。目前擔(dān)任新黃河資本有限公司創(chuàng)始
人及首席執(zhí)行官、 LIVALL IBEROAMERICA LLC董事?，F(xiàn)任基金管理人獨(dú)立董事。
Thaddeus Thomas Beczak 先生，美國喬治城大學(xué)國際關(guān)系學(xué)學(xué)士，哥倫比
亞大學(xué)工商管理碩士。 1974年9月至1997年7月任職于摩根大通，曾任摩根大通證
券亞洲有限公司總裁， 1997年至2013年，先后曾任嘉里集團(tuán)副主席，野村證券董
事會(huì)主席，華興證券香港有限公司董事會(huì)主席。 2014年1月退休。目前兼任鳳凰
衛(wèi)視投資（控股）有限公司獨(dú)立非執(zhí)行董事、太平洋網(wǎng)絡(luò)有限公司獨(dú)立非執(zhí)行董
事、 Arnhold Holdings Limited 獨(dú)立非執(zhí)行董事、非營利性組織The Association
of Hong Kong Forum Limited董事長?，F(xiàn)任基金管理人獨(dú)立董事。
蔣松濤先生，南京政治學(xué)院經(jīng)濟(jì)管理專業(yè)本科畢業(yè)。曾任上海無線電八廠廠
長兼黨委副書記，上海電子元件公司副總經(jīng)理, 上海信德企業(yè)發(fā)展有限公司副總
經(jīng)理。 1998年至2009年任上海廣電（集團(tuán)）有限公司投資發(fā)展部經(jīng)理、總裁助理
兼戰(zhàn)略發(fā)展部經(jīng)理、副總裁。 2010年至2018年任上海儀電（集團(tuán)）有限公司副總摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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裁，其中2015年至2017年兼任華鑫證券有限責(zé)任公司董事長， 2014年至2017年兼
任摩根士丹利華鑫證券有限責(zé)任公司董事。 2018年5月退休。目前擔(dān)任上海福賽
特機(jī)器人股份有限公司獨(dú)立董事。現(xiàn)任基金管理人獨(dú)立董事。
（ 二）高級(jí)管理人員
ZHOU WENTONG（周文秱）先生， 董事、總經(jīng)理，簡歷同上。
劉欣先生，清華大學(xué)會(huì)計(jì)學(xué)本科， 17年證券從業(yè)經(jīng)驗(yàn)。曾任中國國際金融股
份有限公司投資銀行部分析師、經(jīng)理，埃森哲管理咨詢金融機(jī)構(gòu)部分析師，美林
（亞太）有限公司投資銀行部經(jīng)理、亞洲企業(yè)融資部副總裁、董事，瑞士信貸香
港有限公司投資銀行部副總裁，北京春雨天下軟件有限公司首席財(cái)務(wù)官，亞投顧
問有限公司高級(jí)顧問，華寶基金管理有限公司常務(wù)副總經(jīng)理等職務(wù)。 2024年9月
加入摩根士丹利基金管理（中國）有限公司，現(xiàn)任副總經(jīng)理。
毛慧女士，上海交通大學(xué)工商管理碩士，具備中國法律職業(yè)資格， 12年證券
從業(yè)經(jīng)驗(yàn)。曾任錦天城律師事務(wù)所律師助理，源泰律師事務(wù)所律師，申萬菱信基
金管理有限公司高級(jí)監(jiān)察經(jīng)理，永贏基金管理有限公司監(jiān)察稽核總監(jiān)、督察長，
北京市漢坤律師事務(wù)所上海分所顧問、合伙人。 2024年3月加入摩根士丹利基金
管理（中國）有限公司，現(xiàn)任督察長。
ZHOU HAN（周涵）先生，塔夫茨大學(xué)博士， 9年證券從業(yè)經(jīng)歷。曾任中國郵
電部北京電信局工程師，美國富達(dá)投資集團(tuán)網(wǎng)絡(luò)技術(shù)總監(jiān)， Codent Networks,
Inc.副總裁， InfoGlyph USA, Inc.中國區(qū)經(jīng)理， Loci Software Inc.總經(jīng)理，
Fidelity（大連）商務(wù)服務(wù)有限公司交付副總裁， FIL（大連）科技有限公司總
經(jīng)理兼技術(shù)部負(fù)責(zé)人，摩根士丹利基金管理（中國）有限公司首席信息官，摩根
士丹利管理服務(wù)（上海）有限公司北京分公司信息技術(shù)部執(zhí)行董事等。 2024年5
月再次加入摩根士丹利基金管理（中國）有限公司，現(xiàn)任首席信息官。
徐許女士，華東師范大學(xué)金融學(xué)碩士，特許金融分析師（ CFA），中國注冊(cè)
會(huì)計(jì)師（ CPA）， 15年證券從業(yè)經(jīng)歷。歷任三一重工股份有限公司印度子公司財(cái)
務(wù)部財(cái)務(wù)主管、 TCL多媒體控股有限公司印度子公司財(cái)務(wù)部高級(jí)財(cái)務(wù)經(jīng)理、偉創(chuàng)摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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力研發(fā)(深圳)有限公司財(cái)務(wù)部財(cái)務(wù)經(jīng)理、美泰玩具技術(shù)咨詢(深圳)有限公司財(cái)務(wù)
部財(cái)務(wù)經(jīng)理。 2009年6月加入摩根士丹利基金管理（中國）有限公司，歷任財(cái)務(wù)
管理部總監(jiān)、財(cái)務(wù)管理部總監(jiān)兼行政管理部總監(jiān)、助理總經(jīng)理兼財(cái)務(wù)管理部總監(jiān)
兼行政管理部總監(jiān)，現(xiàn)任財(cái)務(wù)負(fù)責(zé)人。
（四）本基金基金經(jīng)理
吳慧文女士，武漢大學(xué)金融工程碩士， 12年證券從業(yè)經(jīng)歷。曾任長城證券股
份有限公司固定收益部投資經(jīng)理，安信證券資產(chǎn)管理有限公司資管公募部投資主
辦。 2023年8月加入摩根士丹利基金管理（中國）有限公司，曾任固定收益投資
部總監(jiān)助理， 現(xiàn)任固定收益投資部副總監(jiān)兼基金經(jīng)理。 2024年3月起擔(dān)任摩根士
丹利安盈穩(wěn)固六個(gè)月持有期債券型證券投資基金基金經(jīng)理， 2024年4月起擔(dān)任摩
根士丹利純債穩(wěn)定添利18個(gè)月定期開放債券型證券投資基金基金經(jīng)理， 2024年5
月起擔(dān)任摩根士丹利純債穩(wěn)定增利18個(gè)月定期開放債券型證券投資基金基金經(jīng)
理， 2024年8月起擔(dān)任摩根士丹利多元收益?zhèn)妥C券投資基金基金經(jīng)理， 2024
年11月起擔(dān)任摩根士丹利中證同業(yè)存單AAA指數(shù)7天持有期證券投資基金基金經(jīng)
理， 2024年12月起擔(dān)任摩根士丹利穩(wěn)豐利率債債券型證券投資基金基金經(jīng)理。
（五）投資決策委員會(huì)成員
主任委員：王大鵬，研究管理部總監(jiān)、基金經(jīng)理。
副主任委員：施同亮，固定收益投資部總監(jiān)、基金經(jīng)理。
委員：余斌，數(shù)量化投資部總監(jiān)、基金經(jīng)理；李功舜，交易管理部總監(jiān)；洪
天陽，多資產(chǎn)投資部總監(jiān)、 投資經(jīng)理； 雷志勇，權(quán)益投資部總監(jiān)、基金經(jīng)理。
秘書：張迪歐，研究管理部投研秘書。
（六）上述人員之間不存在近親屬關(guān)系。
三、基金管理人的職責(zé)
1、依法募集資金，辦理或者委托經(jīng)中國證監(jiān)會(huì)認(rèn)定的其他機(jī)構(gòu)代為辦理基
金份額的發(fā)售、申購、贖回和登記事宜；
2、辦理基金備案手續(xù)；摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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3、自《基金合同》生效之日起，以誠實(shí)信用、謹(jǐn)慎勤勉的原則管理和運(yùn)用
基金財(cái)產(chǎn)；
4、配備足夠的具有專業(yè)資格的人員進(jìn)行基金投資分析、決策，以專業(yè)化的
經(jīng)營方式管理和運(yùn)作基金財(cái)產(chǎn)；
5、建立健全內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)控制、監(jiān)察與稽核、財(cái)務(wù)管理及人事管理等制度，保
證所管理的基金財(cái)產(chǎn)和基金管理人的財(cái)產(chǎn)相互獨(dú)立，對(duì)所管理的不同基金分別
管理，分別記賬，進(jìn)行證券投資；
6、除依據(jù)《基金法》、《基金合同》及其他有關(guān)規(guī)定外，不得利用基金財(cái)
產(chǎn)為自己及任何第三人謀取利益，不得委托第三人運(yùn)作基金財(cái)產(chǎn)；
7、依法接受基金托管人的監(jiān)督；
8、 采取適當(dāng)合理的措施使計(jì)算各類基金份額認(rèn)購、申購、贖回和注銷價(jià)格
的方法符合《基金合同》等法律文件的規(guī)定，按有關(guān)規(guī)定計(jì)算并公告基金凈值信
息，確定各類基金份額申購、贖回的價(jià)格；
9、進(jìn)行基金會(huì)計(jì)核算并編制基金財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告；
10、編制季度報(bào)告、中期報(bào)告和年度報(bào)告；
11、嚴(yán)格按照《基金法》、《基金合同》及其他有關(guān)規(guī)定，履行信息披露
及報(bào)告義務(wù)；
12、保守基金商業(yè)秘密，不泄露基金投資計(jì)劃、投資意向等。除《基金
法》、《基金合同》及其他有關(guān)規(guī)定另有規(guī)定外，在基金信息公開披露前應(yīng)予
保密，不向他人泄露，但因監(jiān)管機(jī)構(gòu)、司法機(jī)關(guān)等有權(quán)機(jī)關(guān)的要求，或因?qū)?br/>計(jì)、法律等外部專業(yè)顧問提供服務(wù)需要而向其提供的情況除外；
13、按《基金合同》的約定確定基金收益分配方案，及時(shí)向基金份額持有
人分配基金收益；
14、按規(guī)定受理申購與贖回申請(qǐng)，及時(shí)、足額支付贖回款項(xiàng)；
15、依據(jù)《基金法》、《基金合同》及其他有關(guān)規(guī)定召集基金份額持有人
大會(huì)或配合基金托管人、基金份額持有人依法召集基金份額持有人大會(huì)；摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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16、按規(guī)定保存基金財(cái)產(chǎn)管理業(yè)務(wù)活動(dòng)的會(huì)計(jì)賬冊(cè)、報(bào)表、記錄和其他相
關(guān)資料不低于法律法規(guī)規(guī)定的最低期限；
17、確保需要向基金投資者提供的各項(xiàng)文件或資料在規(guī)定時(shí)間發(fā)出，并且
保證投資者能夠按照《基金合同》規(guī)定的時(shí)間和方式，隨時(shí)查閱到與基金有關(guān)
的公開資料，并在支付合理成本的條件下得到有關(guān)資料的復(fù)印件；
18、組織并參加基金財(cái)產(chǎn)清算小組，參與基金財(cái)產(chǎn)的保管、清理、估價(jià)、
變現(xiàn)和分配；
19、面臨解散、依法被撤銷或者被依法宣告破產(chǎn)時(shí)，及時(shí)報(bào)告中國證監(jiān)會(huì)
并通知基金托管人；
20、因違反《基金合同》導(dǎo)致基金財(cái)產(chǎn)的損失或損害基金份額持有人合法
權(quán)益時(shí)，應(yīng)當(dāng)承擔(dān)賠償責(zé)任，其賠償責(zé)任不因其退任而免除；
21、監(jiān)督基金托管人按法律法規(guī)和《基金合同》規(guī)定履行自己的義務(wù)，基
金托管人違反《基金合同》造成基金財(cái)產(chǎn)損失時(shí)，基金管理人應(yīng)為基金份額持
有人利益向基金托管人追償；
22、當(dāng)基金管理人將其義務(wù)委托第三方處理時(shí)，應(yīng)當(dāng)對(duì)第三方處理有關(guān)基
金事務(wù)的行為承擔(dān)責(zé)任；
23、以基金管理人名義，代表基金份額持有人利益行使訴訟權(quán)利或?qū)嵤┢?br/>他法律行為；
24、基金管理人在募集期間未能達(dá)到基金的備案條件，《基金合同》不能
生效，基金管理人承擔(dān)全部募集費(fèi)用，將已募集資金并加計(jì)銀行同期活期存款
利息在基金募集期結(jié)束后30日內(nèi)退還基金認(rèn)購人；
25、執(zhí)行生效的基金份額持有人大會(huì)的決議；
26、建立并保存基金份額持有人名冊(cè)；
27、法律法規(guī)及中國證監(jiān)會(huì)規(guī)定的和《基金合同》約定的其他義務(wù)。
四、基金管理人的承諾
1、本基金管理人承諾嚴(yán)格遵守法律法規(guī)和基金合同，按照招募說明書列明摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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的投資目標(biāo)、策略及限制全權(quán)處理本基金的投資。
2、本基金管理人承諾不從事違反《中華人民共和國證券法》的行為，并建
立健全內(nèi)部控制制度，采取有效措施，防止違反《中華人民共和國證券法》行
為的發(fā)生。
3、本基金管理人承諾不從事違反《基金法》的行為，并建立健全內(nèi)部控制
制度，采取有效措施，禁止基金財(cái)產(chǎn)用于下列投資或活動(dòng)：
（ 1）承銷證券；
（ 2）違反規(guī)定向他人貸款或者提供擔(dān)保；
（ 3）從事承擔(dān)無限責(zé)任的投資；
（ 4）買賣其他基金份額，但是中國證監(jiān)會(huì)另有規(guī)定的除外；
（ 5）向其基金管理人、基金托管人出資；
（ 6）從事內(nèi)幕交易、操縱證券交易價(jià)格及其他不正當(dāng)?shù)淖C券交易活動(dòng)；
（ 7）法律、行政法規(guī)和中國證監(jiān)會(huì)規(guī)定禁止的其他活動(dòng)。
法律、行政法規(guī)或監(jiān)管部門取消上述禁止性規(guī)定，如適用于本基金，基金
管理人在履行適當(dāng)程序后，則本基金投資不再受相關(guān)限制。
基金管理人運(yùn)用基金財(cái)產(chǎn)買賣基金管理人、基金托管人及其控股股東、實(shí)
際控制人或者與其有其他重大利害關(guān)系的公司發(fā)行的證券或者承銷期內(nèi)承銷的
證券，或者從事其他重大關(guān)聯(lián)交易的，應(yīng)當(dāng)符合基金的投資目標(biāo)和投資策略，
遵循基金份額持有人利益優(yōu)先原則，防范利益沖突，建立健全內(nèi)部審批機(jī)制和
評(píng)估機(jī)制，按照市場(chǎng)公平合理價(jià)格執(zhí)行。相關(guān)交易必須事先得到基金托管人的
同意，并按法律法規(guī)予以披露。重大關(guān)聯(lián)交易應(yīng)提交基金管理人董事會(huì)審議，
并經(jīng)過三分之二以上的獨(dú)立董事通過?；鸸芾砣硕聲?huì)應(yīng)至少每半年對(duì)關(guān)聯(lián)
交易事項(xiàng)進(jìn)行審查。
4、基金管理人承諾嚴(yán)格遵守法律法規(guī)，禁止發(fā)生下列行為：
（ 1）將其固有財(cái)產(chǎn)或者他人財(cái)產(chǎn)混同于基金財(cái)產(chǎn)從事證券投資；
（ 2）不公平地對(duì)待其管理的不同基金財(cái)產(chǎn)；摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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（ 3）利用基金財(cái)產(chǎn)或者職務(wù)之便為基金份額持有人以外的第三人牟取利
益；
（ 4）向基金份額持有人違規(guī)承諾收益或者承擔(dān)損失；
（ 5）侵占、挪用基金財(cái)產(chǎn)；
（ 6）泄露因職務(wù)便利獲取的未公開信息、利用該信息從事或者明示、暗示
他人從事相關(guān)的交易活動(dòng)；
（ 7）玩忽職守，不按照規(guī)定履行職責(zé)；
（ 8）法律法規(guī)、中國證監(jiān)會(huì)及基金合同禁止的其他行為。
5、基金管理人承諾加強(qiáng)人員管理，強(qiáng)化職業(yè)操守，督促和約束員工遵守國
家有關(guān)法律法規(guī)及行業(yè)規(guī)范，誠實(shí)信用、勤勉盡責(zé)，不從事以下行為：
（ 1）越權(quán)或違規(guī)經(jīng)營；
（ 2）違反《基金合同》或《托管協(xié)議》；
（ 3）故意損害基金份額持有人或其他基金相關(guān)機(jī)構(gòu)的合法利益；
（ 4）在向中國證監(jiān)會(huì)報(bào)送的資料中弄虛作假；
（ 5）拒絕、干擾、阻撓或嚴(yán)重影響中國證監(jiān)會(huì)依法監(jiān)管；
（ 6）玩忽職守、濫用職權(quán)，不按照規(guī)定履行職責(zé)；
（ 7）泄漏在任職期間知悉的有關(guān)證券、基金的商業(yè)秘密、尚未依法公開的
基金投資內(nèi)容、基金投資計(jì)劃等信息，或利用該信息從事或者明示、暗示他人
從事相關(guān)的交易活動(dòng)；
（ 8）違反證券交易場(chǎng)所業(yè)務(wù)規(guī)則，利用對(duì)敲、倒倉等手段操縱市場(chǎng)價(jià)格，
擾亂市場(chǎng)秩序；
（ 9）在公開信息披露和廣告中故意含有虛假、誤導(dǎo)、欺詐成分；
（ 10）其他法律法規(guī)、中國證監(jiān)會(huì)及基金合同禁止的行為。
6、基金經(jīng)理承諾
（ 1）依照有關(guān)法律法規(guī)和基金合同的規(guī)定，本著謹(jǐn)慎的原則為基金份額持
有人謀取最大利益；摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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（ 2）不利用職務(wù)之便為自己及其代理人、受雇人或任何其他第三人牟取不
當(dāng)利益；
（ 3）不泄漏在任職期間知悉的有關(guān)證券、基金的商業(yè)秘密、尚未依法公開
的基金投資內(nèi)容、基金投資計(jì)劃等信息，或利用該信息從事或者明示、暗示他
人從事相關(guān)的交易活動(dòng)；
（ 4）不從事?lián)p害基金財(cái)產(chǎn)和基金份額持有人利益的證券交易及其他活動(dòng)。
五、基金管理人的內(nèi)部控制制度
1、內(nèi)部控制目標(biāo)
（ 1）保證基金管理人的經(jīng)營運(yùn)作嚴(yán)格遵守法律法規(guī)和行業(yè)監(jiān)管規(guī)則，自覺
形成守法經(jīng)營、規(guī)范運(yùn)作的經(jīng)營思想和經(jīng)營理念；
（ 2）防范和化解經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)，提高經(jīng)營管理效益，確保經(jīng)營業(yè)務(wù)的穩(wěn)健運(yùn)行
和受托資產(chǎn)的安全完整，實(shí)現(xiàn)基金管理人的持續(xù)、穩(wěn)定、健康發(fā)展；
（ 3）確保基金、基金管理人應(yīng)披露的信息真實(shí)、準(zhǔn)確、完整、及時(shí)；
（ 4）確?；鸸芾砣顺蔀橐粋€(gè)決策科學(xué)、經(jīng)營規(guī)范、管理高效、運(yùn)作安全
的持續(xù)、穩(wěn)定、健康發(fā)展的基金管理公司。
2、內(nèi)部控制原則
（ 1）健全性原則。內(nèi)部控制機(jī)制覆蓋基金管理人的各項(xiàng)業(yè)務(wù)、各個(gè)部門和
各級(jí)崗位，并滲透到?jīng)Q策、執(zhí)行、監(jiān)督、反饋等各個(gè)環(huán)節(jié)。
（ 2）有效性原則。通過科學(xué)的內(nèi)控手段和方法，建立合理的內(nèi)部控制程
序，維護(hù)內(nèi)控制度的有效執(zhí)行。
（ 3）獨(dú)立性原則?；鸸芾砣烁鳈C(jī)構(gòu)、部門和崗位職責(zé)保持相對(duì)獨(dú)立，基
金財(cái)產(chǎn)、基金管理人固有財(cái)產(chǎn)、其他財(cái)產(chǎn)的運(yùn)作必須相互分離。
（ 4）相互制約原則。基金管理人內(nèi)部部門和崗位的設(shè)置須權(quán)責(zé)分明、相互
制衡。
（ 5）成本效益原則。基金管理人運(yùn)用科學(xué)化的經(jīng)營管理方法降低運(yùn)作成
本，提高經(jīng)濟(jì)效益，以合理的控制成本達(dá)到最佳的內(nèi)部控制效果。摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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3、內(nèi)部控制體系
基金管理人的內(nèi)部控制體系結(jié)構(gòu)是一個(gè)分工明確、相互制約的組織結(jié)構(gòu)，
具體包括：
（ 1） 董事會(huì)負(fù)責(zé)決定基金管理人內(nèi)部管理機(jī)構(gòu)的設(shè)置、制定基金管理人
基本管理制度，對(duì)確?；鸸芾砣私⒓熬S持適當(dāng)而有效的內(nèi)部控制負(fù)有最終
責(zé)任。董事會(huì)下設(shè)的風(fēng)險(xiǎn)控制和審計(jì)委員會(huì)負(fù)責(zé)審核基金管理人內(nèi)部控制制
度、檢查公司和基金運(yùn)作的合法合規(guī)情況等事項(xiàng)，并向董事會(huì)匯報(bào)。
（ 2）經(jīng)營管理層負(fù)責(zé)組織設(shè)計(jì)公司的內(nèi)部控制制度，擬訂公司的基本管理
制度和制定公司的部門業(yè)務(wù)規(guī)章，并確保公司的日常經(jīng)營運(yùn)作活動(dòng)合法合規(guī)。
（ 3）督察長負(fù)責(zé)監(jiān)督檢查基金管理人運(yùn)作的合法合規(guī)情況及公司內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)
控制情況，并依據(jù)相關(guān)規(guī)定可獨(dú)立向董事會(huì)和中國證監(jiān)會(huì)報(bào)告。
（ 4）經(jīng)營管理層下設(shè)的風(fēng)險(xiǎn)管理委員會(huì)協(xié)助經(jīng)營管理層實(shí)施對(duì)各類業(yè)務(wù)和
風(fēng)險(xiǎn)的總體控制以及解決公司內(nèi)部控制中出現(xiàn)的問題。
（ 5）風(fēng)險(xiǎn)管理部負(fù)責(zé)跟蹤和報(bào)告投資管理中的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)，評(píng)價(jià)基金投資業(yè)
績，并根據(jù)風(fēng)險(xiǎn)收益情況及時(shí)提出改進(jìn)意見，為投資業(yè)務(wù)的穩(wěn)健發(fā)展提供支
持。
（ 6）監(jiān)察稽核部獨(dú)立于基金管理人其他部門和業(yè)務(wù)活動(dòng)，對(duì)基金管理人內(nèi)
部控制制度、風(fēng)險(xiǎn)管理政策和措施的執(zhí)行情況實(shí)行嚴(yán)格檢查和及時(shí)反饋，并向
督察長、風(fēng)險(xiǎn)管理委員會(huì)和經(jīng)營管理層定期或不定期報(bào)告。
（ 7）各業(yè)務(wù)部門及員工對(duì)風(fēng)險(xiǎn)管理負(fù)有直接責(zé)任。各業(yè)務(wù)部門負(fù)責(zé)人在權(quán)
限范圍內(nèi)，執(zhí)行公司的各項(xiàng)風(fēng)險(xiǎn)管理程序，負(fù)責(zé)本部門業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別、監(jiān)
控，對(duì)本部門的風(fēng)險(xiǎn)管理負(fù)全部責(zé)任。每一位員工均負(fù)有一線風(fēng)險(xiǎn)控制職責(zé)，
負(fù)責(zé)把公司的風(fēng)險(xiǎn)管理理念和控制措施落實(shí)到每一個(gè)業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)當(dāng)中，并在發(fā)現(xiàn)
風(fēng)險(xiǎn)隱患和問題時(shí)負(fù)有報(bào)告、反饋和改進(jìn)的義務(wù)。
4、內(nèi)部控制措施
（ 1）建立合理、完備、有效并易于執(zhí)行的內(nèi)部控制制度體系。基金管理人摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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內(nèi)部控制制度體系由不同層面的制度構(gòu)成，按照其所管理的層次可以分為四個(gè)
級(jí)別：第一級(jí)別是公司章程；第二級(jí)別是公司內(nèi)部控制大綱；第三級(jí)別是公司
基本管理制度；第四級(jí)別是公司各委員會(huì)、各部門根據(jù)業(yè)務(wù)需要制定的各種制
度及實(shí)施細(xì)則等?；鸸芾砣烁鶕?jù)業(yè)務(wù)需要持續(xù)修訂和更新各項(xiàng)制度，使其內(nèi)
部控制制度體系日趨完善。
（ 2）建立濃厚的風(fēng)險(xiǎn)管理文化。經(jīng)營管理層牢固樹立內(nèi)控優(yōu)先的風(fēng)險(xiǎn)管理
理念，注重培養(yǎng)全體員工的風(fēng)險(xiǎn)防范意識(shí)，通過制度約束、學(xué)習(xí)培訓(xùn)使全體員
工及時(shí)了解國家法律法規(guī)和公司規(guī)章制度，使風(fēng)險(xiǎn)管理意識(shí)深入人心，并貫穿
到各個(gè)業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)。
（ 3）建立嚴(yán)密有效的內(nèi)控防線。依據(jù)自身經(jīng)營特點(diǎn)，基金管理人建立起各
崗位的自控與互控、相關(guān)部門之間的監(jiān)督制衡、監(jiān)察稽核部和督察長的獨(dú)立監(jiān)
督等內(nèi)控防線。
（ 4）建立并持續(xù)完善風(fēng)險(xiǎn)管理體系?；鸸芾砣送ㄟ^建立風(fēng)險(xiǎn)分類、識(shí)
別、評(píng)估、報(bào)告及監(jiān)督等程序，定期或不定期地對(duì)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行評(píng)估、預(yù)警，并通
過清晰的匯報(bào)路徑，使相關(guān)部門及經(jīng)營管理層即時(shí)把握風(fēng)險(xiǎn)狀況，及時(shí)、快速
地采取風(fēng)險(xiǎn)控制措施。
（ 5）強(qiáng)化風(fēng)險(xiǎn)管理措施。隨著業(yè)務(wù)發(fā)展及技術(shù)進(jìn)步，基金管理人開始更多
地采取系統(tǒng)化監(jiān)控措施，增強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)管理的全面性、實(shí)時(shí)性和有效性。同時(shí)，采
用數(shù)量化分析方法，提高風(fēng)險(xiǎn)管理的科學(xué)性。
5、基金管理人關(guān)于內(nèi)部控制制度的聲明
（ 1）本基金管理人確知建立、實(shí)施、維持和完善內(nèi)部控制制度是本基金管
理人董事會(huì)及管理層的責(zé)任；
（ 2）本基金管理人承諾以上關(guān)于內(nèi)部控制制度的披露真實(shí)、準(zhǔn)確；
（ 3）本基金管理人承諾將根據(jù)市場(chǎng)環(huán)境的變化和業(yè)務(wù)的發(fā)展不斷完善內(nèi)部
控制制度。摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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第四部分 基金托管人
一、基金托管人情況
（一）基本情況
名稱：江蘇銀行股份有限公司（簡稱“江蘇銀行”）
住所：江蘇省南京市中華路 26 號(hào)
辦公地址：江蘇省南京市中華路 26 號(hào)
法定代表人：葛仁余
成立時(shí)間： 2007 年 1 月 22 日
組織形式：股份有限公司（上市）
注冊(cè)資本： 1835132.4463 萬元整
存續(xù)期間：持續(xù)經(jīng)營
基金托管業(yè)務(wù)批準(zhǔn)文號(hào)：證監(jiān)許可〔 2014〕 619 號(hào)
聯(lián)系人：楊寧
電話： 025-58587833
（二）主要人員情況
江蘇銀行托管業(yè)務(wù)條線現(xiàn)有員工近 100 名，來自于基金、券商、托管行等
不同的行業(yè)，具有會(huì)計(jì)、金融、法律、 IT 等不同的專業(yè)知識(shí)背景，團(tuán)隊(duì)成員具有
較高的專業(yè)知識(shí)水平、良好的服務(wù)意識(shí)、科學(xué)嚴(yán)謹(jǐn)?shù)膽B(tài)度；部門管理層有 20 年
以上金融從業(yè)經(jīng)驗(yàn)，精通國內(nèi)外證券市場(chǎng)的運(yùn)作。
（三）基金托管業(yè)務(wù)經(jīng)營情況
2014 年，江蘇銀行先后獲得基金托管業(yè)務(wù)資格及保險(xiǎn)資金托管業(yè)務(wù)資格。
江蘇銀行依靠嚴(yán)密科學(xué)的風(fēng)險(xiǎn)管理和內(nèi)部控制體系以及先進(jìn)的營運(yùn)系統(tǒng)和專業(yè)
的服務(wù)團(tuán)隊(duì)，嚴(yán)格履行資產(chǎn)托管人職責(zé)，為境內(nèi)外廣大投資者、金融資產(chǎn)管理機(jī)
構(gòu)和企業(yè)客戶提供安全、高效、專業(yè)的托管服務(wù)。目前江蘇銀行的托管業(yè)務(wù)產(chǎn)品
線已涵蓋公募基金、信托計(jì)劃、基金專戶、基金子公司專項(xiàng)資管計(jì)劃、券商資管
計(jì)劃、產(chǎn)業(yè)基金、私募投資基金、 QDII、 QFII 專戶資產(chǎn)等。江蘇銀行將在現(xiàn)有
的基礎(chǔ)上開拓創(chuàng)新繼續(xù)完善各類托管產(chǎn)品線。江蘇銀行同時(shí)可以為各類客戶提供
現(xiàn)金管理、績效評(píng)估、風(fēng)險(xiǎn)管理等個(gè)性化的托管增值服務(wù)。摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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二、基金托管人的內(nèi)部控制制度
1、內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)控制目標(biāo)
（ 1）確保有關(guān)法律法規(guī)在托管業(yè)務(wù)中得到全面嚴(yán)格的貫徹執(zhí)行；
（ 2）確保我行有關(guān)托管的各項(xiàng)管理制度和業(yè)務(wù)操作規(guī)程在托管業(yè)務(wù)中得到
全面嚴(yán)格的貫徹執(zhí)行；
（ 3）確保資產(chǎn)安全，保證托管業(yè)務(wù)穩(wěn)健運(yùn)行。
2、內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)控制組織結(jié)構(gòu) 由江蘇銀行內(nèi)審部和資產(chǎn)托管部內(nèi)設(shè)的監(jiān)察稽
核人員構(gòu)成。資產(chǎn)托管部內(nèi)部設(shè)置專職稽核監(jiān)察人員，在總經(jīng)理的直接領(lǐng)導(dǎo)下，
依照有關(guān)法律規(guī)章，對(duì)業(yè)務(wù)的運(yùn)行獨(dú)立行使稽核監(jiān)察職權(quán)。
3、內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)控制原則
（ 1）全面性原則。“實(shí)行全員、全程風(fēng)險(xiǎn)控制方法”，內(nèi)部控制必須滲透到
托管業(yè)務(wù)的各個(gè)操作環(huán)節(jié)，覆蓋所有的崗位，不能留有任何死角。
（ 2）預(yù)防性原則。必須樹立“預(yù)防為主”的管理理念，以業(yè)務(wù)崗位為主體，
從風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的源頭加強(qiáng)內(nèi)部控制，防患于未然，盡量避免業(yè)務(wù)操作中各種問題的
產(chǎn)生。
（ 3）及時(shí)性原則。各團(tuán)隊(duì)要及時(shí)建立健全各項(xiàng)規(guī)章制度，釆取有效措施加
強(qiáng)內(nèi)部控制。發(fā)現(xiàn)問題，要及時(shí)處理，堵塞漏洞。
（ 4）獨(dú)立性原則。托管業(yè)務(wù)內(nèi)部控制機(jī)構(gòu)必須獨(dú)立于托管業(yè)務(wù)執(zhí)行機(jī)構(gòu)，
業(yè)務(wù)操作人員和檢查人員必須分開，以保證內(nèi)控機(jī)構(gòu)的工作不受干擾。
三、基金托管人對(duì)基金管理人運(yùn)作基金進(jìn)行監(jiān)督的方法和程序
1、監(jiān)督方法
依照《基金法》及其配套法規(guī)和基金合同的約定，監(jiān)督所托管基金的投資
運(yùn)作。利用投資監(jiān)督系統(tǒng)，嚴(yán)格按照現(xiàn)行法律法規(guī)以及基金合同規(guī)定，對(duì)基金管
理人運(yùn)作基金的投資比例、投資范圍、投資組合等情況進(jìn)行監(jiān)督，并定期編寫基
金投資運(yùn)作監(jiān)督報(bào)告，報(bào)送中國證監(jiān)會(huì)。在日常為基金投資運(yùn)作所提供的基金清
算和核算服務(wù)環(huán)節(jié)中，對(duì)基金管理人發(fā)送的投資指令、基金管理人對(duì)各基金費(fèi)用
的提取與開支情況進(jìn)行檢查監(jiān)督。
2、監(jiān)督流程
（ 1）每工作日按時(shí)通過基金監(jiān)督子系統(tǒng)，對(duì)各基金投資運(yùn)作比例控制指標(biāo)摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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進(jìn)行例行監(jiān)控，發(fā)現(xiàn)投資比例超標(biāo)等異常情況，向基金管理人發(fā)出書面通知，與
基金管理人進(jìn)行情況核實(shí)，督促其糾正，并及時(shí)報(bào)告中國證監(jiān)會(huì)。
（ 2）收到基金管理人的劃款指令后，對(duì)涉及各基金的投資范圍、投資對(duì)象
及交易對(duì)手等內(nèi)容進(jìn)行合法合規(guī)性監(jiān)督。
（ 3）根據(jù)基金投資運(yùn)作監(jiān)督情況，定期編寫基金投資運(yùn)作監(jiān)督報(bào)告，對(duì)各
基金投資運(yùn)作的合法合規(guī)性、投資獨(dú)立性和風(fēng)格顯著性等方面進(jìn)行評(píng)價(jià)，報(bào)送中
國證監(jiān)會(huì)。
（ 4）通過技術(shù)或非技術(shù)手段發(fā)現(xiàn)基金涉嫌違規(guī)交易，電話或書面要求基金
管理人進(jìn)行解釋或舉證，并及時(shí)報(bào)告中國證監(jiān)會(huì)。摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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第五部分 相關(guān)服務(wù)機(jī)構(gòu)
一、基金份額發(fā)售機(jī)構(gòu)
（一）直銷機(jī)構(gòu)
1、 摩根士丹利基金管理（中國）有限公司直銷中心
注冊(cè)地址：深圳市福田區(qū)中心四路1號(hào)嘉里建設(shè)廣場(chǎng)第二座第17層01-04室
辦公地址：深圳市福田區(qū)中心四路1號(hào)嘉里建設(shè)廣場(chǎng)第二座第17層
聯(lián)系人： 龍紫嵐
電話：（ 0755） 88318898
傳真：（ 0755） 82990631
2、 摩根士丹利基金管理（中國）有限公司北京分公司
注冊(cè)地址： 北京市東城區(qū)安定門外大街208號(hào)院1號(hào)樓12層1205單元
辦公地址： 北京市東城區(qū)安定門外大街208號(hào)院1號(hào)樓12層1205單元
聯(lián)系人： 張宏偉
電話：（ 010） 87986889
傳真：（ 010） 87986889
3、 摩根士丹利基金管理（中國）有限公司上海分公司
注冊(cè)地址： 中國（上海）自由貿(mào)易試驗(yàn)區(qū)世紀(jì)大道100號(hào)（即上海環(huán)球金融
中心） 77樓77T30室
辦公地址： 中國（上海）自由貿(mào)易試驗(yàn)區(qū)世紀(jì)大道100號(hào)上海環(huán)球金融中心
77樓77T30室
聯(lián)系人：楊琪昊
電話：（ 021） 80638250
全國統(tǒng)一客服電話： 400-8888-668
客戶服務(wù)信箱： msim-service@morganstanley.com.cn
深圳、北京或上海的投資人單筆認(rèn)購金額超過100萬元（含100萬元）人民
幣的，可撥打直銷中心的上述電話進(jìn)行預(yù)約，基金管理人將提供上門服務(wù)。摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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（二）其他銷售機(jī)構(gòu)
其他銷售機(jī)構(gòu)情況詳見本基金基金份額發(fā)售公告以及基金管理人網(wǎng)站公
示。
二、 登記機(jī)構(gòu)
名稱： 摩根士丹利基金管理（中國）有限公司
注冊(cè)地址：深圳市福田區(qū)中心四路1號(hào)嘉里建設(shè)廣場(chǎng)第二座第17層01-04室
辦公地址：深圳市福田區(qū)中心四路1號(hào)嘉里建設(shè)廣場(chǎng)第二座第17層
法定代表人： ZHOU WENTONG（周文秱）
聯(lián)系人： 柏斌
電話：（ 0755） 88318716
三、 出具法律意見書的律師事務(wù)所
名稱：上海市通力律師事務(wù)所
注冊(cè)地址：上海市銀城中路68號(hào)時(shí)代金融中心19樓
辦公地址：上海市銀城中路68號(hào)時(shí)代金融中心19樓
負(fù)責(zé)人： 韓炯
聯(lián)系人： 陸奇
電話： 021-31358666
經(jīng)辦律師：安冬、陸奇
四、 審計(jì)基金財(cái)產(chǎn)的會(huì)計(jì)師事務(wù)所
名稱：安永華明會(huì)計(jì)師事務(wù)所（特殊普通合伙）
住所：北京市東城區(qū)東長安街 1 號(hào)東方廣場(chǎng)安永大樓 17 層 01-12 室
辦公地址：北京市東城區(qū)東長安街 1 號(hào)東方廣場(chǎng)安永大樓 17 層 01-12
室
執(zhí)行事務(wù)合伙人：毛鞍寧
電話：（ 010） 58153000
聯(lián)系人： 施翊洲摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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經(jīng)辦注冊(cè)會(huì)計(jì)師： 施翊洲、胡蓮蓮摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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第六部分 基金的募集
本基金由基金管理人依照《基金法》、《運(yùn)作辦法》、《銷售辦法》、《信
息披露辦法》等有關(guān)法律法規(guī)及基金合同，經(jīng)中國證監(jiān)會(huì)2024年12月28日證監(jiān)許
可【 2024】 1932號(hào)文件準(zhǔn)予注冊(cè)。
一、基金名稱
摩根士丹利恒安30天持有期債券型證券投資基金
二、基金類別
債券型證券投資基金
三、存續(xù)期間
不定期
四、基金的運(yùn)作方式
契約型開放式
本基金每個(gè)工作日開放申購，但本基金對(duì)每份基金份額設(shè)置30天的最短持有
期限。同時(shí)，本基金開始辦理贖回業(yè)務(wù)前，投資者不能提出贖回或轉(zhuǎn)換轉(zhuǎn)出申請(qǐng)。
本基金開始辦理贖回業(yè)務(wù)后，自基金合同生效日起（對(duì)于認(rèn)購份額而言，含當(dāng)日，
下同）或基金份額申購確認(rèn)日起（對(duì)于申購份額而言，含當(dāng)日，下同）的第30天
起（含當(dāng)日，如為非工作日則順延至下一工作日），投資者方可就該基金份額提
出贖回或轉(zhuǎn)換轉(zhuǎn)出申請(qǐng)。
五、募集方式
通過各銷售機(jī)構(gòu)的基金銷售網(wǎng)點(diǎn)公開發(fā)售，各銷售機(jī)構(gòu)的具體名單見基金份
額發(fā)售公告以及基金管理人網(wǎng)站公示。
六、募集對(duì)象
符合法律法規(guī)規(guī)定的可投資于證券投資基金的個(gè)人投資者、機(jī)構(gòu)投資者和合
格境外投資者以及法律法規(guī)或中國證監(jiān)會(huì)允許購買證券投資基金的其他投資者。
本基金暫不向金融機(jī)構(gòu)自營賬戶銷售（基金管理人自有資金除外），如未來
本基金開放向金融機(jī)構(gòu)自營賬戶公開銷售或?qū)︿N售對(duì)象的范圍予以進(jìn)一步限定，摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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基金管理人將另行公告。金融機(jī)構(gòu)自營賬戶的具體范圍以基金管理人認(rèn)定為準(zhǔn)。
本基金增加其他銷售機(jī)構(gòu)銷售本基金且銷售機(jī)構(gòu)對(duì)銷售對(duì)象的范圍予以進(jìn)一步
限定的，其具體銷售對(duì)象以該銷售機(jī)構(gòu)的規(guī)定為準(zhǔn)。
如投資者存在法律法規(guī)或《業(yè)務(wù)規(guī)則》所禁止投資本基金的情形，基金管理
人有權(quán)拒絕認(rèn)購。
七、募集期限
本基金的募集期自基金份額發(fā)售之日起不超過3個(gè)月（具體發(fā)售時(shí)間詳見本
基金基金份額發(fā)售公告）。
八、募集場(chǎng)所
本基金將通過基金管理人的直銷網(wǎng)點(diǎn)及本基金其他銷售機(jī)構(gòu)的銷售網(wǎng)點(diǎn)公
開發(fā)售（具體名單參見本基金基金份額發(fā)售公告及基金管理人網(wǎng)站公示）。
九、最低募集份額總額和募集限額
本基金最低募集份額總額為2億份， 暫不設(shè)定募集規(guī)模上限。
十、 基金份額類別
本基金根據(jù)認(rèn)購費(fèi)/申購費(fèi)、銷售服務(wù)費(fèi)收取方式的不同，將基金份額分為
不同的類別。
在投資人認(rèn)購/申購時(shí)收取認(rèn)購/申購費(fèi)，在贖回時(shí)根據(jù)持有期限收取贖回費(fèi)
用的，但不從本類別基金資產(chǎn)中計(jì)提銷售服務(wù)費(fèi)的，稱為 A 類基金份額；不收取
認(rèn)購/申購費(fèi)，而從本類別基金資產(chǎn)中計(jì)提銷售服務(wù)費(fèi)，在贖回時(shí)根據(jù)持有期限
收取贖回費(fèi)用的，稱為 C 類基金份額。 A 類基金份額、 C 類基金份額分別設(shè)置代
碼，分別計(jì)算和公告基金份額凈值和基金份額累計(jì)凈值。基金份額凈值計(jì)算公式
為：
計(jì)算日某類基金份額凈值＝該計(jì)算日該類基金份額的基金資產(chǎn)凈值/該計(jì)算
日發(fā)售在外的該類別基金份額總數(shù)。
根據(jù)基金銷售情況，在符合法律法規(guī)且對(duì)基金份額持有人利益無實(shí)質(zhì)性不利
影響的情況下，基金管理人在履行適當(dāng)程序后可以增加新的基金份額類別、調(diào)整
收費(fèi)方式、調(diào)整現(xiàn)有基金份額類別的費(fèi)率水平、停止現(xiàn)有基金份額類別的銷售、
對(duì)基金份額分類辦法及規(guī)則進(jìn)行調(diào)整等，調(diào)整實(shí)施前基金管理人需及時(shí)公告，不摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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需要召開基金份額持有人大會(huì)。
投資者可自行選擇認(rèn)購、申購的基金份額類別。本基金不同基金份額類別之
間不得互相轉(zhuǎn)換。
十一、 基金份額發(fā)售面值、認(rèn)購價(jià)格、認(rèn)購費(fèi)用及計(jì)算公式
1、本基金基金份額發(fā)售面值為人民幣1.00元。
2、本基金認(rèn)購價(jià)格為每份基金份額人民幣1.00元。
3、認(rèn)購費(fèi)用：
本基金A類基金份額在認(rèn)購時(shí)收取認(rèn)購費(fèi)， C類基金份額不收取認(rèn)購費(fèi)。
本基金對(duì)通過直銷中心認(rèn)購的養(yǎng)老金客戶與除此之外的其他投資者實(shí)施差
別的認(rèn)購費(fèi)率。
養(yǎng)老金客戶指基本養(yǎng)老基金與依法成立的養(yǎng)老計(jì)劃籌集的資金及其投資運(yùn)
營收益形成的補(bǔ)充養(yǎng)老基金，包括全國社會(huì)保障基金、可以投資基金的地方社會(huì)
保障基金、企業(yè)年金單一計(jì)劃以及集合計(jì)劃、企業(yè)年金理事會(huì)委托的特定客戶資
產(chǎn)管理計(jì)劃、企業(yè)年金養(yǎng)老金產(chǎn)品、個(gè)人稅收遞延型商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)等產(chǎn)品、職業(yè)
年金計(jì)劃。如將來出現(xiàn)經(jīng)養(yǎng)老基金監(jiān)管部門認(rèn)可的新的養(yǎng)老基金類型，基金管理
人可在招募說明書更新時(shí)或發(fā)布臨時(shí)公告將其納入養(yǎng)老金客戶范圍，并按規(guī)定履
行適當(dāng)程序。非養(yǎng)老金客戶指除養(yǎng)老金客戶外的其他投資者。
通過基金管理人的直銷中心認(rèn)購本基金A類基金份額的養(yǎng)老金客戶認(rèn)購費(fèi)率
見下表：
（單位：元）
認(rèn)購金額（ M） A類基金份額認(rèn)購費(fèi)率
M＜100 萬元 0.12%
100 萬元≤M＜500 萬元 0.04%
M≥500 萬元 每筆1000元摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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其他投資者認(rèn)購本基金A類基金份額認(rèn)購費(fèi)率見下表：（單位：元）
認(rèn)購金額（ M） A類基金份額認(rèn)購費(fèi)率
M＜100 萬元 0.30%
100 萬元≤M＜500 萬元 0.10%
M≥500 萬元 每筆1000元
基金認(rèn)購費(fèi)用不列入基金資產(chǎn)，主要用于基金的市場(chǎng)推廣、銷售、注冊(cè)與過
戶登記等募集期間發(fā)生的各項(xiàng)費(fèi)用。
4、認(rèn)購份額的計(jì)算公式
投資人認(rèn)購時(shí)所交納的認(rèn)購金額包括認(rèn)購費(fèi)用和凈認(rèn)購金額。認(rèn)購份額的計(jì)
算公式如下：
A 類基金份額的認(rèn)購份額的計(jì)算方法如下：
1）認(rèn)購費(fèi)用適用比例費(fèi)率的情形下：
凈認(rèn)購金額＝認(rèn)購金額/（ 1＋認(rèn)購費(fèi)率）
認(rèn)購費(fèi)用＝認(rèn)購金額－凈認(rèn)購金額
認(rèn)購份額＝（凈認(rèn)購金額＋認(rèn)購期間的利息） /基金份額發(fā)售面值
2）認(rèn)購費(fèi)用適用固定金額的情形下：
認(rèn)購費(fèi)用＝固定金額
凈認(rèn)購金額＝認(rèn)購金額-認(rèn)購費(fèi)用
認(rèn)購份額＝（凈認(rèn)購金額＋認(rèn)購期間利息） /基金份額發(fā)售面值
C 類基金份額的認(rèn)購份額的計(jì)算方法如下：
認(rèn)購份額＝（認(rèn)購金額＋認(rèn)購期間利息） /基金份額發(fā)售面值
認(rèn)購費(fèi)用以人民幣元為單位，計(jì)算結(jié)果保留到小數(shù)點(diǎn)后2位，小數(shù)點(diǎn)2位以后
的部分四舍五入；認(rèn)購份額的計(jì)算保留到小數(shù)點(diǎn)后2位，小數(shù)點(diǎn)2位以后的部分四摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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舍五入，由此誤差產(chǎn)生的收益或損失由基金財(cái)產(chǎn)承擔(dān)。
例1：某非養(yǎng)老金客戶投資100,000元認(rèn)購本基金A類基金份額，對(duì)應(yīng)費(fèi)率為
0.30%，假設(shè)認(rèn)購利息為19.76元，則其可得到的A類基金份額計(jì)算如下：
凈認(rèn)購金額＝ 100,000/（ 1+0.30%）＝ 99,700.90 元
認(rèn)購費(fèi)用＝ 100,000－ 99,700.90＝ 299.10元
認(rèn)購份額＝（ 99,700.90＋ 19.76） /1.00＝ 99,720.66份
即該投資人投資100,000元認(rèn)購本基金A類基金份額，若該筆資金在募集期間
的利息為19.76元，則可得到99,720.66份A類基金份額。
例2：某非養(yǎng)老金客戶投資100,000 元認(rèn)購本基金C類基金份額，假設(shè)其認(rèn)購
資金的利息為19.76元，其可得到的C類基金份額為:
凈認(rèn)購金額＝ 100,000 元
認(rèn)購份額＝（ 100,000＋ 19.76） /1.00＝ 100,019.76份
即投資人投資100,000元認(rèn)購本基金C類基金份額， 假設(shè)其認(rèn)購資金的利息為
19.76元， 可得到100,019.76份C類基金份額。
十二、投資人對(duì)基金份額的認(rèn)購
1、認(rèn)購時(shí)間安排
本基金的認(rèn)購時(shí)間安排、投資人認(rèn)購時(shí)應(yīng)提交的文件和辦理的手續(xù)請(qǐng)?jiān)敿?xì)查
閱本基金的基金份額發(fā)售公告。
2、認(rèn)購方式
（ 1）本基金認(rèn)購采取金額認(rèn)購的方式。
（ 2）投資人認(rèn)購時(shí)，須按銷售機(jī)構(gòu)規(guī)定的方式全額繳款。
3、認(rèn)購申請(qǐng)的確認(rèn)
基金銷售機(jī)構(gòu)對(duì)認(rèn)購申請(qǐng)的受理并不代表該申請(qǐng)一定成功，而僅代表銷售機(jī)
構(gòu)確實(shí)接收到認(rèn)購申請(qǐng)。認(rèn)購的確認(rèn)以登記機(jī)構(gòu)的確認(rèn)結(jié)果為準(zhǔn)。對(duì)于認(rèn)購申請(qǐng)
及認(rèn)購份額的確認(rèn)情況，投資者應(yīng)及時(shí)查詢并妥善行使合法權(quán)利。
4、認(rèn)購金額的限制摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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在本基金募集期內(nèi)，投資人首次認(rèn)購的最低限額為人民幣10元，追加認(rèn)購單
筆最低金額為人民幣10元。 各銷售機(jī)構(gòu)對(duì)本基金最低認(rèn)購金額及交易級(jí)差有其他
規(guī)定的， 需要同時(shí)遵循該銷售機(jī)構(gòu)的相關(guān)規(guī)定。投資人在募集期內(nèi)多次認(rèn)購的，
本基金A類份額的認(rèn)購費(fèi)按單筆認(rèn)購金額對(duì)應(yīng)的費(fèi)率檔次分別計(jì)費(fèi)。
本基金單一投資者單日認(rèn)購金額不超過1000萬元（個(gè)人投資者、公募資產(chǎn)管
理產(chǎn)品、職業(yè)年金、企業(yè)年金計(jì)劃、養(yǎng)老金產(chǎn)品及基金管理人自有資金除外） ，
公募資產(chǎn)管理產(chǎn)品的具體范圍以基金管理人認(rèn)定為準(zhǔn)。 基金管理人可以調(diào)整單一
投資者單日認(rèn)購金額上限，具體規(guī)定請(qǐng)參見相關(guān)公告。
募集期限屆滿或提前結(jié)束募集時(shí)，以本基金各類份額合計(jì)，如本基金單個(gè)投
資人累計(jì)認(rèn)購的基金份額達(dá)到或超過本基金總份額 50%的，基金管理人有權(quán)采取
比例確認(rèn)等方式對(duì)該投資人的認(rèn)購申請(qǐng)進(jìn)行限制。基金管理人接受某筆或某些認(rèn)
購申請(qǐng)可能導(dǎo)致投資者變相規(guī)避前述 50%比例要求的，基金管理人有權(quán)拒絕該等
全部或部分認(rèn)購申請(qǐng)。投資者認(rèn)購的基金份額以基金合同生效后登記機(jī)構(gòu)的確認(rèn)
為準(zhǔn)。
基金管理人可根據(jù)市場(chǎng)情況，調(diào)整認(rèn)購金額的數(shù)量限制，基金管理人必須在
調(diào)整實(shí)施前依照《信息披露辦法》的規(guī)定在規(guī)定媒介上刊登公告。
十三、募集期利息的處理方式
有效認(rèn)購款項(xiàng)在募集期間產(chǎn)生的利息將折算為基金份額歸基金份額持有人
所有，其中利息轉(zhuǎn)份額以登記機(jī)構(gòu)的記錄為準(zhǔn)。
十四、募集資金的保管
基金管理人應(yīng)將基金募集期間募集的資金存入專門賬戶，在基金募集行為結(jié)
束前，任何人不得動(dòng)用。摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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第七部分 基金合同的生效
一、基金備案的條件
本基金自基金份額發(fā)售之日起3個(gè)月內(nèi)，在基金募集份額總額不少于2億份，
基金募集金額不少于2億元人民幣且基金認(rèn)購人數(shù)不少于200人的條件下，基金募
集期屆滿或基金管理人依據(jù)法律法規(guī)及招募說明書可以決定停止基金發(fā)售，并在
10日內(nèi)聘請(qǐng)法定驗(yàn)資機(jī)構(gòu)驗(yàn)資，自收到驗(yàn)資報(bào)告之日起10日內(nèi)，向中國證監(jiān)會(huì)辦
理基金備案手續(xù)。
基金募集達(dá)到基金備案條件的，自基金管理人辦理完畢基金備案手續(xù)并取得
中國證監(jiān)會(huì)書面確認(rèn)之日起，《基金合同》生效；否則《基金合同》不生效?；?br/>金管理人在收到中國證監(jiān)會(huì)確認(rèn)文件的次日對(duì)《基金合同》生效事宜予以公告。
基金管理人應(yīng)將基金募集期間募集的資金存入專門賬戶，在基金募集行為結(jié)束前，
任何人不得動(dòng)用。
二、基金合同不能生效時(shí)募集資金的處理方式
如果募集期限屆滿，未滿足基金備案條件，基金管理人應(yīng)當(dāng)承擔(dān)下列責(zé)任：
1、以其固有財(cái)產(chǎn)承擔(dān)因募集行為而產(chǎn)生的債務(wù)和費(fèi)用；
2、在基金募集期限屆滿后30日內(nèi)返還投資者已繳納的款項(xiàng)，并加計(jì)銀行同
期活期存款利息；
3、如基金募集失敗，基金管理人、基金托管人及銷售機(jī)構(gòu)不得請(qǐng)求報(bào)酬。
基金管理人、基金托管人和銷售機(jī)構(gòu)為基金募集支付之一切費(fèi)用應(yīng)由各方各自承
擔(dān)。
三、基金存續(xù)期內(nèi)的基金份額持有人數(shù)量和資產(chǎn)規(guī)模
基金合同生效后，連續(xù)20個(gè)工作日出現(xiàn)基金份額持有人數(shù)量不滿200人或者
基金資產(chǎn)凈值低于5000萬元情形的，基金管理人應(yīng)當(dāng)在定期報(bào)告中予以披露；連
續(xù)50個(gè)工作日出現(xiàn)前述情形的，本基金將根據(jù)基金合同第十九部分的約定進(jìn)行基
金財(cái)產(chǎn)清算并終止，而不需召開基金份額持有人大會(huì)。
法律法規(guī)或中國證監(jiān)會(huì)另有規(guī)定時(shí)，從其規(guī)定。摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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第八部分 基金份額的申購與贖回
一、申購和贖回場(chǎng)所
本基金的申購與贖回將通過銷售機(jī)構(gòu)進(jìn)行。具體的銷售機(jī)構(gòu)將由基金管理人
相關(guān)公告中列明?；鸸芾砣丝筛鶕?jù)情況變更或增減銷售機(jī)構(gòu),并在基金管理人
網(wǎng)站公示?；鹜顿Y者應(yīng)當(dāng)在銷售機(jī)構(gòu)辦理基金銷售業(yè)務(wù)的營業(yè)場(chǎng)所或按銷售機(jī)
構(gòu)提供的其他方式辦理基金份額的申購與贖回。
二、申購和贖回的開放日及時(shí)間
1、開放日及開放時(shí)間
投資者在開放日辦理基金份額的申購和贖回，具體辦理時(shí)間為上海證券交易
所、深圳證券交易所的正常交易日的交易時(shí)間，但基金管理人根據(jù)法律法規(guī)、中
國證監(jiān)會(huì)的要求或基金合同的規(guī)定公告暫停申購、贖回時(shí)除外。
基金合同生效后， 若出現(xiàn)新的證券/期貨交易市場(chǎng)、證券/期貨交易所交易時(shí)
間變更、其他特殊情況或根據(jù)業(yè)務(wù)需要，基金管理人有權(quán)視情況對(duì)前述開放日及
開放時(shí)間進(jìn)行相應(yīng)的調(diào)整，但應(yīng)在實(shí)施日前依照《信息披露辦法》的有關(guān)規(guī)定在
規(guī)定媒介上公告。
2、申購、贖回開始日及業(yè)務(wù)辦理時(shí)間
基金管理人可根據(jù)實(shí)際情況依法決定本基金開始辦理申購的具體日期，具體
業(yè)務(wù)辦理時(shí)間在相關(guān)公告中規(guī)定。
本基金對(duì)每份基金份額設(shè)置30天的最短持有期限，在最短持有期限內(nèi)基金份
額持有人不可就該份基金份額提出贖回或轉(zhuǎn)換轉(zhuǎn)出申請(qǐng)，自最短持有期限屆滿日
起（含當(dāng)日）基金份額持有人方可提出贖回或轉(zhuǎn)換轉(zhuǎn)出申請(qǐng)。
基金管理人自認(rèn)購份額的最短持有期限屆滿日（即基金合同生效日起第30天）
起（含當(dāng)日，如為非工作日則順延至下一工作日）開始辦理贖回，具體業(yè)務(wù)辦理
時(shí)間在相關(guān)公告中規(guī)定。
在確定申購與贖回開始時(shí)間后，基金管理人應(yīng)在申購、贖回開放日前依照《信
息披露辦法》的有關(guān)規(guī)定在規(guī)定媒介上公告申購與贖回的開始時(shí)間。摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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基金管理人不得在基金合同約定之外的日期或者時(shí)間辦理基金份額的申購、
贖回或者轉(zhuǎn)換。投資者在基金合同約定之外的日期和時(shí)間提出申購、贖回或轉(zhuǎn)換
申請(qǐng)且登記機(jī)構(gòu)確認(rèn)接受的，其基金份額申購、贖回價(jià)格為下一開放日該類基金
份額申購、贖回的價(jià)格。
三、申購與贖回的原則
1、“未知價(jià)”原則，即申購、贖回價(jià)格以申請(qǐng)當(dāng)日收市后計(jì)算的該類基金
份額凈值為基準(zhǔn)進(jìn)行計(jì)算；
2、“金額申購、份額贖回”原則，即申購以金額申請(qǐng)，贖回以份額申請(qǐng)；
3、當(dāng)日的申購與贖回申請(qǐng)可以在基金管理人規(guī)定的時(shí)間以內(nèi)撤銷；
4、贖回遵循“先進(jìn)先出”原則，即按照投資人認(rèn)購、申購的先后次序進(jìn)行
順序贖回；
5、辦理申購、贖回業(yè)務(wù)時(shí)，應(yīng)當(dāng)遵循基金份額持有人利益優(yōu)先原則，確保
投資者的合法權(quán)益不受損害并得到公平對(duì)待；
6、本基金僅接受符合《業(yè)務(wù)規(guī)則》規(guī)定的相關(guān)資質(zhì)條件的基金投資者持有
本基金基金份額；
7、本基金的申購、贖回等業(yè)務(wù)，按照登記機(jī)構(gòu)的相關(guān)業(yè)務(wù)規(guī)則執(zhí)行。若相
關(guān)法律法規(guī)、中國證監(jiān)會(huì)或登記機(jī)構(gòu)對(duì)申購、贖回業(yè)務(wù)等規(guī)則有新的規(guī)定，按新
規(guī)定執(zhí)行。
基金管理人可在法律法規(guī)允許的情況下，對(duì)上述原則進(jìn)行調(diào)整?；鸸芾砣?br/>必須在新規(guī)則開始實(shí)施前依照《信息披露辦法》的有關(guān)規(guī)定在規(guī)定媒介上公告。
四、申購與贖回的程序
1、申購和贖回的申請(qǐng)方式
投資者必須根據(jù)銷售機(jī)構(gòu)規(guī)定的程序，在開放日的具體業(yè)務(wù)辦理時(shí)間內(nèi)提出
申購或贖回的申請(qǐng)。
2、申購和贖回的款項(xiàng)支付
投資者申購基金份額時(shí)，必須全額交付申購款項(xiàng)，投資者交付申購款項(xiàng)，申摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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購成立；基金份額登記機(jī)構(gòu)確認(rèn)基金份額時(shí)，申購生效。
基金份額持有人遞交贖回申請(qǐng)，贖回成立；基金份額登記機(jī)構(gòu)確認(rèn)贖回時(shí)，
贖回生效。投資者贖回申請(qǐng)生效后，基金管理人將在T＋ 7日內(nèi)支付贖回款項(xiàng)。如
遇證券/期貨交易所或交易市場(chǎng)正?；蚍钦ＭＪ?、或其交易清算規(guī)則變更，或
其數(shù)據(jù)傳輸延遲、通訊系統(tǒng)故障、銀行數(shù)據(jù)交換系統(tǒng)故障或其它非基金管理人及
基金托管人所能控制的因素影響業(yè)務(wù)處理流程，則贖回款項(xiàng)的支付時(shí)間可相應(yīng)順
延。在發(fā)生巨額贖回或基金合同載明的延緩支付贖回款項(xiàng)的情形時(shí)，款項(xiàng)的支付
辦法參照基金合同有關(guān)條款處理。
3、申購和贖回申請(qǐng)的確認(rèn)
基金管理人應(yīng)以交易時(shí)間結(jié)束前受理有效申購和贖回申請(qǐng)的當(dāng)天作為申購
或贖回申請(qǐng)日(T日)，在正常情況下，本基金登記機(jī)構(gòu)在T+1日內(nèi)對(duì)該交易的有效
性進(jìn)行確認(rèn)。 T日提交的有效申請(qǐng)，投資者應(yīng)在T+2日后(包括該日)及時(shí)到銷售網(wǎng)
點(diǎn)柜臺(tái)或以銷售機(jī)構(gòu)規(guī)定的其他方式查詢申請(qǐng)的確認(rèn)情況。若申購不成功，則申
購款項(xiàng)本金退還給投資者。
銷售機(jī)構(gòu)對(duì)申購、贖回申請(qǐng)的受理并不代表該申請(qǐng)一定成功，而僅代表銷售
機(jī)構(gòu)確實(shí)接收到申購、贖回申請(qǐng)。申購、贖回的確認(rèn)以登記機(jī)構(gòu)的確認(rèn)結(jié)果為準(zhǔn)。
對(duì)于申購、贖回申請(qǐng)及申購份額的確認(rèn)情況，投資者應(yīng)及時(shí)查詢并妥善行使合法
權(quán)利。
基金管理人在不違反法律法規(guī)的前提下，可對(duì)上述程序規(guī)則進(jìn)行調(diào)整。基金
管理人應(yīng)在新規(guī)則開始實(shí)施前依照《信息披露辦法》的有關(guān)規(guī)定在規(guī)定媒介上公
告。
五、申購與贖回的數(shù)量限制
1、投資人首次申購最低金額為人民幣1元，追加申購單筆最低金額為人民幣
1元。
2、 本基金暫不向金融機(jī)構(gòu)自營賬戶銷售（基金管理人自有資金除外），如
未來本基金開放向金融機(jī)構(gòu)自營賬戶公開銷售或?qū)︿N售對(duì)象的范圍予以進(jìn)一步摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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限定，基金管理人將另行公告。金融機(jī)構(gòu)自營賬戶的具體范圍以基金管理人認(rèn)定
為準(zhǔn)。本基金增加其他銷售機(jī)構(gòu)銷售本基金且銷售機(jī)構(gòu)對(duì)銷售對(duì)象的范圍予以進(jìn)
一步限定的，其具體銷售對(duì)象以該銷售機(jī)構(gòu)的規(guī)定為準(zhǔn)。
本基金單一投資者單日申購金額不超過1000萬元人民幣（個(gè)人投資者、公募
資產(chǎn)管理產(chǎn)品、職業(yè)年金、企業(yè)年金計(jì)劃、養(yǎng)老金產(chǎn)品除外） ， 公募資產(chǎn)管理產(chǎn)
品的具體范圍以基金管理人認(rèn)定為準(zhǔn)。
3、基金投資者將當(dāng)期分配的基金收益轉(zhuǎn)為基金份額時(shí)，不受最低申購金額
的限制。
4、基金投資者可多次申購，對(duì)單個(gè)基金投資者累計(jì)持有基金份額數(shù)量不設(shè)
上限限制， 法律法規(guī)、中國證監(jiān)會(huì)另有規(guī)定的除外?；鸸芾砣丝梢砸?guī)定單個(gè)投
資者單日或單筆申購金額上限，具體規(guī)定請(qǐng)參見相關(guān)公告。
5、基金投資者可將其全部或部分基金份額贖回，單筆最低贖回份額為1份（除
非該賬戶在銷售機(jī)構(gòu)或網(wǎng)點(diǎn)托管的基金份額余額不足1份）；若某筆贖回或轉(zhuǎn)換
導(dǎo)致基金份額持有人在該銷售機(jī)構(gòu)或網(wǎng)點(diǎn)托管的基金份額余額少于1份，剩余部
分基金份額必須一起贖回，即交易賬戶最低基金份額為1份。
6、基金管理人有權(quán)規(guī)定本基金的總規(guī)模限額、 單一投資者單日或單筆申購
金額上限，以及單日申購金額上限和凈申購比例上限，具體規(guī)定請(qǐng)參見相關(guān)公告。
7、當(dāng)接受申購申請(qǐng)對(duì)存量基金份額持有人利益構(gòu)成潛在重大不利影響時(shí)，
基金管理人應(yīng)當(dāng)采取設(shè)定單一投資者申購金額上限或基金單日凈申購比例上限、
拒絕大額申購、暫?；鹕曩彽却胧?，切實(shí)保護(hù)存量基金份額持有人的合法權(quán)益。
基金管理人基于投資運(yùn)作與風(fēng)險(xiǎn)控制的需要，可采取上述措施對(duì)基金規(guī)模予以控
制。具體見基金管理人相關(guān)公告。
8、基金管理人可在法律法規(guī)允許的情況下，調(diào)整上述規(guī)定申購金額和贖回
份額等數(shù)量限制，或者新增基金規(guī)?？刂拼胧；鸸芾砣吮仨氃谡{(diào)整實(shí)施前依
照《信息披露辦法》的有關(guān)規(guī)定在規(guī)定媒介上公告。
六、申購份額與凈贖回金額的計(jì)算摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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（一）申購費(fèi)用
本基金A類基金份額在申購時(shí)收取基金申購費(fèi)用； C類基金份額不收取申購費(fèi)
用。
投資人在一天內(nèi)如果有多筆申購，適用費(fèi)率按單筆分別計(jì)算。
本基金A類基金份額的申購費(fèi)用由申購A類基金份額的投資人承擔(dān)，不列入基
金財(cái)產(chǎn)，主要用于本基金的市場(chǎng)推廣、銷售等各項(xiàng)費(fèi)用。
本基金對(duì)通過直銷中心申購的養(yǎng)老金客戶與除此之外的其他投資者實(shí)施差
別的申購費(fèi)率。
養(yǎng)老金客戶指基本養(yǎng)老基金與依法成立的養(yǎng)老計(jì)劃籌集的資金及其投資運(yùn)
營收益形成的補(bǔ)充養(yǎng)老基金，包括全國社會(huì)保障基金、可以投資基金的地方社會(huì)
保障基金、企業(yè)年金單一計(jì)劃以及集合計(jì)劃、企業(yè)年金理事會(huì)委托的特定客戶資
產(chǎn)管理計(jì)劃、企業(yè)年金養(yǎng)老金產(chǎn)品、個(gè)人稅收遞延型商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)等產(chǎn)品、職業(yè)
年金計(jì)劃。如將來出現(xiàn)經(jīng)養(yǎng)老基金監(jiān)管部門認(rèn)可的新的養(yǎng)老基金類型，基金管理
人可在招募說明書更新時(shí)或發(fā)布臨時(shí)公告將其納入養(yǎng)老金客戶范圍，并按規(guī)定履
行適當(dāng)程序。非養(yǎng)老金客戶指除養(yǎng)老金客戶外的其他投資者。
通過基金管理人的直銷中心申購本基金A類基金份額的養(yǎng)老金客戶申購費(fèi)率
見下表：
（單位：元）
申購金額（ M） A類基金份額申購費(fèi)率
M＜100 萬元 0.12%
100 萬元≤M＜500 萬元 0.04%
M≥500 萬元 每筆1000元
其他投資者申購本基金A類基金份額申購費(fèi)率見下表：（單位：元）
申購金額（ M） A類基金份額申購費(fèi)率
M＜100 萬元 0.30%
100 萬元≤M＜500 萬元 0.10%摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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M≥500 萬元 每筆1000元
（二）贖回費(fèi)用
本基金每份基金份額的最短持有期限為30天，本基金不收取贖回費(fèi)。
（三）申購份額的計(jì)算
（ 1） A 類基金份額的申購份額計(jì)算
1）申購費(fèi)用適用比例費(fèi)率時(shí)：
凈申購金額＝申購金額/（ 1＋申購費(fèi)率）
申購費(fèi)用＝申購金額－凈申購金額
申購份額＝凈申購金額/申購當(dāng)日A類基金份額凈值
2）申購費(fèi)用適用固定金額時(shí)：
申購費(fèi)用＝固定金額
凈申購金額＝申購金額－申購費(fèi)用
申購份額＝凈申購金額/申購當(dāng)日A類基金份額凈值
（ 2） C 類基金份額的申購份額計(jì)算
申購份額＝申購金額/申購當(dāng)日C類基金份額凈值
上述計(jì)算結(jié)果均按照四舍五入方法，保留小數(shù)點(diǎn)后兩位，由此產(chǎn)生的收益或
損失由基金財(cái)產(chǎn)承擔(dān)。
例3：假定T日A類基金份額凈值為1.0500元，某投資人（非養(yǎng)老金客戶）當(dāng)
日投資100,000元申購本基金A類基金份額，對(duì)應(yīng)的本次申購費(fèi)率為0.30%，該投
資人的申購費(fèi)用及可獲得的A類基金份額為：
凈申購金額=100,000/（ 1+0.30%）＝ 99,700.90元
申購費(fèi)用=100,000-99,700.90＝ 299.10元
申購份額=99,700.90/1.0500＝ 94,953.24份
即：該投資人（非養(yǎng)老金客戶）投資10萬元申購本基金A類基金份額，假定
申購當(dāng)日A類基金份額凈值為1.0500元，申購費(fèi)用為299.10元，可獲得的A類基金
份額為94,953.24份。摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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例4： 假定某投資人在T日投資100,000元申購本基金C類基金份額，申購當(dāng)日
的C類基金份額凈值為1.0500元，則其可得到的C類基金份額為:
申購份額＝ 100,000/1.0500＝ 95,238.10份
即：該投資人投資10萬元申購本基金C類基金份額，假定申購當(dāng)日C類基金份
額凈值為1.0500元，可獲得的C類基金份額為95,238.10份。
（四）贖回金額的計(jì)算
本基金的贖回金額為贖回總額減去贖回費(fèi)用。計(jì)算公式如下：
贖回金額＝贖回份數(shù)× T日該類基金份額凈值
上述計(jì)算結(jié)果均按照四舍五入方法，保留小數(shù)點(diǎn)后兩位，由此產(chǎn)生的收益或
損失由基金財(cái)產(chǎn)承擔(dān)。
例5：假定某投資人在T日贖回10,000份A類基金份額，假設(shè)該日A類基金份額
凈值為1.2800元，則其獲得的贖回金額計(jì)算如下：
贖回金額＝ 10,000× 1.2800＝ 12,800.00元
即：假定某投資人在T日贖回10,000份A類基金份額，假定該日A類基金份額
凈值為1.2800元，則其獲得的贖回金額為12,800.00元。
（五）基金份額凈值的計(jì)算
本基金A類基金份額和C類基金份額分別設(shè)置代碼，分別計(jì)算和公告兩類基金
份額凈值和兩類基金份額累計(jì)凈值。本基金兩類基金份額凈值的計(jì)算，均保留到
小數(shù)點(diǎn)后4位，小數(shù)點(diǎn)后第5位四舍五入，由此產(chǎn)生的收益或損失由基金財(cái)產(chǎn)承擔(dān)。
T日的各類基金份額凈值在當(dāng)天收市后計(jì)算，并在T+1日內(nèi)公告。遇特殊情況，
經(jīng)履行適當(dāng)程序，可以適當(dāng)延遲計(jì)算或公告。
各類基金份額凈值的計(jì)算公式為：
T日該類基金份額凈值＝ T日該類基金資產(chǎn)凈值總額／ T日該類基金份額總份
數(shù)。
（六）基金管理人可以在基金合同約定的范圍內(nèi)調(diào)整費(fèi)率或收費(fèi)方式，并最
遲應(yīng)于新的費(fèi)率或收費(fèi)方式實(shí)施日前依照《信息披露辦法》的有關(guān)規(guī)定在規(guī)定媒摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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介上公告。
基金管理人可以在不違反法律法規(guī)規(guī)定及基金合同約定的情況下根據(jù)市場(chǎng)
情況制定基金促銷計(jì)劃，定期或不定期地開展基金促銷活動(dòng)。在基金促銷活動(dòng)期
間，基金管理人可以對(duì)投資者開展不同的費(fèi)率優(yōu)惠活動(dòng)。
當(dāng)本基金發(fā)生大額申購或贖回情形時(shí)，基金管理人可以采用擺動(dòng)定價(jià)機(jī)制，
以確?；鸸乐档墓叫?，具體處理原則與操作規(guī)范，遵循相關(guān)法律法規(guī)以及監(jiān)
管部門、自律規(guī)則的規(guī)定。
七、申購和贖回的登記業(yè)務(wù)
1、基金投資人當(dāng)日的申購和贖回申請(qǐng)，在基金管理人規(guī)定的時(shí)間以內(nèi)可以
撤銷。
2、投資人T日申購基金成功后，登記機(jī)構(gòu)在T＋ 1日為投資人增加權(quán)益并辦理
登記手續(xù)，投資人自T＋ 2日起可查詢申購確認(rèn)情況。
3、投資人T日贖回基金成功后，登記機(jī)構(gòu)在T＋ 1日為投資人扣除權(quán)益并辦理
相應(yīng)的登記手續(xù)。
4、基金管理人可在法律法規(guī)允許的范圍內(nèi)，對(duì)上述登記辦理時(shí)間進(jìn)行調(diào)整，
并于開始實(shí)施前依照《信息披露辦法》的有關(guān)規(guī)定在規(guī)定媒介上公告。
八、拒絕或暫停申購的情形
發(fā)生下列情況時(shí)，基金管理人可拒絕或暫停接受投資者的申購申請(qǐng)：
1、因不可抗力導(dǎo)致基金無法正常運(yùn)作。
2、發(fā)生基金合同規(guī)定的暫?；鹳Y產(chǎn)估值情況時(shí)，基金管理人可暫停接受
投資人的申購申請(qǐng)。
3、 證券/期貨交易所或銀行間債券交易市場(chǎng)交易時(shí)間非正常停市，導(dǎo)致基金
管理人無法計(jì)算當(dāng)日基金資產(chǎn)凈值或無法辦理申購業(yè)務(wù)。
4、接受某筆或某些申購申請(qǐng)可能會(huì)影響或損害現(xiàn)有基金份額持有人利益時(shí)。
5、基金資產(chǎn)規(guī)模過大，使基金管理人無法找到合適的投資品種，或其他可
能對(duì)基金業(yè)績產(chǎn)生負(fù)面影響，或發(fā)生其他損害現(xiàn)有基金份額持有人利益的情形。摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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6、當(dāng)前一估值日基金資產(chǎn)凈值50%以上的資產(chǎn)出現(xiàn)無可參考的活躍市場(chǎng)價(jià)格
且采用估值技術(shù)仍導(dǎo)致公允價(jià)值存在重大不確定性時(shí)，經(jīng)與基金托管人協(xié)商確認(rèn)
后，基金管理人應(yīng)當(dāng)暫停接受基金申購申請(qǐng)。
7、基金管理人、登記機(jī)構(gòu)、銷售機(jī)構(gòu)、支付結(jié)算機(jī)構(gòu)等因異常情況導(dǎo)致基
金銷售系統(tǒng)、基金銷售支付結(jié)算系統(tǒng)、基金登記系統(tǒng)、基金會(huì)計(jì)系統(tǒng)等無法正常
運(yùn)行。
8、基金管理人接受某筆或者某些申購申請(qǐng)有可能導(dǎo)致單一投資者持有基金
份額的比例達(dá)到或者超過50%，或者變相規(guī)避50%集中度的情形。
9、當(dāng)一筆新的申購申請(qǐng)被確認(rèn)成功，使本基金總規(guī)模超過基金管理人規(guī)定
的本基金總規(guī)模上限時(shí)；或使本基金單日申購金額或凈申購比例超過基金管理人
規(guī)定的單日申購金額或凈申購比例上限時(shí)；或該投資者累計(jì)持有的份額超過單個(gè)
投資者累計(jì)持有的份額上限時(shí)；或該投資者單日申購金額超過單個(gè)投資者單日申
購金額上限時(shí)；或該投資者單筆申購金額超過單個(gè)投資者單筆申購金額上限時(shí)。
10、基金投資者未向基金管理人提供法律法規(guī)要求的盡職調(diào)查等事項(xiàng)所需的
基金投資者信息、文件或存在法律法規(guī)、《業(yè)務(wù)規(guī)則》所禁止投資本基金的情形。
11、法律法規(guī)規(guī)定或中國證監(jiān)會(huì)認(rèn)定的其他情形。
發(fā)生上述第1、 2、 3、 5、 6、 7、 11項(xiàng)暫停申購情形之一且基金管理人決定暫
停接受投資人申購申請(qǐng)時(shí)，基金管理人應(yīng)當(dāng)根據(jù)有關(guān)規(guī)定在規(guī)定媒介上刊登暫停
申購公告。當(dāng)發(fā)生上述第8、 9項(xiàng)情形時(shí)，基金管理人可以采取比例確認(rèn)等方式對(duì)
該投資人的申購申請(qǐng)進(jìn)行限制，基金管理人有權(quán)拒絕該等全部或者部分申購申請(qǐng)。
如果投資者的申購申請(qǐng)被全部或部分拒絕的，被拒絕的申購款項(xiàng)本金將退還給投
資者。在暫停申購的情況消除時(shí)，基金管理人應(yīng)及時(shí)恢復(fù)申購業(yè)務(wù)的辦理。
九、暫停贖回或延緩支付贖回款項(xiàng)的情形
發(fā)生下列情形時(shí)，基金管理人可暫停接受投資者的贖回申請(qǐng)或延緩支付贖回
款項(xiàng)：
1、因不可抗力導(dǎo)致基金管理人不能支付贖回款項(xiàng)。摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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2、發(fā)生基金合同規(guī)定的暫?；鹳Y產(chǎn)估值情況時(shí)，基金管理人可暫停接受
投資人的贖回申請(qǐng)或延緩支付贖回款項(xiàng)。
3、證券/期貨交易所或銀行間債券交易市場(chǎng)交易時(shí)間非正常停市，導(dǎo)致基金
管理人無法計(jì)算當(dāng)日基金資產(chǎn)凈值或無法辦理贖回業(yè)務(wù)。
4、連續(xù)兩個(gè)或兩個(gè)以上開放日發(fā)生巨額贖回。
5、本基金的資產(chǎn)組合中的重要部分發(fā)生暫停交易或其他重大事件，繼續(xù)接
受贖回可能會(huì)影響或損害基金份額持有人利益時(shí)，或是發(fā)生其他繼續(xù)接受贖回申
請(qǐng)將損害現(xiàn)有基金份額持有人利益的情形時(shí)，基金管理人可暫停接受基金份額持
有人的贖回申請(qǐng)。
6、當(dāng)前一估值日基金資產(chǎn)凈值50%以上的資產(chǎn)出現(xiàn)無可參考的活躍市場(chǎng)價(jià)格
且采用估值技術(shù)仍導(dǎo)致公允價(jià)值存在重大不確定性時(shí)，經(jīng)與基金托管人協(xié)商確認(rèn)
后，基金管理人應(yīng)當(dāng)延緩支付贖回款項(xiàng)或暫停接受基金贖回申請(qǐng)。
7、法律法規(guī)規(guī)定或中國證監(jiān)會(huì)認(rèn)定的其他情形。
發(fā)生上述情形之一且基金管理人決定暫停接受基金份額持有人贖回申請(qǐng)或
延緩支付贖回款項(xiàng)時(shí)，基金管理人應(yīng)報(bào)中國證監(jiān)會(huì)備案。若出現(xiàn)上述第4項(xiàng)所述
情形，按基金合同的相關(guān)條款處理。基金份額持有人在申請(qǐng)贖回時(shí)可事先選擇將
當(dāng)日可能未獲受理部分予以撤銷。在暫停贖回的情況消除時(shí)，基金管理人應(yīng)及時(shí)
恢復(fù)贖回業(yè)務(wù)的辦理并公告。
十、巨額贖回的情形及處理方式
（一）巨額贖回的認(rèn)定
若本基金單個(gè)開放日內(nèi)的基金份額凈贖回申請(qǐng)(贖回申請(qǐng)份額總數(shù)加上基金
轉(zhuǎn)換中轉(zhuǎn)出申請(qǐng)份額總數(shù)后扣除申購申請(qǐng)份額總數(shù)及基金轉(zhuǎn)換中轉(zhuǎn)入申請(qǐng)份額
總數(shù)后的余額)超過前一開放日的基金總份額的10%，即認(rèn)為是發(fā)生了巨額贖回。
（二）巨額贖回的處理方式
當(dāng)基金出現(xiàn)巨額贖回時(shí)，基金管理人可以根據(jù)基金當(dāng)時(shí)的資產(chǎn)組合狀況決定
全額贖回或部分延期贖回。摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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1、全額贖回：當(dāng)基金管理人認(rèn)為有能力支付投資者的全部贖回申請(qǐng)時(shí)，按
正常贖回程序執(zhí)行。
2、部分延期贖回：當(dāng)基金管理人認(rèn)為支付投資者的贖回申請(qǐng)有困難或認(rèn)為
因支付投資者的贖回申請(qǐng)而進(jìn)行的財(cái)產(chǎn)變現(xiàn)可能會(huì)對(duì)基金資產(chǎn)凈值造成較大波
動(dòng)時(shí)，基金管理人在當(dāng)日接受贖回比例不低于上一開放日基金總份額的10%的前
提下，可對(duì)其余贖回申請(qǐng)延期辦理。對(duì)于當(dāng)日的贖回申請(qǐng)，應(yīng)當(dāng)按單個(gè)賬戶贖回
申請(qǐng)量占贖回申請(qǐng)總量的比例，確定當(dāng)日受理的贖回份額；對(duì)于未能贖回部分，
投資者在提交贖回申請(qǐng)時(shí)可以選擇延期贖回或取消贖回。選擇延期贖回的，將自
動(dòng)轉(zhuǎn)入下一個(gè)開放日繼續(xù)贖回，直到全部贖回為止；選擇取消贖回的，當(dāng)日未獲
受理的部分贖回申請(qǐng)將被撤銷。延期的贖回申請(qǐng)與下一開放日贖回申請(qǐng)一并處理，
無優(yōu)先權(quán)并以下一開放日的該類基金份額凈值為基礎(chǔ)計(jì)算贖回金額，以此類推，
直到全部贖回為止。如投資者在提交贖回申請(qǐng)時(shí)未作明確選擇，投資者未能贖回
部分作自動(dòng)延期贖回處理。
3、若本基金發(fā)生巨額贖回且單個(gè)基金份額持有人的贖回申請(qǐng)超過上一開放
日基金總份額20%的，基金管理人有權(quán)對(duì)該單個(gè)基金份額持有人超出該比例的贖
回申請(qǐng)實(shí)施延期辦理，對(duì)該單個(gè)基金份額持有人剩余贖回申請(qǐng)與其他賬戶贖回申
請(qǐng)按前述條款處理。如該持有人在提交贖回申請(qǐng)時(shí)選擇取消贖回，則其當(dāng)日未獲
受理的部分贖回申請(qǐng)將被撤銷。
4、暫停贖回：連續(xù)2個(gè)開放日以上(含本數(shù))發(fā)生巨額贖回，如基金管理人認(rèn)
為有必要，可暫停接受基金的贖回申請(qǐng)；已經(jīng)接受的贖回申請(qǐng)可以延緩支付贖回
款項(xiàng)，但不得超過20個(gè)工作日，并應(yīng)當(dāng)在規(guī)定媒介上進(jìn)行公告。
（三）巨額贖回的公告
當(dāng)發(fā)生上述巨額贖回并且基金管理人依據(jù)“ 2、部分延期贖回”進(jìn)行延期辦
理時(shí)，基金管理人應(yīng)當(dāng)通過郵寄、傳真或者招募說明書規(guī)定的其他方式在3個(gè)交
易日內(nèi)通知基金份額持有人，說明有關(guān)處理方法，并在兩日內(nèi)在規(guī)定媒介上刊登
公告。摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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十一、暫停申購或贖回的公告和重新開放申購或贖回的公告
1、發(fā)生上述暫停申購或贖回情況的，基金管理人應(yīng)在規(guī)定期限內(nèi)在規(guī)定媒
介上刊登暫停公告。
2、基金管理人可以根據(jù)暫停申購或贖回的時(shí)間，依照《信息披露辦法》的
有關(guān)規(guī)定，最遲于重新開放日在規(guī)定媒介上刊登重新開放申購或贖回的公告；也
可以根據(jù)實(shí)際情況在暫停公告中明確重新開放申購或贖回的時(shí)間，屆時(shí)不再另行
發(fā)布重新開放的公告。
十二、基金轉(zhuǎn)換
基金管理人可以根據(jù)相關(guān)法律法規(guī)以及基金合同的規(guī)定決定開辦本基金與
基金管理人管理的其他基金之間的轉(zhuǎn)換業(yè)務(wù)，基金轉(zhuǎn)換可以收取一定的轉(zhuǎn)換費(fèi)，
相關(guān)規(guī)則由基金管理人屆時(shí)根據(jù)相關(guān)法律法規(guī)及基金合同的規(guī)定制定并公告，并
提前告知基金托管人與相關(guān)機(jī)構(gòu)。
十三、基金份額的轉(zhuǎn)讓
在法律法規(guī)允許且條件具備的情況下，基金管理人可受理基金份額持有人通
過中國證監(jiān)會(huì)認(rèn)可的交易場(chǎng)所或者交易方式進(jìn)行份額轉(zhuǎn)讓的申請(qǐng)并由登記機(jī)構(gòu)
辦理基金份額的過戶登記。基金管理人擬受理基金份額轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)的，將提前公告，
基金份額持有人應(yīng)根據(jù)基金管理人公告的業(yè)務(wù)規(guī)則辦理基金份額轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)。
十四、基金的非交易過戶
基金的非交易過戶是指基金登記機(jī)構(gòu)受理繼承、捐贈(zèng)和司法強(qiáng)制執(zhí)行等情形
而產(chǎn)生的非交易過戶以及登記機(jī)構(gòu)認(rèn)可、符合法律法規(guī)的其它非交易過戶。無論
在上述何種情況下，接受劃轉(zhuǎn)的主體必須是依法可以持有本基金基金份額的投資
者。
繼承是指基金份額持有人死亡，其持有的基金份額由其合法的繼承人繼承；
捐贈(zèng)指基金份額持有人將其合法持有的基金份額捐贈(zèng)給福利性質(zhì)的基金會(huì)或社
會(huì)團(tuán)體；司法強(qiáng)制執(zhí)行是指司法機(jī)構(gòu)依據(jù)生效司法文書將基金份額持有人持有的
基金份額強(qiáng)制劃轉(zhuǎn)給其他自然人、法人或其他組織。辦理非交易過戶必須提供基摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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金登記機(jī)構(gòu)要求提供的相關(guān)資料，對(duì)于符合條件的非交易過戶申請(qǐng)按基金登記機(jī)
構(gòu)的規(guī)定辦理，并按基金登記機(jī)構(gòu)規(guī)定的標(biāo)準(zhǔn)收費(fèi)。
十五、基金的轉(zhuǎn)托管
基金份額持有人可辦理已持有基金份額在不同銷售機(jī)構(gòu)之間的轉(zhuǎn)托管，基金
銷售機(jī)構(gòu)可以按照規(guī)定的標(biāo)準(zhǔn)收取轉(zhuǎn)托管費(fèi)。
十六、定期定額投資計(jì)劃
基金管理人可以為投資者辦理定期定額投資計(jì)劃，具體規(guī)則由基金管理人另
行規(guī)定。投資者在辦理定期定額投資計(jì)劃時(shí)可自行約定每期扣款金額，每期扣款
金額必須不低于基金管理人在相關(guān)公告或更新的招募說明書中所規(guī)定的定期定
額投資計(jì)劃最低申購金額。
十七、基金份額的凍結(jié)和解凍
基金登記機(jī)構(gòu)只受理國家有權(quán)機(jī)關(guān)依法要求的基金份額的凍結(jié)與解凍，以及
登記機(jī)構(gòu)認(rèn)可、符合法律法規(guī)的其他情況下的凍結(jié)與解凍。
十八、實(shí)施側(cè)袋機(jī)制期間本基金的申購與贖回
本基金實(shí)施側(cè)袋機(jī)制的，本基金的申購和贖回安排詳見本招募說明書“側(cè)袋
機(jī)制”部分的規(guī)定或相關(guān)公告。
十九、依據(jù)基金合同的約定，基金管理人對(duì)基金份額持有人持有的基金份額
進(jìn)行強(qiáng)制贖回的，依據(jù)本章節(jié)關(guān)于份額贖回的規(guī)定執(zhí)行。在不違反相關(guān)法律法規(guī)
且對(duì)基金份額持有人利益無實(shí)質(zhì)不利影響并履行適當(dāng)程序的前提下，基金管理人
可以依據(jù)具體情況對(duì)上述申購和贖回以及相關(guān)業(yè)務(wù)的安排進(jìn)行補(bǔ)充和調(diào)整并提
前公告，無需召開基金份額持有人大會(huì)審議。摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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第九部分 基金的投資
一、投資目標(biāo)
本基金在控制風(fēng)險(xiǎn)的前提下，追求長期穩(wěn)健的投資回報(bào)。
二、投資范圍
本基金的投資范圍為具有良好流動(dòng)性的金融工具，包括國內(nèi)依法發(fā)行的債券
（包括國債、地方政府債、金融債、央行票據(jù)、公司債、企業(yè)債、中期票據(jù)、短
期融資券、超短期融資券、政府支持機(jī)構(gòu)債、政府支持債券、公開發(fā)行的次級(jí)債、
可分離交易可轉(zhuǎn)債的純債部分）、資產(chǎn)支持證券、債券回購、銀行存款（包括協(xié)
議存款、定期存款、活期存款及其他存款）、同業(yè)存單、貨幣市場(chǎng)工具、現(xiàn)金、
國債期貨以及法律法規(guī)或中國證監(jiān)會(huì)允許基金投資的其他金融工具，但須符合中
國證監(jiān)會(huì)的相關(guān)規(guī)定。
本基金不投資于股票等權(quán)益類資產(chǎn)，也不投資于可轉(zhuǎn)換債券（可分離交易可
轉(zhuǎn)債的純債部分除外）、可交換債券。
如法律法規(guī)或中國證監(jiān)會(huì)允許基金投資其他金融工具，基金管理人在履行適
當(dāng)程序后，可以將其納入投資范圍。
本基金的投資組合比例為：投資于債券資產(chǎn)的比例不低于基金資產(chǎn)的80%。
每個(gè)交易日日終在扣除國債期貨合約需繳納的交易保證金后，本基金持有的現(xiàn)金
或者到期日在一年以內(nèi)的政府債券不低于基金資產(chǎn)凈值的5%，其中現(xiàn)金不包括結(jié)
算備付金、存出保證金、應(yīng)收申購款等。
如果法律法規(guī)或中國證監(jiān)會(huì)允許基金變更投資品種的投資比例限制，基金管
理人在履行適當(dāng)程序后，可以調(diào)整上述投資品種的投資比例。
三、投資策略
1、普通債券投資策略
本基金采用的主要普通債券投資策略包括：利率預(yù)期策略、信用利差策略、
回購杠桿放大策略、其它輔助策略等。
(1)利率預(yù)期策略摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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本基金通過對(duì)經(jīng)濟(jì)增長、通貨膨脹、就業(yè)以及國際收支等經(jīng)濟(jì)因素進(jìn)行研究
分析，判斷經(jīng)濟(jì)運(yùn)行的周期特征，在當(dāng)前市場(chǎng)利率水平的基礎(chǔ)上預(yù)測(cè)將來一段時(shí)
間財(cái)政政策、貨幣政策等宏觀經(jīng)濟(jì)政策的變動(dòng)趨勢(shì)，分析金融市場(chǎng)資金供求狀況
的變化，進(jìn)而預(yù)測(cè)市場(chǎng)利率水平的變動(dòng)趨勢(shì)。在市場(chǎng)利率水平上升前降低普通債
券投資組合的平均久期以規(guī)避利率風(fēng)險(xiǎn)，下降前提高組合的平均久期，以獲取額
外的資本利得收益。
(2)信用利差策略
本基金參考權(quán)威評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)的信用評(píng)級(jí)，根據(jù)經(jīng)濟(jì)、行業(yè)和發(fā)行機(jī)構(gòu)的現(xiàn)狀和
前景，重點(diǎn)分析企業(yè)財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)、償債能力、經(jīng)營效益等財(cái)務(wù)信息，對(duì)各種有信用
風(fēng)險(xiǎn)債券的發(fā)行機(jī)構(gòu)及證券本身進(jìn)行信用評(píng)估，分析違約和損失的概率變化趨勢(shì)。
同時(shí)，本基金結(jié)合信用利差的歷史統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)，判斷當(dāng)前信用利差的合理性、相對(duì)
投資價(jià)值和風(fēng)險(xiǎn)，相應(yīng)地優(yōu)化投資組合的信用質(zhì)量配置，選擇最具有投資價(jià)值的
品種，通過信用利差獲取額外的投資收益。
(3) 回購杠桿放大策略
本基金可以通過債券回購融入和滾動(dòng)短期資金作為杠桿，投資于收益率高于
融資成本的其它獲利機(jī)會(huì)（包括期限較長或同期限不同市場(chǎng)的逆回購），以獲取
額外收益。
(4) 其它輔助策略
除了以上所述的主要投資策略外，本基金積極尋找債券市場(chǎng)其它有吸引力的
輔助投資機(jī)會(huì)，在考慮投資組合總體策略和控制投資風(fēng)險(xiǎn)的基礎(chǔ)上采用適當(dāng)?shù)姆?br/>法獲取額外的增強(qiáng)收益。可利用的輔助投資策略包括但不限于：
1）騎乘收益率曲線
收益率曲線向上傾斜的情況下購入收益率曲線最陡峭處頂端的債券，通過隨
期限縮短、收益率下降而導(dǎo)致債券價(jià)格的上漲獲取額外資本利得。
2）跨市場(chǎng)套利
利用同一債券在不同市場(chǎng)（銀行間或交易所市場(chǎng)、一級(jí)或二級(jí)市場(chǎng)）交易價(jià)摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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格的差異套利。
3）跨品種套利
通過期限相近的品種由于某些特性（市場(chǎng)供需、流動(dòng)性或賦稅等）不同而導(dǎo)
致的收益率差異套利。
2、信用債投資策略（包括資產(chǎn)支持證券，下同）
在構(gòu)建信用債投資組合時(shí)（包括資產(chǎn)支持證券，下同），本基金將采取行業(yè)
配置與個(gè)券評(píng)級(jí)跟蹤相結(jié)合的投資策略，投資于外部債項(xiàng)信用等級(jí)為AA+及以上
的債券。
本基金不同信用等級(jí)債券投資比例限制如下：
（ 1）持有信用等級(jí)為AAA的信用債占持倉信用債的比例為50%-100%；
（ 2）持有信用等級(jí)為AA+的信用債占持倉信用債的比例為0-50%；
（ 3）本基金不可主動(dòng)投資于信用等級(jí)低于AA+的債券。
以上評(píng)級(jí)參考債項(xiàng)評(píng)級(jí)，如無債項(xiàng)評(píng)級(jí)或債項(xiàng)評(píng)級(jí)為短期信用評(píng)級(jí)的，參考
主體評(píng)級(jí)。本基金將綜合參考國內(nèi)依法成立并擁有證券評(píng)級(jí)資質(zhì)的評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)所出
具的信用評(píng)級(jí)（不含中債資信評(píng)級(jí)），信用評(píng)級(jí)應(yīng)主要參考最近一個(gè)會(huì)計(jì)年度的
信用評(píng)級(jí)。如出現(xiàn)多家評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)所出具信用評(píng)級(jí)不同的情況，基金管理人還需結(jié)
合自身的內(nèi)部信用評(píng)級(jí)進(jìn)行獨(dú)立判斷與認(rèn)定。
本基金持有信用債期間，如果其信用等級(jí)下降、不再符合投資標(biāo)準(zhǔn)，應(yīng)在評(píng)
級(jí)報(bào)告發(fā)布之日起3個(gè)月內(nèi)予以全部賣出。
具體策略包括：
（ 1）行業(yè)配置策略
本基金將密切關(guān)注國內(nèi)外經(jīng)濟(jì)運(yùn)行情況，國內(nèi)財(cái)政政策和產(chǎn)業(yè)政策等政策取
向，深入分析此類政策對(duì)國民經(jīng)濟(jì)各行業(yè)發(fā)展的影響，結(jié)合行業(yè)景氣分析，對(duì)具
有良好發(fā)展前景、資產(chǎn)負(fù)債率在可控范圍內(nèi)、符合國家產(chǎn)業(yè)和經(jīng)濟(jì)發(fā)展方向的行
業(yè)進(jìn)行重點(diǎn)配置。
（ 2）個(gè)券的信用評(píng)級(jí)和跟蹤策略摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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本基金認(rèn)為，發(fā)債企業(yè)良好的行業(yè)背景、可控的資產(chǎn)負(fù)債率及良性的可支配
現(xiàn)金流是其償還債務(wù)的最重要基礎(chǔ)。本基金在行業(yè)選擇的基礎(chǔ)上，對(duì)發(fā)債企業(yè)進(jìn)
行定性定量分析，綜合考慮企業(yè)所在行業(yè)背景、行業(yè)地位、經(jīng)營持續(xù)性、資產(chǎn)負(fù)
債率、長短期負(fù)債配比及可支配現(xiàn)金流等情況，以及股東、管理層的穩(wěn)定性及管
理能力，理性分析定價(jià)信用利差，實(shí)現(xiàn)信用債較好的風(fēng)險(xiǎn)收益。
3、國債期貨交易策略
本基金在進(jìn)行國債期貨交易時(shí)，將根據(jù)風(fēng)險(xiǎn)管理原則，以套期保值為主要目
的，采用流動(dòng)性好、交易活躍的期貨合約，通過對(duì)債券市場(chǎng)和期貨市場(chǎng)運(yùn)行趨勢(shì)
的研究，結(jié)合國債期貨的定價(jià)模型尋求其合理的估值水平，與現(xiàn)貨資產(chǎn)進(jìn)行匹配，
通過多頭或空頭套期保值等策略進(jìn)行套期保值操作。基金管理人將充分考慮國債
期貨的收益性、流動(dòng)性及風(fēng)險(xiǎn)性特征，運(yùn)用國債期貨對(duì)沖系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)、對(duì)沖特殊
情況下的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，如大額申購贖回等；利用金融衍生品的杠桿作用，以達(dá)到
降低投資組合的整體風(fēng)險(xiǎn)的目的。
四、投資限制
1、組合限制
基金的投資組合應(yīng)遵循以下限制：
（ 1）本基金債券投資比例不低于基金資產(chǎn)的80%;
（ 2）每個(gè)交易日日終在扣除國債期貨合約需繳納的交易保證金后，本基金
持有的現(xiàn)金或者到期日在一年以內(nèi)的政府債券投資比例不低于基金資產(chǎn)凈值的
5%，其中現(xiàn)金不包括結(jié)算備付金、存出保證金、應(yīng)收申購款等；
（ 3）本基金持有一家公司發(fā)行的證券，其市值不超過基金資產(chǎn)凈值的10%；
（ 4）本基金管理人管理的全部基金持有一家公司發(fā)行的證券，不超過該證
券的10%；
（ 5）本基金在全國銀行間同業(yè)市場(chǎng)中的債券回購最長期限為1年，債券回購
到期后不展期；
（ 6）本基金投資于同一原始權(quán)益人的各類資產(chǎn)支持證券的比例，不得超過摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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基金資產(chǎn)凈值的10%；
（ 7）本基金持有的全部資產(chǎn)支持證券，其市值不得超過基金資產(chǎn)凈值的20%；
（ 8）本基金持有的同一（指同一信用級(jí)別）資產(chǎn)支持證券的比例，不得超
過該資產(chǎn)支持證券規(guī)模的10%；
（ 9）本基金管理人管理的全部基金投資于同一原始權(quán)益人的各類資產(chǎn)支持
證券，不得超過其各類資產(chǎn)支持證券合計(jì)規(guī)模的10%；
（ 10）基金資產(chǎn)總值不得超過基金資產(chǎn)凈值的140%；
（ 11）本基金主動(dòng)投資于流動(dòng)性受限資產(chǎn)的市值合計(jì)不得超過該基金資產(chǎn)凈
值的15%；因證券市場(chǎng)波動(dòng)、基金規(guī)模變動(dòng)等基金管理人之外的因素致使基金不
符合前述比例限制的，基金管理人不得主動(dòng)新增流動(dòng)性受限資產(chǎn)的投資；
（ 12）本基金與私募類證券資管產(chǎn)品及中國證監(jiān)會(huì)認(rèn)定的其他主體為交易對(duì)
手開展逆回購交易的，可接受質(zhì)押品的資質(zhì)要求應(yīng)當(dāng)與基金合同約定的投資范圍
保持一致；
（ 13）本基金參與國債期貨交易，需遵守下列投資比例限制：
1）本基金在任何交易日日終，持有的買入國債期貨合約價(jià)值，不得超過基
金資產(chǎn)凈值的15%；
2）本基金在任何交易日日終，持有的賣出國債期貨合約價(jià)值不得超過基金
持有的債券總市值的30%；
3）本基金在任何交易日內(nèi)交易（不包括平倉）的國債期貨合約的成交金額
不得超過上一交易日基金資產(chǎn)凈值的30%；
4）本基金所持有的債券（不含到期日在一年以內(nèi)的政府債券）市值和買入、
賣出國債期貨合約價(jià)值，合計(jì)（軋差計(jì)算）不低于基金資產(chǎn)的80%；
（ 14）法律法規(guī)及中國證監(jiān)會(huì)規(guī)定的和《基金合同》約定的其他投資限制。
除上述第（ 2）、（ 11）、（ 12）情形之外，因證券/期貨市場(chǎng)波動(dòng)、證券發(fā)
行人合并、基金規(guī)模變動(dòng)等基金管理人之外的因素致使基金投資比例不符合上述
規(guī)定投資比例的，基金管理人應(yīng)當(dāng)在10個(gè)交易日內(nèi)進(jìn)行調(diào)整，但法律法規(guī)或中國摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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證監(jiān)會(huì)規(guī)定的特殊情形除外。法律法規(guī)另有規(guī)定的，從其規(guī)定。
基金管理人應(yīng)當(dāng)自基金合同生效之日起6個(gè)月內(nèi)使基金的投資組合比例符合
基金合同的有關(guān)約定。在上述期間內(nèi)，本基金的投資范圍、投資策略應(yīng)當(dāng)符合基
金合同的約定。基金托管人對(duì)基金的投資的監(jiān)督與檢查自基金合同生效之日起開
始。
如果法律法規(guī)或監(jiān)管部門對(duì)上述投資組合比例限制進(jìn)行變更的，以變更后的
規(guī)定為準(zhǔn)。法律法規(guī)或監(jiān)管部門取消上述限制，如適用于本基金，基金管理人在
履行適當(dāng)程序后，則本基金投資不再受相關(guān)限制。
2、禁止行為
為維護(hù)基金份額持有人的合法權(quán)益，基金財(cái)產(chǎn)不得用于下列投資或者活動(dòng)：
（ 1）承銷證券；
（ 2）違反規(guī)定向他人貸款或者提供擔(dān)保；
（ 3）從事承擔(dān)無限責(zé)任的投資；
（ 4）買賣其他基金份額，但是中國證監(jiān)會(huì)另有規(guī)定的除外；
（ 5）向其基金管理人、基金托管人出資；
（ 6）從事內(nèi)幕交易、操縱證券交易價(jià)格及其他不正當(dāng)?shù)淖C券交易活動(dòng)；
（ 7）法律、行政法規(guī)和中國證監(jiān)會(huì)規(guī)定禁止的其他活動(dòng)。
法律、行政法規(guī)或監(jiān)管部門取消上述禁止性規(guī)定，如適用于本基金，基金管
理人在履行適當(dāng)程序后，則本基金投資不再受相關(guān)限制。
3、基金管理人運(yùn)用基金財(cái)產(chǎn)買賣基金管理人、基金托管人及其控股股東、
實(shí)際控制人或者與其有其他重大利害關(guān)系的公司發(fā)行的證券或者承銷期內(nèi)承銷
的證券，或者從事其他重大關(guān)聯(lián)交易的，應(yīng)當(dāng)符合基金的投資目標(biāo)和投資策略，
遵循基金份額持有人利益優(yōu)先原則，防范利益沖突，建立健全內(nèi)部審批機(jī)制和評(píng)
估機(jī)制，按照市場(chǎng)公平合理價(jià)格執(zhí)行。相關(guān)交易必須事先得到基金托管人的同意，
并按法律法規(guī)予以披露。重大關(guān)聯(lián)交易應(yīng)提交基金管理人董事會(huì)審議，并經(jīng)過三
分之二以上的獨(dú)立董事通過?；鸸芾砣硕聲?huì)應(yīng)至少每半年對(duì)關(guān)聯(lián)交易事項(xiàng)進(jìn)摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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行審查。
五、業(yè)績比較基準(zhǔn)
中債-綜合全價(jià)（總值）指數(shù)收益率× 80%+銀行活期存款利率（稅后）× 20%
中債綜合全價(jià)（總值）指數(shù)由中央國債登記結(jié)算有限責(zé)任公司編制，隸屬于
中債總指數(shù)族分類，該指數(shù)成份券包含除資產(chǎn)支持證券、美元債券、可轉(zhuǎn)債以外
剩余的所有公開發(fā)行的債券，是一個(gè)反映境內(nèi)人民幣債券市場(chǎng)價(jià)格走勢(shì)情況的寬
基指數(shù)，是中債指數(shù)應(yīng)用最廣泛指數(shù)之一?；诒净鹬饕顿Y債券類資產(chǎn)，選
取該業(yè)績比較基準(zhǔn)能夠忠實(shí)的反映本基金的風(fēng)險(xiǎn)收益特征。
選用上述業(yè)績比較基準(zhǔn)能夠真實(shí)、客觀地反映本基金的風(fēng)險(xiǎn)收益特征。如果
今后法律法規(guī)發(fā)生變化，或者市場(chǎng)推出更具權(quán)威、更能為市場(chǎng)普遍接受的業(yè)績比
較基準(zhǔn)，又或者是市場(chǎng)上出現(xiàn)更加適合用于本基金的業(yè)績基準(zhǔn)的指數(shù)時(shí)，本基金
管理人可以依據(jù)維護(hù)投資者合法權(quán)益的原則，經(jīng)與基金托管人協(xié)商一致并按照監(jiān)
管部門要求履行適當(dāng)程序后調(diào)整本基金的業(yè)績比較基準(zhǔn)，而無需召開基金份額持
有人大會(huì)審議，并應(yīng)及時(shí)公告并報(bào)中國證監(jiān)會(huì)備案。
六、風(fēng)險(xiǎn)收益特征
本基金為債券型基金，理論上其長期平均預(yù)期風(fēng)險(xiǎn)收益水平低于股票型基金、
混合型基金，高于貨幣市場(chǎng)基金。
七、基金管理人代表基金行使債權(quán)人權(quán)利的處理原則及方法
1、基金管理人按照國家有關(guān)規(guī)定代表基金獨(dú)立行使債權(quán)人權(quán)利，保護(hù)基金
份額持有人的利益；
2、有利于基金財(cái)產(chǎn)的安全與增值；
3、不通過關(guān)聯(lián)交易為自身、雇員、授權(quán)代理人或任何存在利害關(guān)系的第三
人牟取任何不當(dāng)利益。
八、側(cè)袋機(jī)制的實(shí)施和投資運(yùn)作安排
當(dāng)基金持有特定資產(chǎn)且存在或潛在大額贖回申請(qǐng)時(shí)，根據(jù)最大限度保護(hù)基金
份額持有人利益的原則，基金管理人經(jīng)與基金托管人協(xié)商一致，并咨詢會(huì)計(jì)師事摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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務(wù)所意見后，可以依照法律法規(guī)及基金合同的約定啟用側(cè)袋機(jī)制。
側(cè)袋機(jī)制實(shí)施期間，本部分約定的投資組合比例、投資策略、組合限制、業(yè)
績比較基準(zhǔn)、風(fēng)險(xiǎn)收益特征等約定僅適用于主袋賬戶。
側(cè)袋賬戶的實(shí)施條件、實(shí)施程序、運(yùn)作安排、投資安排、特定資產(chǎn)的處置變
現(xiàn)和支付等對(duì)投資者權(quán)益有重大影響的事項(xiàng)詳見招募說明書“側(cè)袋機(jī)制”部分的
規(guī)定。摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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第十部分 基金的財(cái)產(chǎn)
一、基金資產(chǎn)總值
基金資產(chǎn)總值是指購買的各類證券及票據(jù)價(jià)值、銀行存款本息和基金應(yīng)收的
申購基金款以及其他投資所形成的價(jià)值總和。
二、基金資產(chǎn)凈值
基金資產(chǎn)凈值是指基金資產(chǎn)總值減去基金負(fù)債后的價(jià)值。
三、基金財(cái)產(chǎn)的賬戶
基金托管人根據(jù)相關(guān)法律法規(guī)、規(guī)范性文件為本基金開立資金賬戶、證券賬
戶以及投資所需的其他專用賬戶。開立的基金專用賬戶與基金管理人、基金托管
人、基金銷售機(jī)構(gòu)和基金登記機(jī)構(gòu)自有的財(cái)產(chǎn)賬戶以及其他基金財(cái)產(chǎn)賬戶相獨(dú)立。
四、基金財(cái)產(chǎn)的保管和處分
本基金財(cái)產(chǎn)獨(dú)立于基金管理人、基金托管人和基金銷售機(jī)構(gòu)的財(cái)產(chǎn)，并由基
金托管人保管?；鸸芾砣?、基金托管人、基金登記機(jī)構(gòu)和基金銷售機(jī)構(gòu)以其自
有的財(cái)產(chǎn)承擔(dān)其自身的法律責(zé)任，其債權(quán)人不得對(duì)本基金財(cái)產(chǎn)行使請(qǐng)求凍結(jié)、扣
押或其他權(quán)利。除依法律法規(guī)和《基金合同》的規(guī)定處分外，基金財(cái)產(chǎn)不得被處
分。
基金管理人、基金托管人因依法解散、被依法撤銷或者被依法宣告破產(chǎn)等原
因進(jìn)行清算的，基金財(cái)產(chǎn)不屬于其清算財(cái)產(chǎn)?；鸸芾砣斯芾磉\(yùn)作基金財(cái)產(chǎn)所產(chǎn)
生的債權(quán)，不得與其固有資產(chǎn)產(chǎn)生的債務(wù)相互抵銷；基金管理人管理運(yùn)作不同基
金的基金財(cái)產(chǎn)所產(chǎn)生的債權(quán)債務(wù)不得相互抵銷。非因基金財(cái)產(chǎn)本身承擔(dān)的債務(wù)，
不得對(duì)基金財(cái)產(chǎn)強(qiáng)制執(zhí)行。摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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第十一部分 基金資產(chǎn)的估值
一、估值日
本基金的估值日為本基金相關(guān)的證券交易場(chǎng)所的交易日以及國家法律法規(guī)
規(guī)定需要對(duì)外披露基金凈值的非交易日。
二、估值對(duì)象
基金所擁有的債券、資產(chǎn)支持證券、國債期貨合約和銀行存款本息、應(yīng)收款
項(xiàng)、其它投資等資產(chǎn)及負(fù)債。
三、估值原則和估值方法
1、本基金所持有的投資品種，按如下原則進(jìn)行估值：
基金管理人在確定相關(guān)金融資產(chǎn)和金融負(fù)債的公允價(jià)值時(shí)，應(yīng)符合《企業(yè)會(huì)
計(jì)準(zhǔn)則》、監(jiān)管部門有關(guān)規(guī)定。
（一）對(duì)存在活躍市場(chǎng)且能夠獲取相同資產(chǎn)或負(fù)債報(bào)價(jià)的投資品種，在估值
日有報(bào)價(jià)的，除會(huì)計(jì)準(zhǔn)則規(guī)定的例外情況外，應(yīng)將該報(bào)價(jià)不加調(diào)整地應(yīng)用于該資
產(chǎn)或負(fù)債的公允價(jià)值計(jì)量。估值日無報(bào)價(jià)且最近交易日后未發(fā)生影響公允價(jià)值計(jì)
量的重大事件的，應(yīng)采用最近交易日的報(bào)價(jià)確定公允價(jià)值。有充足證據(jù)表明估值
日或最近交易日的報(bào)價(jià)不能真實(shí)反映公允價(jià)值的，應(yīng)對(duì)報(bào)價(jià)進(jìn)行調(diào)整，確定公允
價(jià)值。
與上述投資品種相同，但具有不同特征的，應(yīng)以相同資產(chǎn)或負(fù)債的公允價(jià)值
為基礎(chǔ)，并在估值技術(shù)中考慮不同特征因素的影響。特征是指對(duì)資產(chǎn)出售或使用
的限制等，如果該限制是針對(duì)資產(chǎn)持有者的，那么在估值技術(shù)中不應(yīng)將該限制作
為特征考慮。此外，基金管理人不應(yīng)考慮因其大量持有相關(guān)資產(chǎn)或負(fù)債所產(chǎn)生的
溢價(jià)或折價(jià)。
（二）對(duì)不存在活躍市場(chǎng)的投資品種，應(yīng)采用在當(dāng)前情況下適用并且有足夠
可利用數(shù)據(jù)和其他信息支持的估值技術(shù)確定公允價(jià)值。采用估值技術(shù)確定公允價(jià)
值時(shí)，應(yīng)優(yōu)先使用可觀察輸入值，只有在無法取得相關(guān)資產(chǎn)或負(fù)債可觀察輸入值
或取得不切實(shí)可行的情況下，才可以使用不可觀察輸入值。摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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（三）如經(jīng)濟(jì)環(huán)境發(fā)生重大變化或證券發(fā)行人發(fā)生影響證券價(jià)格的重大事件，
使?jié)撛诠乐嫡{(diào)整對(duì)前一估值日的基金資產(chǎn)凈值的影響在0.25%以上的，應(yīng)對(duì)估值
進(jìn)行調(diào)整并確定公允價(jià)值。
2、估值方法
（ 1）以公允價(jià)值計(jì)量的固定收益估值品種估值
①對(duì)于已上市或已掛牌轉(zhuǎn)讓的不含權(quán)固定收益品種（另有規(guī)定的除外），選
取第三方估值基準(zhǔn)服務(wù)機(jī)構(gòu)提供的相應(yīng)品種當(dāng)日的估值全價(jià)；
②對(duì)于已上市或已掛牌轉(zhuǎn)讓的含權(quán)固定收益品種（另有規(guī)定的除外），選取
第三方估值基準(zhǔn)服務(wù)機(jī)構(gòu)提供的相應(yīng)品種當(dāng)日的唯一估值全價(jià)或推薦估值全價(jià)。
對(duì)于含投資者回售權(quán)的固定收益品種，行使回售權(quán)的，在回售登記日至實(shí)際
收款日期間選取第三方估值基準(zhǔn)服務(wù)機(jī)構(gòu)提供的相應(yīng)品種的唯一估值全價(jià)或推
薦估值全價(jià)，同時(shí)應(yīng)充分考慮發(fā)行人的信用風(fēng)險(xiǎn)變化對(duì)公允價(jià)值的影響?；厥鄣?br/>記期截止日（含當(dāng)日）后未行使回售權(quán)的選取按照長待償期所對(duì)應(yīng)的價(jià)格進(jìn)行估
值；
③對(duì)于未上市或未掛牌轉(zhuǎn)讓且不存在活躍市場(chǎng)的固定收益品種，應(yīng)采用在當(dāng)
前情況下適用并且有足夠可利用數(shù)據(jù)和其他信息支持的估值技術(shù)確定其公允價(jià)
值。
（ 2）同一債券同時(shí)在兩個(gè)或兩個(gè)以上市場(chǎng)交易的，按債券所處的市場(chǎng)分別
估值。
（ 3）持有的銀行定期存款或通知存款以本金列示，按相應(yīng)利率逐日計(jì)提利
息。
（ 4）國債期貨合約以估值當(dāng)日結(jié)算價(jià)進(jìn)行估值，估值日無結(jié)算價(jià)的，且最
近交易日后經(jīng)濟(jì)環(huán)境未發(fā)生重大變化，采用最近交易日結(jié)算價(jià)估值。
（ 5）如有確鑿證據(jù)表明按上述方法進(jìn)行估值不能客觀反映其公允價(jià)值的，
基金管理人可根據(jù)具體情況與基金托管人商定后，按最能反映公允價(jià)值的價(jià)格估
值。摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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（ 6）當(dāng)發(fā)生大額申購或贖回情形時(shí)，基金管理人可以采用擺動(dòng)定價(jià)機(jī)制，
以確?；鸸乐档墓叫?。
（ 7）相關(guān)法律法規(guī)以及監(jiān)管部門有強(qiáng)制規(guī)定的，從其規(guī)定。如有新增事項(xiàng)，
按國家最新規(guī)定估值。
如基金管理人或基金托管人發(fā)現(xiàn)基金估值違反基金合同訂明的估值方法、程
序及相關(guān)法律法規(guī)的規(guī)定或者未能充分維護(hù)基金份額持有人利益時(shí)，應(yīng)立即通知
對(duì)方，共同查明原因，雙方協(xié)商解決。
根據(jù)有關(guān)法律法規(guī)，基金資產(chǎn)凈值計(jì)算和基金會(huì)計(jì)核算的義務(wù)由基金管理人
承擔(dān)。本基金的基金會(huì)計(jì)責(zé)任方由基金管理人擔(dān)任，因此，就與本基金有關(guān)的會(huì)
計(jì)問題，如經(jīng)相關(guān)各方在平等基礎(chǔ)上充分討論后，仍無法達(dá)成一致的意見，按照
基金管理人對(duì)基金凈值的計(jì)算結(jié)果對(duì)外予以公布。
四、估值程序
1、各類基金份額凈值是按照每個(gè)工作日閉市后，各類基金資產(chǎn)凈值除以當(dāng)
日該類基金份額的余額數(shù)量計(jì)算，各類基金份額凈值均精確到0.0001元，小數(shù)點(diǎn)
后第5位四舍五入，由此產(chǎn)生的誤差計(jì)入基金財(cái)產(chǎn)?；鸸芾砣丝梢栽O(shè)立大額贖
回情形下的凈值精度應(yīng)急調(diào)整機(jī)制。國家法律法規(guī)另有規(guī)定的，從其規(guī)定。
基金管理人每個(gè)工作日計(jì)算基金資產(chǎn)凈值及各類基金份額凈值，并按規(guī)定公
告。
2、基金管理人應(yīng)每個(gè)工作日對(duì)基金資產(chǎn)估值。但基金管理人根據(jù)法律法規(guī)
或基金合同的規(guī)定暫停估值時(shí)除外。基金管理人每個(gè)工作日對(duì)基金資產(chǎn)估值后，
將各類基金份額凈值結(jié)果發(fā)送基金托管人，經(jīng)基金托管人復(fù)核無誤后，由基金管
理人按約定對(duì)外公布。
五、估值錯(cuò)誤的處理
基金管理人和基金托管人將采取必要、適當(dāng)、合理的措施確?；鹳Y產(chǎn)估值
的準(zhǔn)確性、及時(shí)性。當(dāng)任一類基金份額凈值小數(shù)點(diǎn)后4位以內(nèi)(含第4位)發(fā)生估值
錯(cuò)誤時(shí)，視為該類基金份額凈值錯(cuò)誤。摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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基金合同的當(dāng)事人應(yīng)按照以下約定處理：
1、估值錯(cuò)誤類型
本基金運(yùn)作過程中，如果由于基金管理人或基金托管人、或登記機(jī)構(gòu)、或銷
售機(jī)構(gòu)、或投資者自身的過錯(cuò)造成估值錯(cuò)誤，導(dǎo)致其他當(dāng)事人遭受損失的，過錯(cuò)
的責(zé)任人應(yīng)當(dāng)對(duì)由于該估值錯(cuò)誤遭受損失當(dāng)事人(“受損方” )的直接損失按下述
“估值錯(cuò)誤處理原則”給予賠償，承擔(dān)賠償責(zé)任。
上述估值錯(cuò)誤的主要類型包括但不限于：資料申報(bào)差錯(cuò)、數(shù)據(jù)傳輸差錯(cuò)、數(shù)
據(jù)計(jì)算差錯(cuò)、系統(tǒng)故障差錯(cuò)、下達(dá)指令差錯(cuò)等。
2、估值錯(cuò)誤處理原則
（ 1）估值錯(cuò)誤已發(fā)生，但尚未給當(dāng)事人造成損失時(shí)，估值錯(cuò)誤責(zé)任方應(yīng)及
時(shí)協(xié)調(diào)各方，及時(shí)進(jìn)行更正，因更正估值錯(cuò)誤發(fā)生的費(fèi)用由估值錯(cuò)誤責(zé)任方承擔(dān)；
由于估值錯(cuò)誤責(zé)任方未及時(shí)更正已產(chǎn)生的估值錯(cuò)誤，給當(dāng)事人造成損失的，由估
值錯(cuò)誤責(zé)任方對(duì)直接損失承擔(dān)賠償責(zé)任；若估值錯(cuò)誤責(zé)任方已經(jīng)積極協(xié)調(diào)，并且
有協(xié)助義務(wù)的當(dāng)事人有足夠的時(shí)間進(jìn)行更正而未更正，則其應(yīng)當(dāng)承擔(dān)相應(yīng)賠償責(zé)
任。估值錯(cuò)誤責(zé)任方應(yīng)對(duì)更正的情況向有關(guān)當(dāng)事人進(jìn)行確認(rèn)，確保估值錯(cuò)誤已得
到更正。
（ 2）估值錯(cuò)誤的責(zé)任方對(duì)有關(guān)當(dāng)事人的直接損失負(fù)責(zé)，不對(duì)間接損失負(fù)責(zé)，
并且僅對(duì)估值錯(cuò)誤的有關(guān)直接當(dāng)事人負(fù)責(zé)，不對(duì)第三方負(fù)責(zé)。
（ 3）因估值錯(cuò)誤而獲得不當(dāng)?shù)美漠?dāng)事人負(fù)有及時(shí)返還不當(dāng)?shù)美牧x務(wù)。
但估值錯(cuò)誤責(zé)任方仍應(yīng)對(duì)估值錯(cuò)誤負(fù)責(zé)。如果由于獲得不當(dāng)?shù)美漠?dāng)事人不返還
或不全部返還不當(dāng)?shù)美斐善渌?dāng)事人的利益損失(“受損方” )，則估值錯(cuò)誤責(zé)
任方應(yīng)賠償受損方的損失，并在其支付的賠償金額的范圍內(nèi)對(duì)獲得不當(dāng)?shù)美漠?dāng)
事人享有要求交付不當(dāng)?shù)美臋?quán)利；如果獲得不當(dāng)?shù)美漠?dāng)事人已經(jīng)將此部分不
當(dāng)?shù)美颠€給受損方，則受損方應(yīng)當(dāng)將其已經(jīng)獲得的賠償額加上已經(jīng)獲得的不當(dāng)
得利返還的總和超過其實(shí)際損失的差額部分支付給估值錯(cuò)誤責(zé)任方。
（ 4）估值錯(cuò)誤調(diào)整采用盡量恢復(fù)至假設(shè)未發(fā)生估值錯(cuò)誤的正確情形的方式。摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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3、估值錯(cuò)誤處理程序
估值錯(cuò)誤被發(fā)現(xiàn)后，有關(guān)的當(dāng)事人應(yīng)當(dāng)及時(shí)進(jìn)行處理，處理的程序如下：
（ 1）查明估值錯(cuò)誤發(fā)生的原因，列明所有的當(dāng)事人，并根據(jù)估值錯(cuò)誤發(fā)生
的原因確定估值錯(cuò)誤的責(zé)任方；
（ 2）根據(jù)估值錯(cuò)誤處理原則或當(dāng)事人協(xié)商的方法對(duì)因估值錯(cuò)誤造成的損失
進(jìn)行評(píng)估；
（ 3）根據(jù)估值錯(cuò)誤處理原則或當(dāng)事人協(xié)商的方法由估值錯(cuò)誤的責(zé)任方進(jìn)行
更正和賠償損失；
（ 4）根據(jù)估值錯(cuò)誤處理的方法，需要修改基金登記機(jī)構(gòu)交易數(shù)據(jù)的，由基
金登記機(jī)構(gòu)進(jìn)行更正，并就估值錯(cuò)誤的更正向有關(guān)當(dāng)事人進(jìn)行確認(rèn)。
4、基金份額凈值估值錯(cuò)誤處理的方法如下：
（ 1）任一類基金份額凈值計(jì)算出現(xiàn)錯(cuò)誤時(shí)，基金管理人應(yīng)當(dāng)立即予以糾正，
通報(bào)基金托管人，并采取合理的措施防止損失進(jìn)一步擴(kuò)大。
（ 2）任一類基金份額凈值估值錯(cuò)誤偏差達(dá)到該類基金份額凈值的0.25%時(shí)，
基金管理人應(yīng)當(dāng)通報(bào)基金托管人并報(bào)中國證監(jiān)會(huì)備案；錯(cuò)誤偏差達(dá)到該類基金份
額凈值的0.5%時(shí)，基金管理人應(yīng)當(dāng)公告，并報(bào)中國證監(jiān)會(huì)備案。
（ 3）前述內(nèi)容如法律法規(guī)或監(jiān)管機(jī)關(guān)另有規(guī)定的，從其規(guī)定處理。如果行
業(yè)有通行做法，基金管理人和基金托管人應(yīng)本著平等和保護(hù)基金份額持有人利益
的原則進(jìn)行協(xié)商。
六、暫停估值的情形
1、基金投資所涉及的證券、期貨交易市場(chǎng)遇法定節(jié)假日或因其他原因暫停
營業(yè)時(shí)；
2、因不可抗力致使基金管理人、基金托管人無法準(zhǔn)確評(píng)估基金資產(chǎn)價(jià)值時(shí)；
3、當(dāng)特定資產(chǎn)占前一估值日基金資產(chǎn)凈值50%以上的，經(jīng)與基金托管人協(xié)商
確認(rèn)后，基金管理人應(yīng)當(dāng)暫停估值；
4、法律法規(guī)、中國證監(jiān)會(huì)和基金合同認(rèn)定的其它情形。摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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七、基金凈值的確認(rèn)
基金資產(chǎn)凈值和各類基金份額凈值由基金管理人負(fù)責(zé)計(jì)算，基金托管人負(fù)責(zé)
進(jìn)行復(fù)核?；鸸芾砣藨?yīng)于每個(gè)開放日交易結(jié)束后計(jì)算當(dāng)日的基金資產(chǎn)凈值和各
類基金份額凈值并發(fā)送給基金托管人?；鹜泄苋藢?duì)凈值計(jì)算結(jié)果復(fù)核確認(rèn)后發(fā)
送給基金管理人，由基金管理人對(duì)基金凈值按約定予以公布。
八、特殊情況的處理
1、基金管理人或基金托管人按估值方法的第（ 5）項(xiàng)進(jìn)行估值時(shí)，所造成的
誤差不作為基金資產(chǎn)估值錯(cuò)誤處理。
2、由于不可抗力，或證券、期貨交易場(chǎng)所、登記結(jié)算機(jī)構(gòu)或存款銀行等第
三方機(jī)構(gòu)發(fā)送的數(shù)據(jù)錯(cuò)誤等原因，基金管理人和基金托管人雖然已經(jīng)采取必要、
適當(dāng)、合理的措施進(jìn)行檢查，但未能發(fā)現(xiàn)錯(cuò)誤或雖發(fā)現(xiàn)錯(cuò)誤但因前述原因無法更
正的，由此造成的基金資產(chǎn)估值錯(cuò)誤，基金管理人和基金托管人免除賠償責(zé)任。
但基金管理人、基金托管人應(yīng)當(dāng)積極采取必要的措施消除或減輕由此造成的影響。
九、實(shí)施側(cè)袋機(jī)制期間的基金資產(chǎn)估值
本基金實(shí)施側(cè)袋機(jī)制的，應(yīng)根據(jù)本部分的約定對(duì)主袋賬戶資產(chǎn)進(jìn)行估值并披
露主袋賬戶的基金凈值信息，暫停披露側(cè)袋賬戶份額凈值。摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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第十二部分 基金的收益與分配
一、基金利潤的構(gòu)成
基金利潤指基金利息收入、投資收益、公允價(jià)值變動(dòng)收益和其他收入扣除相
關(guān)費(fèi)用后的余額，基金已實(shí)現(xiàn)收益指基金利潤減去公允價(jià)值變動(dòng)收益后的余額。
二、基金可供分配利潤
基金可供分配利潤指截至收益分配基準(zhǔn)日基金未分配利潤與未分配利潤中
已實(shí)現(xiàn)收益的孰低數(shù)。
三、基金收益分配原則
1、在符合有關(guān)基金分紅條件的前提下，基金管理人可以根據(jù)實(shí)際情況進(jìn)行
收益分配，具體分配方案以公告為準(zhǔn)，若《基金合同》生效不滿3個(gè)月可不進(jìn)行
收益分配；
2、本基金收益分配方式分兩種：現(xiàn)金分紅與紅利再投資，基金份額持有人
可對(duì)A類、 C類基金份額分別選擇不同的分紅方式，投資者可選擇現(xiàn)金紅利或?qū)F(xiàn)
金紅利自動(dòng)轉(zhuǎn)為相應(yīng)類別的基金份額進(jìn)行再投資；若投資者不選擇，本基金默認(rèn)
的收益分配方式是現(xiàn)金分紅；
3、基金收益分配后任一類基金份額凈值不能低于面值，即基金收益分配基
準(zhǔn)日的任一類基金份額凈值減去該類別每單位基金份額收益分配金額后不能低
于面值；
4、由于本基金A類基金份額不收取銷售服務(wù)費(fèi)，而C類基金份額收取銷售服
務(wù)費(fèi)，各基金份額類別對(duì)應(yīng)的可分配收益將有所不同。本基金同一類別的每份基
金份額享有同等分配權(quán)；
5、基金份額持有人持有的基金份額（原份額）所獲得的紅利再投資份額的
持有期限，按原份額的持有期限計(jì)算；
6、法律法規(guī)或監(jiān)管機(jī)關(guān)另有規(guī)定的，從其規(guī)定。
在不違反法律法規(guī)和監(jiān)管部門規(guī)定且對(duì)基金份額持有人利益無實(shí)質(zhì)不利影
響的前提下，基金管理人可在按照監(jiān)管部門要求履行適當(dāng)程序后，經(jīng)與基金托管摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
65
人協(xié)商一致調(diào)整基金收益的分配原則和支付方式，不需召開基金份額持有人大會(huì)
審議。
四、收益分配方案
基金收益分配方案中應(yīng)載明截止收益分配基準(zhǔn)日的可供分配利潤、基金收益
分配對(duì)象、分配時(shí)間、分配數(shù)額及比例、分配方式等內(nèi)容。
五、收益分配方案的確定、公告與實(shí)施
本基金收益分配方案由基金管理人擬定，并由基金托管人復(fù)核，依照《信息
披露辦法》的有關(guān)規(guī)定在規(guī)定媒介公告。
六、基金收益分配中發(fā)生的費(fèi)用
基金收益分配時(shí)所發(fā)生的銀行轉(zhuǎn)賬或其他手續(xù)費(fèi)用由投資者自行承擔(dān)。當(dāng)投
資者的現(xiàn)金紅利小于一定金額，不足以支付銀行轉(zhuǎn)賬或其他手續(xù)費(fèi)用時(shí)，基金登
記機(jī)構(gòu)可將基金份額持有人的現(xiàn)金紅利自動(dòng)轉(zhuǎn)為相應(yīng)類別的基金份額。紅利再投
資的計(jì)算方法，依照《業(yè)務(wù)規(guī)則》執(zhí)行。
七、實(shí)施側(cè)袋機(jī)制期間的收益分配
本基金實(shí)施側(cè)袋機(jī)制的，側(cè)袋賬戶不進(jìn)行收益分配，詳見本招募說明書“側(cè)
袋機(jī)制”部分的規(guī)定。摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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第十三部分 基金的費(fèi)用與稅收
一、基金費(fèi)用的種類
1、基金管理人的管理費(fèi)；
2、基金托管人的托管費(fèi)；
3、本基金C類基金份額計(jì)提的銷售服務(wù)費(fèi)；
4、《基金合同》生效后與基金相關(guān)的信息披露費(fèi)用；
5、《基金合同》生效后與基金相關(guān)的會(huì)計(jì)師費(fèi)、律師費(fèi)、訴訟費(fèi)和仲裁費(fèi)；
6、基金份額持有人大會(huì)費(fèi)用；
7、基金的證券、期貨交易費(fèi)用；
8、基金的銀行匯劃費(fèi)用；
9、基金的開戶費(fèi)用、賬戶維護(hù)費(fèi)用；
10、按照國家有關(guān)規(guī)定和《基金合同》約定，可以在基金財(cái)產(chǎn)中列支的其他
費(fèi)用。
二、基金費(fèi)用計(jì)提方法、計(jì)提標(biāo)準(zhǔn)和支付方式
1、基金管理人的管理費(fèi)
本基金的管理費(fèi)按前一日基金資產(chǎn)凈值的0.20%年費(fèi)率計(jì)提。管理費(fèi)的計(jì)算
方法如下：
H＝ E× 0.20%÷當(dāng)年天數(shù)
H為每日應(yīng)計(jì)提的基金管理費(fèi)
E為前一日的基金資產(chǎn)凈值
基金管理費(fèi)每日計(jì)提，逐日累計(jì)至每個(gè)月月末，按月支付。由基金管理人于
次月首日起5個(gè)工作日內(nèi)向基金托管人發(fā)送基金管理費(fèi)劃付指令，經(jīng)基金托管人
復(fù)核后從基金財(cái)產(chǎn)中一次性支付給基金管理人。若遇法定節(jié)假日、公休假等，支
付日期順延。
2、基金托管人的托管費(fèi)
本基金的托管費(fèi)按前一日基金資產(chǎn)凈值的0.05%年費(fèi)率計(jì)提。托管費(fèi)的計(jì)算摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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方法如下：
H＝ E× 0.05%÷當(dāng)年天數(shù)
H為每日應(yīng)計(jì)提的基金托管費(fèi)
E為前一日的基金資產(chǎn)凈值
基金托管費(fèi)每日計(jì)提，逐日累計(jì)至每個(gè)月月末，按月支付。由基金管理人于
次月首日起5個(gè)工作日內(nèi)向基金托管人發(fā)送基金托管費(fèi)劃付指令，經(jīng)基金托管人
復(fù)核后從基金財(cái)產(chǎn)中一次性支付給基金托管人。若遇法定節(jié)假日、公休假等，支
付日期順延。
3、 C類基金份額的銷售服務(wù)費(fèi)
本基金A類基金份額不收取銷售服務(wù)費(fèi)， C類基金份額的銷售服務(wù)費(fèi)按前一日
C類基金份額的基金資產(chǎn)凈值的 0.10%年費(fèi)率計(jì)提。 C類基金份額的銷售服務(wù)費(fèi)的
計(jì)算方法如下：
H＝ E× 0.10%÷當(dāng)年天數(shù)
H為C類基金份額每日應(yīng)計(jì)提的銷售服務(wù)費(fèi)
E為C類基金份額前一日的基金資產(chǎn)凈值
基金銷售服務(wù)費(fèi)每日計(jì)提，逐日累計(jì)至每個(gè)月月末，按月支付。由基金管理
人于次月首日起5個(gè)工作日內(nèi)向基金托管人發(fā)送基金銷售服務(wù)費(fèi)劃付指令，經(jīng)基
金托管人復(fù)核后從基金財(cái)產(chǎn)中一次性支付給基金管理人，由基金管理人代付給銷
售機(jī)構(gòu)。若遇法定節(jié)假日、公休假等，支付日期順延。
銷售服務(wù)費(fèi)主要用于支付銷售機(jī)構(gòu)傭金以及基金管理人的基金行銷廣告費(fèi)、
促銷活動(dòng)費(fèi)、基金份額持有人服務(wù)費(fèi)等。
上述“一、基金費(fèi)用的種類”中第4－ 10項(xiàng)費(fèi)用，根據(jù)有關(guān)法規(guī)及相應(yīng)協(xié)議
規(guī)定，按費(fèi)用實(shí)際支出金額列入當(dāng)期費(fèi)用，由基金托管人從基金財(cái)產(chǎn)中支付。
三、不列入基金費(fèi)用的項(xiàng)目
下列費(fèi)用不列入基金費(fèi)用：
1、基金管理人和基金托管人因未履行或未完全履行義務(wù)導(dǎo)致的費(fèi)用支出或摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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基金財(cái)產(chǎn)的損失；
2、基金管理人和基金托管人處理與基金運(yùn)作無關(guān)的事項(xiàng)發(fā)生的費(fèi)用；
3、《基金合同》生效前的相關(guān)費(fèi)用；
4、其他根據(jù)相關(guān)法律法規(guī)及中國證監(jiān)會(huì)的有關(guān)規(guī)定不得列入基金費(fèi)用的項(xiàng)
目。
四、實(shí)施側(cè)袋機(jī)制期間的基金費(fèi)用
本基金實(shí)施側(cè)袋機(jī)制的，與側(cè)袋賬戶有關(guān)的費(fèi)用可以從側(cè)袋賬戶中列支，但
應(yīng)待側(cè)袋賬戶資產(chǎn)變現(xiàn)后方可列支，有關(guān)費(fèi)用可酌情收取或減免，但不得收取管
理費(fèi)，詳見招募說明書“側(cè)袋機(jī)制”部分的規(guī)定。
五、基金稅收
本基金運(yùn)作過程中涉及的各納稅主體，其納稅義務(wù)按國家稅收法律、法規(guī)執(zhí)
行。 基金財(cái)產(chǎn)投資的相關(guān)稅收，由基金份額持有人承擔(dān)，基金管理人或者其他扣
繳義務(wù)人按照國家有關(guān)稅收征收的規(guī)定代扣代繳。
本基金支付給基金管理人、 基金托管人的各項(xiàng)費(fèi)用均為含稅價(jià)格，具體稅率
適用中國稅務(wù)主管機(jī)關(guān)的規(guī)定。摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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第十四部分 基金的會(huì)計(jì)與審計(jì)
一、基金會(huì)計(jì)政策
1、基金管理人為本基金的基金會(huì)計(jì)責(zé)任方；
2、基金的會(huì)計(jì)年度為公歷年度的1月1日至12月31日；基金首次募集的會(huì)計(jì)
年度按如下原則：如果《基金合同》生效少于2個(gè)月，可以并入下一個(gè)會(huì)計(jì)年度
披露；
3、基金核算以人民幣為記賬本位幣，以人民幣元為記賬單位；
4、會(huì)計(jì)制度執(zhí)行國家有關(guān)會(huì)計(jì)制度；
5、本基金獨(dú)立建賬、獨(dú)立核算；
6、基金管理人及基金托管人各自保留完整的會(huì)計(jì)賬目、憑證并進(jìn)行日常的
會(huì)計(jì)核算，按照有關(guān)規(guī)定編制基金會(huì)計(jì)報(bào)表；
7、基金托管人每月與基金管理人就基金的會(huì)計(jì)核算、報(bào)表編制等進(jìn)行核對(duì)
并以書面方式確認(rèn)。
二、基金的年度審計(jì)
1、基金管理人聘請(qǐng)與基金管理人、基金托管人相互獨(dú)立的符合《中華人民
共和國證券法》規(guī)定的會(huì)計(jì)師事務(wù)所及其注冊(cè)會(huì)計(jì)師對(duì)本基金的年度財(cái)務(wù)報(bào)表進(jìn)
行審計(jì)。
2、會(huì)計(jì)師事務(wù)所更換經(jīng)辦注冊(cè)會(huì)計(jì)師，應(yīng)事先征得基金管理人同意。
3、基金管理人認(rèn)為有充足理由更換會(huì)計(jì)師事務(wù)所，須通報(bào)基金托管人。更
換會(huì)計(jì)師事務(wù)所需按照《信息披露辦法》的有關(guān)規(guī)定在規(guī)定媒介公告。摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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第十五部分 基金的信息披露
一、本基金的信息披露應(yīng)符合《基金法》、《運(yùn)作辦法》、《信息披露辦法》、
《流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理規(guī)定》、《基金合同》及其他有關(guān)規(guī)定。相關(guān)法律法規(guī)關(guān)于信
息披露的披露方式、登載媒介、報(bào)備方式等規(guī)定發(fā)生變化時(shí)，本基金從其最新規(guī)
定。
二、信息披露義務(wù)人
本基金信息披露義務(wù)人包括基金管理人、基金托管人、召集基金份額持有人
大會(huì)的基金份額持有人等法律法規(guī)和中國證監(jiān)會(huì)規(guī)定的自然人、法人和非法人組
織。
本基金信息披露義務(wù)人以保護(hù)基金份額持有人利益為根本出發(fā)點(diǎn)，按照法律
法規(guī)和中國證監(jiān)會(huì)的規(guī)定披露基金信息，并保證所披露信息的真實(shí)性、準(zhǔn)確性、
完整性、及時(shí)性、簡明性和易得性。
本基金信息披露義務(wù)人應(yīng)當(dāng)在中國證監(jiān)會(huì)規(guī)定時(shí)間內(nèi)，將應(yīng)予披露的基金信
息通過符合中國證監(jiān)會(huì)規(guī)定條件的全國性報(bào)刊（以下簡稱“規(guī)定報(bào)刊”）及《信
息披露辦法》規(guī)定的互聯(lián)網(wǎng)網(wǎng)站（以下簡稱“規(guī)定網(wǎng)站”）等媒介披露，并保證
基金投資者能夠按照《基金合同》約定的時(shí)間和方式查閱或者復(fù)制公開披露的信
息資料。
三、本基金信息披露義務(wù)人承諾公開披露的基金信息，不得有下列行為：
1、虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏；
2、對(duì)證券投資業(yè)績進(jìn)行預(yù)測(cè)；
3、違規(guī)承諾收益或者承擔(dān)損失；
4、詆毀其他基金管理人、基金托管人或者基金銷售機(jī)構(gòu)；
5、登載任何自然人、法人和非法人組織的祝賀性、恭維性或推薦性的文字；
6、中國證監(jiān)會(huì)禁止的其他行為。
四、本基金公開披露的信息應(yīng)采用中文文本。如同時(shí)采用外文文本的，基金
信息披露義務(wù)人應(yīng)保證不同文本的內(nèi)容一致。不同文本之間發(fā)生歧義的，以中文摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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文本為準(zhǔn)。
本基金公開披露的信息采用阿拉伯?dāng)?shù)字；除特別說明外，貨幣單位為人民幣
元。
五、公開披露的基金信息
公開披露的基金信息包括：
（一）基金招募說明書、《基金合同》、基金托管協(xié)議、基金產(chǎn)品資料概要
1、《基金合同》是界定《基金合同》當(dāng)事人的各項(xiàng)權(quán)利、義務(wù)關(guān)系，明確基
金份額持有人大會(huì)召開的規(guī)則及具體程序，說明基金產(chǎn)品的特性等涉及基金投資
者重大利益的事項(xiàng)的法律文件。
2、基金招募說明書應(yīng)當(dāng)最大限度地披露影響基金投資者決策的全部事項(xiàng)，
說明基金認(rèn)購、申購和贖回安排、基金投資、基金產(chǎn)品特性、風(fēng)險(xiǎn)揭示、信息披
露及基金份額持有人服務(wù)等內(nèi)容。《基金合同》生效后，基金招募說明書的信息
發(fā)生重大變更的，基金管理人應(yīng)當(dāng)在三個(gè)工作日內(nèi)，更新基金招募說明書并登載
在規(guī)定網(wǎng)站上；基金招募說明書其他信息發(fā)生變更的，基金管理人至少每年更新
一次。基金終止運(yùn)作的，基金管理人不再更新基金招募說明書。
3、基金托管協(xié)議是界定基金托管人和基金管理人在基金財(cái)產(chǎn)保管及基金運(yùn)
作監(jiān)督等活動(dòng)中的權(quán)利、義務(wù)關(guān)系的法律文件。
4、基金產(chǎn)品資料概要是基金招募說明書的摘要文件，用于向投資者提供簡
明的基金概要信息?！痘鸷贤飞Ш?，基金產(chǎn)品資料概要的信息發(fā)生重大變
更的，基金管理人應(yīng)當(dāng)在三個(gè)工作日內(nèi)，更新基金產(chǎn)品資料概要，并登載在規(guī)定
網(wǎng)站及基金銷售機(jī)構(gòu)網(wǎng)站或營業(yè)網(wǎng)點(diǎn)；基金產(chǎn)品資料概要其他信息發(fā)生變更的，
基金管理人至少每年更新一次?；鸾K止運(yùn)作的，基金管理人不再更新基金產(chǎn)品
資料概要。
基金募集申請(qǐng)經(jīng)中國證監(jiān)會(huì)注冊(cè)后，基金管理人在基金份額發(fā)售的三日前，
將基金份額發(fā)售公告、基金招募說明書提示性公告和《基金合同》提示性公告登
載在規(guī)定報(bào)刊上，將基金份額發(fā)售公告、基金招募說明書、基金產(chǎn)品資料概要、摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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《基金合同》和基金托管協(xié)議登載在規(guī)定網(wǎng)站上，并將基金產(chǎn)品資料概要登載在
基金銷售機(jī)構(gòu)網(wǎng)站或營業(yè)網(wǎng)點(diǎn)；基金托管人應(yīng)當(dāng)同時(shí)將《基金合同》、基金托管
協(xié)議登載在網(wǎng)站上。
（二）基金份額發(fā)售公告
基金管理人應(yīng)當(dāng)就基金份額發(fā)售的具體事宜編制基金份額發(fā)售公告，并在披
露招募說明書的當(dāng)日登載于規(guī)定媒介上。
（三）《基金合同》生效公告
基金管理人應(yīng)當(dāng)在收到中國證監(jiān)會(huì)確認(rèn)文件的次日在規(guī)定媒介上登載《基金
合同》生效公告。
（四）基金凈值信息
《基金合同》生效后，在開始辦理基金份額申購或者贖回前，基金管理人應(yīng)
當(dāng)至少每周在規(guī)定網(wǎng)站披露一次各類基金份額凈值和各類基金份額累計(jì)凈值；
在開始辦理基金份額申購或者贖回后，基金管理人應(yīng)當(dāng)在不晚于每個(gè)開放日
的次日，通過規(guī)定網(wǎng)站、基金銷售機(jī)構(gòu)網(wǎng)站或者營業(yè)網(wǎng)點(diǎn)披露開放日的各類基金
份額凈值和各類基金份額累計(jì)凈值；
基金管理人應(yīng)當(dāng)在不晚于半年度和年度最后一日的次日，在規(guī)定網(wǎng)站披露半
年度和年度最后一日的各類基金份額凈值和各類基金份額累計(jì)凈值。
（五）基金份額申購、贖回價(jià)格
基金管理人應(yīng)當(dāng)在《基金合同》、招募說明書等信息披露文件上載明基金份
額申購、贖回價(jià)格的計(jì)算方式及有關(guān)申購、贖回費(fèi)率，并保證投資者能夠在基金
銷售機(jī)構(gòu)網(wǎng)站或營業(yè)網(wǎng)點(diǎn)查閱或者復(fù)制前述信息資料。
（六）基金定期報(bào)告，包括基金年度報(bào)告、基金中期報(bào)告和基金季度報(bào)告
基金管理人應(yīng)當(dāng)在每年結(jié)束之日起3個(gè)月內(nèi)，編制完成基金年度報(bào)告，將年
度報(bào)告登載在規(guī)定網(wǎng)站上，并將年度報(bào)告提示性公告登載在規(guī)定報(bào)刊上?；鹉?br/>度報(bào)告中的財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告應(yīng)當(dāng)經(jīng)過符合《中華人民共和國證券法》規(guī)定的會(huì)計(jì)師
事務(wù)所審計(jì)。摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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基金管理人應(yīng)當(dāng)在上半年結(jié)束之日起2個(gè)月內(nèi)，編制完成基金中期報(bào)告，將
中期報(bào)告登載在規(guī)定網(wǎng)站上，并將中期報(bào)告提示性公告登載在規(guī)定報(bào)刊上。
基金管理人應(yīng)當(dāng)在季度結(jié)束之日起15個(gè)工作日內(nèi)，編制完成基金季度報(bào)告，
將季度報(bào)告登載在規(guī)定網(wǎng)站上，并將季度報(bào)告提示性公告登載在規(guī)定報(bào)刊上。
《基金合同》生效不足2個(gè)月的，基金管理人可以不編制當(dāng)期季度報(bào)告、中
期報(bào)告或者年度報(bào)告。
如報(bào)告期內(nèi)出現(xiàn)單一投資者持有基金份額達(dá)到或超過基金總份額20%的情形，
為保障其他投資者的權(quán)益，基金管理人至少應(yīng)當(dāng)在定期報(bào)告“影響投資者決策的
其他重要信息”項(xiàng)下披露該投資者的類別、報(bào)告期末持有份額及占比、報(bào)告期內(nèi)
持有份額變化情況及本基金的特有風(fēng)險(xiǎn)，中國證監(jiān)會(huì)認(rèn)定的特殊情形除外。
本基金持續(xù)運(yùn)作過程中，基金管理人應(yīng)當(dāng)在基金年度報(bào)告和中期報(bào)告中披露
基金組合資產(chǎn)情況及其流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)分析等。
（七）臨時(shí)報(bào)告
本基金發(fā)生重大事件，有關(guān)信息披露義務(wù)人應(yīng)當(dāng)在2日內(nèi)編制臨時(shí)報(bào)告書，
并登載在規(guī)定報(bào)刊和規(guī)定網(wǎng)站上。
前款所稱重大事件，是指可能對(duì)基金份額持有人權(quán)益或者基金份額的價(jià)格產(chǎn)
生重大影響的下列事件：
1、基金份額持有人大會(huì)的召開及決定的事項(xiàng)；
2、《基金合同》終止、基金清算；
3、轉(zhuǎn)換基金運(yùn)作方式、基金合并；
4、更換基金管理人、基金托管人、基金份額登記機(jī)構(gòu)，基金改聘會(huì)計(jì)師事
務(wù)所；
5、基金管理人委托基金服務(wù)機(jī)構(gòu)代為辦理基金的份額登記、核算、估值等
事項(xiàng)，基金托管人委托基金服務(wù)機(jī)構(gòu)代為辦理基金的核算、估值、復(fù)核等事項(xiàng)；
6、基金管理人、基金托管人的法定名稱、住所發(fā)生變更；
7、基金管理人變更持有百分之五以上股權(quán)的股東、基金管理人的實(shí)際控制摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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人變更；
8、基金募集期延長或提前結(jié)束募集；
9、基金管理人的高級(jí)管理人員、基金經(jīng)理和基金托管人專門基金托管部門
負(fù)責(zé)人發(fā)生變動(dòng)；
10、基金管理人的董事在最近12個(gè)月內(nèi)變更超過百分之五十，基金管理人、
基金托管人專門基金托管部門的主要業(yè)務(wù)人員在最近12個(gè)月內(nèi)變動(dòng)超過百分之
三十；
11、涉及基金財(cái)產(chǎn)、基金管理業(yè)務(wù)、基金托管業(yè)務(wù)的訴訟或仲裁；
12、基金管理人或其高級(jí)管理人員、基金經(jīng)理因基金管理業(yè)務(wù)相關(guān)行為受到
重大行政處罰、刑事處罰，基金托管人或其專門基金托管部門負(fù)責(zé)人因基金托管
業(yè)務(wù)相關(guān)行為受到重大行政處罰、刑事處罰；
13、基金管理人運(yùn)用基金財(cái)產(chǎn)買賣基金管理人、基金托管人及其控股股東、
實(shí)際控制人或者與其有重大利害關(guān)系的公司發(fā)行的證券或者承銷期內(nèi)承銷的證
券，或者從事其他重大關(guān)聯(lián)交易事項(xiàng)，但中國證監(jiān)會(huì)另有規(guī)定的除外；
14、基金收益分配事項(xiàng)；
15、管理費(fèi)、托管費(fèi)、銷售服務(wù)費(fèi)、申購費(fèi)、贖回費(fèi)等費(fèi)用計(jì)提標(biāo)準(zhǔn)、計(jì)提
方式和費(fèi)率發(fā)生變更；
16、任一類基金份額凈值計(jì)價(jià)錯(cuò)誤達(dá)該類基金份額凈值百分之零點(diǎn)五；
17、本基金開始辦理申購、贖回；
18、本基金發(fā)生巨額贖回并延期辦理；
19、本基金連續(xù)發(fā)生巨額贖回并暫停接受贖回申請(qǐng)或延緩支付贖回款項(xiàng)；
20、本基金暫停接受申購、贖回申請(qǐng)或重新接受申購、贖回申請(qǐng)；
21、發(fā)生涉及基金申購、贖回事項(xiàng)調(diào)整或潛在影響投資者贖回等重大事項(xiàng)；
22、基金管理人采用擺動(dòng)定價(jià)機(jī)制進(jìn)行估值；
23、本基金出現(xiàn)連續(xù)30、 40、 45個(gè)工作日基金份額持有人數(shù)量不滿200人或
者基金資產(chǎn)凈值低于5000萬元情形時(shí)；摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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24、調(diào)整基金份額類別的設(shè)置；
25、基金信息披露義務(wù)人認(rèn)為可能對(duì)基金份額持有人權(quán)益或者基金份額的價(jià)
格產(chǎn)生重大影響的其他事項(xiàng)或中國證監(jiān)會(huì)規(guī)定的其他事項(xiàng)。
（八）澄清公告
在《基金合同》存續(xù)期限內(nèi)，任何公共媒介中出現(xiàn)的或者在市場(chǎng)上流傳的消
息可能對(duì)基金份額價(jià)格產(chǎn)生誤導(dǎo)性影響或者引起較大波動(dòng)的，以及可能損害基金
份額持有人權(quán)益的，相關(guān)信息披露義務(wù)人知悉后應(yīng)當(dāng)立即對(duì)該消息進(jìn)行公開澄清。
（九）基金份額持有人大會(huì)決議
基金份額持有人大會(huì)決定的事項(xiàng)，應(yīng)當(dāng)依法報(bào)中國證監(jiān)會(huì)備案，并予以公告。
（十）參與國債期貨交易的信息披露
若本基金參與國債期貨交易，基金管理人應(yīng)當(dāng)在基金季度報(bào)告、基金中期報(bào)
告、基金年度報(bào)告等定期報(bào)告和招募說明書（更新）等文件中披露國債期貨交易
情況，包括交易政策、持倉情況、損益情況、風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)等，并充分揭示國債期貨
交易對(duì)基金總體風(fēng)險(xiǎn)的影響以及是否符合既定的交易政策和交易目標(biāo)等。
（十一）投資資產(chǎn)支持證券的信息披露
若本基金投資資產(chǎn)支持證券，基金管理人應(yīng)在年度報(bào)告及中期報(bào)告中披露其
持有的資產(chǎn)支持證券總額、資產(chǎn)支持證券市值占基金凈資產(chǎn)的比例和報(bào)告期內(nèi)所
有的資產(chǎn)支持證券明細(xì)；基金管理人應(yīng)在基金季度報(bào)告中披露其持有的資產(chǎn)支持
證券總額、資產(chǎn)支持證券市值占基金凈資產(chǎn)的比例和報(bào)告期末按市值占基金凈資
產(chǎn)比例大小排序的前10名資產(chǎn)支持證券明細(xì)。
（十二）實(shí)施側(cè)袋機(jī)制期間的信息披露
本基金實(shí)施側(cè)袋機(jī)制的，相關(guān)信息披露義務(wù)人應(yīng)當(dāng)根據(jù)法律法規(guī)、基金合同
和招募說明書的規(guī)定進(jìn)行信息披露，詳見本招募說明書“側(cè)袋機(jī)制”部分的規(guī)定。
（十三）中國證監(jiān)會(huì)規(guī)定的其他信息。
六、信息披露事務(wù)管理
基金管理人、基金托管人應(yīng)當(dāng)建立健全信息披露管理制度，指定專門部門及摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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高級(jí)管理人員負(fù)責(zé)管理信息披露事務(wù)。
基金信息披露義務(wù)人公開披露基金信息，應(yīng)當(dāng)符合中國證監(jiān)會(huì)相關(guān)基金信息
披露內(nèi)容與格式準(zhǔn)則等法規(guī)的規(guī)定。
基金托管人應(yīng)當(dāng)按照相關(guān)法律法規(guī)、中國證監(jiān)會(huì)的規(guī)定和《基金合同》的約
定，對(duì)基金管理人編制的基金資產(chǎn)凈值、各類基金份額凈值、基金份額申購贖回
價(jià)格、基金定期報(bào)告、更新的招募說明書、基金產(chǎn)品資料概要、基金清算報(bào)告等
公開披露的相關(guān)基金信息進(jìn)行復(fù)核、審查，并向基金管理人進(jìn)行書面或電子確認(rèn)。
基金管理人、基金托管人應(yīng)當(dāng)在規(guī)定報(bào)刊中選擇一家披露信息的報(bào)刊。基金
管理人、基金托管人應(yīng)當(dāng)向中國證監(jiān)會(huì)基金電子披露網(wǎng)站報(bào)送擬披露的基金信息，
并保證相關(guān)報(bào)送信息的真實(shí)、準(zhǔn)確、完整、及時(shí)。
基金管理人、基金托管人除依法在規(guī)定媒介上披露信息外，還可以根據(jù)需要
在其他公共媒介披露信息，但是其他公共媒介不得早于規(guī)定媒介披露信息，并且
在不同媒介上披露同一信息的內(nèi)容應(yīng)當(dāng)一致。
基金管理人、基金托管人除按法律法規(guī)要求披露信息外，也可著眼于為投資
者決策提供有用信息的角度，在保證公平對(duì)待投資者、不誤導(dǎo)投資者、不影響基
金正常投資操作的前提下，自主提升信息披露服務(wù)的質(zhì)量。具體要求應(yīng)當(dāng)符合中
國證監(jiān)會(huì)及自律規(guī)則的相關(guān)規(guī)定。前述自主披露如產(chǎn)生信息披露費(fèi)用，該費(fèi)用不
得從基金財(cái)產(chǎn)中列支。
為基金信息披露義務(wù)人公開披露的基金信息出具審計(jì)報(bào)告、法律意見書的專
業(yè)機(jī)構(gòu)，應(yīng)當(dāng)制作工作底稿，并將相關(guān)檔案至少保存到《基金合同》終止后10年。
七、信息披露文件的存放與查閱
依法必須披露的信息發(fā)布后，基金管理人、基金托管人應(yīng)當(dāng)按照相關(guān)法律法
規(guī)規(guī)定將信息置備于各自住所， 供社會(huì)公眾查閱、復(fù)制。
八、 暫停或延遲信息披露的情形
當(dāng)出現(xiàn)下述情況時(shí)，基金管理人和基金托管人可暫停或延遲披露基金相關(guān)信
息：摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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1、不可抗力；
2、發(fā)生基金暫停估值的情形；
3、法律法規(guī)、基金合同或中國證監(jiān)會(huì)規(guī)定的情況。摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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第十六部分 風(fēng)險(xiǎn)揭示
證券投資基金（以下簡稱“基金”）是一種長期投資工具，其主要功能是分
散投資，降低投資單一證券所帶來的個(gè)別風(fēng)險(xiǎn)。基金不同于銀行儲(chǔ)蓄和債券等能
夠提供固定收益預(yù)期的金融工具，投資人購買基金，既可能按其持有份額分享基
金投資所產(chǎn)生的收益，也可能承擔(dān)基金投資所帶來的損失。
基金在投資運(yùn)作過程中可能面臨各種風(fēng)險(xiǎn)，既包括市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)，也包括基金自
身的管理風(fēng)險(xiǎn)、技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)和合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)等。巨額贖回風(fēng)險(xiǎn)是開放式基金所特有的一
種風(fēng)險(xiǎn)，即當(dāng)單個(gè)開放日基金的凈贖回申請(qǐng)超過上一開放日基金總份額的百分之
十時(shí)，投資人將可能無法及時(shí)贖回持有的全部基金份額。
基金分為股票型基金、混合型基金、債券型基金、貨幣市場(chǎng)基金等不同類型，
投資人投資不同類型的基金將獲得不同的收益預(yù)期，也將承擔(dān)不同程度的風(fēng)險(xiǎn)。
一般來說，基金的收益預(yù)期越高，投資人承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)也越大。
投資人應(yīng)當(dāng)認(rèn)真閱讀《基金合同》、招募說明書、基金產(chǎn)品資料概要等基金
法律文件，了解基金的風(fēng)險(xiǎn)收益特征，并根據(jù)自身的投資目的、投資期限、投資
經(jīng)驗(yàn)、資產(chǎn)狀況等判斷基金是否和投資人的風(fēng)險(xiǎn)承受能力相適應(yīng)。
投資人應(yīng)當(dāng)充分了解基金定期定額投資和零存整取等儲(chǔ)蓄方式的區(qū)別。定期
定額投資是引導(dǎo)投資人進(jìn)行長期投資、平均投資成本的一種簡單易行的投資方式。
但是定期定額投資并不能規(guī)避基金投資所固有的風(fēng)險(xiǎn)，不能保證投資人獲得收益，
也不是替代儲(chǔ)蓄的等效理財(cái)方式。
基金管理人承諾以誠實(shí)信用、勤勉盡責(zé)的原則管理和運(yùn)用基金資產(chǎn)，但不保
證本基金一定盈利，也不保證最低收益?；鸬倪^往業(yè)績及其凈值高低并不預(yù)示
其未來業(yè)績表現(xiàn)，基金管理人管理的其他基金的業(yè)績不構(gòu)成對(duì)本基金業(yè)績表現(xiàn)的
保證?；鸸芾砣颂嵝淹顿Y人基金投資的“買者自負(fù)”原則，在做出投資決策后，
基金運(yùn)營狀況與基金凈值變化引致的投資風(fēng)險(xiǎn)，由投資人自行負(fù)擔(dān)。
投資人應(yīng)當(dāng)通過基金管理人或具有基金銷售業(yè)務(wù)資格的其他機(jī)構(gòu)購買和贖
回基金，基金銷售機(jī)構(gòu)名單詳見發(fā)售公告及相關(guān)公告。摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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本基金為債券型基金，理論上其長期平均預(yù)期風(fēng)險(xiǎn)收益水平低于股票型基金、
混合型基金， 高于貨幣市場(chǎng)基金。
本基金在認(rèn)購期內(nèi)按1.00元面值發(fā)售并不改變基金的風(fēng)險(xiǎn)收益特征。投資者
按1.00元面值購買基金份額以后，有可能面臨基金份額凈值跌破1.00元、從而遭
受損失的風(fēng)險(xiǎn)。
一、投資于本基金面臨的主要風(fēng)險(xiǎn)
基金風(fēng)險(xiǎn)表現(xiàn)為基金收益的波動(dòng)，基金管理過程中任何影響基金收益的因素
都是基金風(fēng)險(xiǎn)的來源。基金的風(fēng)險(xiǎn)按來源可以分為市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、管理風(fēng)險(xiǎn)、流動(dòng)性
風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)、合規(guī)性風(fēng)險(xiǎn)、政策變更風(fēng)險(xiǎn)、稅收風(fēng)險(xiǎn)、本基金特有的風(fēng)險(xiǎn)、
法律風(fēng)險(xiǎn)和其他風(fēng)險(xiǎn)。
1、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)
本基金為債券型證券投資基金，證券市場(chǎng)的變化將影響基金的業(yè)績。因此，
宏觀和微觀經(jīng)濟(jì)因素、國家政策、市場(chǎng)變動(dòng)、行業(yè)與證券發(fā)行人的變化、投資人
風(fēng)險(xiǎn)收益偏好和市場(chǎng)流動(dòng)程度等影響證券市場(chǎng)的各種因素將影響到本基金業(yè)績，
從而產(chǎn)生市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)，這種風(fēng)險(xiǎn)主要包括：
（ 1）經(jīng)濟(jì)周期風(fēng)險(xiǎn)
隨著宏觀、微觀經(jīng)濟(jì)運(yùn)行的周期性變化，證券市場(chǎng)的收益水平也將呈現(xiàn)周期
性變化。本基金投資于債券等金融工具的收益水平也會(huì)隨之變化，從而產(chǎn)生風(fēng)險(xiǎn)。
（ 2）政策風(fēng)險(xiǎn)
因國家宏觀政策（如貨幣政策、財(cái)政政策、產(chǎn)業(yè)政策、地區(qū)發(fā)展政策等）發(fā)
生變化，導(dǎo)致證券市場(chǎng)價(jià)格波動(dòng)而產(chǎn)生風(fēng)險(xiǎn)。
（ 3）利率風(fēng)險(xiǎn)
金融市場(chǎng)利率的波動(dòng)會(huì)導(dǎo)致證券市場(chǎng)價(jià)格和收益率的變動(dòng)。利率直接影響著
債券的價(jià)格和收益率，影響著企業(yè)的融資成本和利潤。本基金主要投資于債券，
其收益水平可能會(huì)受到利率變化的影響而產(chǎn)生波動(dòng)。
（ 4）信用風(fēng)險(xiǎn)摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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基金在交易過程發(fā)生交收違約，或者基金所投資證券之發(fā)行人出現(xiàn)違約、拒
絕支付到期本息，或者證券發(fā)行人經(jīng)營不善，信息披露不真實(shí)、不完整，都可能
導(dǎo)致基金資產(chǎn)損失和收益變化。
（ 5）購買力風(fēng)險(xiǎn)
如果發(fā)生通貨膨脹，基金投資于證券所獲得的收益可能會(huì)被通貨膨脹抵消，
從而影響基金資產(chǎn)的實(shí)際收益率。
（ 6）再投資風(fēng)險(xiǎn)
再投資風(fēng)險(xiǎn)反映了利率下降對(duì)固定收益證券收回本息后以及回購到期后再
投資收益的影響。當(dāng)市場(chǎng)利率下降時(shí)，基金收回固定收益證券本息以及回購到期
后進(jìn)行再投資時(shí)，面臨獲得的收益率低于原來利率的風(fēng)險(xiǎn)。
（ 7）市場(chǎng)供需風(fēng)險(xiǎn)
如果宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境、政府財(cái)政政策、市場(chǎng)監(jiān)管政策、市場(chǎng)參與主體經(jīng)營環(huán)境
等發(fā)生變化，證券市場(chǎng)參與主體可用資金數(shù)量和證券市場(chǎng)可供投資的證券數(shù)量可
能發(fā)生相應(yīng)的變化，最終影響證券市場(chǎng)的供需關(guān)系，造成基金投資收益的變化。
（ 8）債券收益率曲線變動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)
債券收益率曲線變動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)是指與收益率曲線非平行移動(dòng)有關(guān)的風(fēng)險(xiǎn)。
（ 9）利差風(fēng)險(xiǎn)
債券市場(chǎng)不同期限、不同類屬債券之間的利差變動(dòng)導(dǎo)致相應(yīng)期限和類屬債券
價(jià)格變化的風(fēng)險(xiǎn)。
（ 10）債券回購風(fēng)險(xiǎn)
債券回購為提升基金整體投資收益提供了可能，但也存在一定的風(fēng)險(xiǎn)。在進(jìn)
行回購操作時(shí)，可能存在回購利率大于債券投資收益而導(dǎo)致的風(fēng)險(xiǎn)以及由于回購
操作導(dǎo)致投資總量放大，同時(shí)對(duì)投資組合的波動(dòng)性進(jìn)行了放大，致使整個(gè)組合風(fēng)
險(xiǎn)放大的風(fēng)險(xiǎn)?；刭彵壤礁?，風(fēng)險(xiǎn)暴露程度也就越高，對(duì)基金凈值造成損失的
可能性也就越大。
2、管理風(fēng)險(xiǎn)摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
81
在基金管理運(yùn)作過程中基金管理人的知識(shí)、經(jīng)驗(yàn)、判斷、決策、技能等，會(huì)
影響其對(duì)信息的占有和對(duì)經(jīng)濟(jì)形勢(shì)、證券價(jià)格走勢(shì)的判斷，從而影響基金收益水
平。因此，本基金可能因?yàn)榛鸸芾砣说墓芾硭健⒐芾硎侄魏凸芾砑夹g(shù)等因素
影響基金收益水平。
3、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)
流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)指基金管理人未能以合理價(jià)格及時(shí)變現(xiàn)基金資產(chǎn)以支付投資者
贖回款項(xiàng)的風(fēng)險(xiǎn)；或是為應(yīng)對(duì)投資者贖回，變現(xiàn)沖擊成本較高，給基金資產(chǎn)造成
損失的風(fēng)險(xiǎn)。
（ 1）基金申購、贖回安排
投資人具體參見基金合同“第六部分 基金份額的申購與贖回”和本招募說
明書“第八部分 基金份額的申購與贖回”，詳細(xì)了解本基金的申購以及贖回安
排。
（ 2）擬投資市場(chǎng)、行業(yè)及資產(chǎn)的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估
本基金的投資范圍為具有良好流動(dòng)性的金融工具，其中投資于債券資產(chǎn)的比
例不低于基金資產(chǎn)的80%，主動(dòng)投資于流動(dòng)性受限資產(chǎn)的市值合計(jì)不得超過基金
資產(chǎn)凈值的15%。每個(gè)交易日日終在扣除國債期貨合約需繳納的交易保證金后，
本基金持有的現(xiàn)金或者到期日在一年以內(nèi)的政府債券不低于基金資產(chǎn)凈值的5%，
對(duì)本基金的流動(dòng)性提供最低保障。因此，本基金擬投資市場(chǎng)、行業(yè)及資產(chǎn)的流動(dòng)
性良好，流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)可控。
（ 3）本基金的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)一方面來自于投資人的集中巨額贖回，另一方面
來自于其投資組合或其中的部分資產(chǎn)變現(xiàn)能力變?nèi)跛a(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)。主要包括：
1）巨額贖回風(fēng)險(xiǎn)：本基金屬于開放式基金，在本基金存續(xù)期間，可能會(huì)發(fā)
生巨額贖回的情形。當(dāng)本基金發(fā)生單一投資者持有基金份額占比較大的情形時(shí)，
若上述投資者集中大額贖回本基金，亦可能引發(fā)巨額贖回的情形。投資者可能面
臨以下風(fēng)險(xiǎn)：
A．由于我國證券市場(chǎng)的波動(dòng)性較大，在市場(chǎng)價(jià)格下跌時(shí)會(huì)出現(xiàn)交易量急劇摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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減少的情形，此時(shí)出現(xiàn)巨額贖回可能會(huì)導(dǎo)致基金資產(chǎn)變現(xiàn)困難，從而產(chǎn)生流動(dòng)性
風(fēng)險(xiǎn)，甚至影響基金份額凈值。此外，當(dāng)出現(xiàn)巨額贖回時(shí)，因基金運(yùn)作特點(diǎn)導(dǎo)致
的費(fèi)用計(jì)提以及基金持倉證券價(jià)格波動(dòng)等因素，也可能會(huì)影響基金份額凈值，極
端情況下可能會(huì)造成基金份額凈值的大幅波動(dòng)。
B.當(dāng)基金發(fā)生巨額贖回時(shí)，根據(jù)《基金合同》的約定，基金管理人可以根據(jù)
基金當(dāng)時(shí)的資產(chǎn)組合狀況決定部分延期辦理贖回或暫停接受基金的贖回申請(qǐng)或
延緩支付贖回款，投資者將面臨無法及時(shí)贖回所持有基金份額的風(fēng)險(xiǎn)。若本基金
發(fā)生巨額贖回且單個(gè)基金份額持有人的贖回申請(qǐng)超過上一開放日基金總份額20%
的，基金管理人有權(quán)采取具體措施對(duì)其進(jìn)行延期辦理贖回申請(qǐng)，該投資者可能面
臨當(dāng)日的部分贖回申請(qǐng)被延期辦理的風(fēng)險(xiǎn)。
2）變現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)：投資組合的變現(xiàn)能力較弱所導(dǎo)致基金收益變動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)。當(dāng)本
基金持有的部分證券品種交投不活躍、成交量不足或是處于跌停板時(shí)，資產(chǎn)變現(xiàn)
的難度可能會(huì)加大，若存在證券停牌的情形，資產(chǎn)可能難以在短時(shí)間內(nèi)迅速變現(xiàn)。
或者，由于基金持有的某種資產(chǎn)集中度過高，導(dǎo)致難以在短時(shí)間內(nèi)迅速變現(xiàn)，有
可能導(dǎo)致基金的凈值出現(xiàn)損失。本基金的投資范圍為具有良好流動(dòng)性的金融工具，
主動(dòng)投資于流動(dòng)性受限資產(chǎn)的市值合計(jì)不得超過基金資產(chǎn)凈值的15%。大部分債
券品種流動(dòng)性較好，存在部分債券品種停牌或是企業(yè)債、資產(chǎn)支持證券、回購等
品種流動(dòng)性相對(duì)較差的情況。綜上所述，本基金擬投資市場(chǎng)、行業(yè)及資產(chǎn)的流動(dòng)
性良好，流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)可控。但如果市場(chǎng)短時(shí)間內(nèi)發(fā)生較大變化或基金贖回量
較大，可能會(huì)影響到基金的流動(dòng)性和投資收益。
本基金由基金管理人作為交易參與人通過交易單元在證券交易所進(jìn)行證券
交易。根據(jù)《證券交易資金前端風(fēng)險(xiǎn)控制業(yè)務(wù)規(guī)則》等有關(guān)規(guī)定，證券交易所、
證券登記機(jī)構(gòu)對(duì)交易參與人相關(guān)交易單元的全天凈買入申報(bào)金額總量實(shí)施額度
管理，并通過交易所對(duì)交易參與人實(shí)施前端控制。因不可抗力、意外事件、技術(shù)
故障、重大差錯(cuò)等原因?qū)е沦Y金前端控制出現(xiàn)異常的，交易所、證券登記機(jī)構(gòu)可
以采取限制交易單元交易權(quán)限等處理措施，本基金可能因上述業(yè)務(wù)規(guī)則而無法完摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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成某筆或某些交易，進(jìn)而可能會(huì)影響到基金的流動(dòng)性，亦有可能導(dǎo)致基金的凈值
出現(xiàn)損失。
3）啟用側(cè)袋機(jī)制的風(fēng)險(xiǎn)：側(cè)袋機(jī)制是一種流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理工具，是將特定
資產(chǎn)分離至專門的側(cè)袋賬戶進(jìn)行處置清算，并以處置變現(xiàn)后的款項(xiàng)向基金份額持
有人進(jìn)行支付，目的在于有效隔離并化解風(fēng)險(xiǎn)。實(shí)施側(cè)袋機(jī)制期間，側(cè)袋賬戶份
額將停止披露基金份額凈值，并不得辦理申購、贖回和轉(zhuǎn)換。因特定資產(chǎn)的變現(xiàn)
時(shí)間具有不確定性，最終變現(xiàn)價(jià)格也具有不確定性并且有可能大幅低于啟用側(cè)袋
機(jī)制時(shí)的特定資產(chǎn)的估值，基金份額持有人可能因此面臨損失。
為了控制流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，本基金將在堅(jiān)持分散化投資和精選個(gè)券原則的基礎(chǔ)上，
通過一系列風(fēng)險(xiǎn)控制措施加強(qiáng)對(duì)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的跟蹤、防范和控制?；鸸芾砣私?jīng)
與基金托管人協(xié)商，在確保投資者得到公平對(duì)待的前提下，可依照法律法規(guī)及基
金合同的約定，綜合運(yùn)用各類流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理工具，對(duì)贖回申請(qǐng)等進(jìn)行適度調(diào)整，
作為特定情形下基金管理人流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理的輔助措施，包括但不限于：
1）延期辦理巨額贖回申請(qǐng)
具體措施，詳見招募說明書“第八部分 基金份額的申購與贖回”中“十、
巨額贖回的情形及處理方式”的相關(guān)內(nèi)容。
2）暫停接受贖回申請(qǐng)或延緩支付贖回款項(xiàng)
具體措施，詳見招募說明書“第八部分 基金份額的申購與贖回”中“九、
暫停贖回或延緩支付贖回款項(xiàng)的情形”的相關(guān)內(nèi)容。
3）暫?；鸸乐?br/>當(dāng)本基金發(fā)生特定資產(chǎn)占前一估值日基金資產(chǎn)凈值50%以上等暫停基金估值
的情形時(shí)，經(jīng)與基金托管人協(xié)商確認(rèn)后，基金管理人應(yīng)當(dāng)暫停基金估值，如基金
管理人決定采取延緩支付贖回款項(xiàng)或暫停接受基金申購贖回申請(qǐng)的措施，投資者
將面臨無法及時(shí)贖回所持有基金份額或如期進(jìn)行基金投資的風(fēng)險(xiǎn)。
4）擺動(dòng)定價(jià)
當(dāng)基金發(fā)生大額申購或贖回情形時(shí)，根據(jù)基金合同的約定，基金管理人可采摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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用擺動(dòng)定價(jià)機(jī)制，以確定基金估值的公平性，可能會(huì)加大基金份額凈值的波動(dòng)，
極端情況下可能會(huì)造成基金份額凈值的大幅波動(dòng)，從而影響投資者的申購和贖回
價(jià)格。
5）啟用側(cè)袋機(jī)制
側(cè)袋機(jī)制屬于流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理工具。當(dāng)本基金持有特定資產(chǎn)且存在或潛在大
額贖回申請(qǐng)時(shí)，基金管理人經(jīng)與基金托管人協(xié)商一致，并咨詢會(huì)計(jì)師事務(wù)所意見
后，可以依照法律法規(guī)及基金合同的約定啟用側(cè)袋機(jī)制。側(cè)袋機(jī)制實(shí)施期間，側(cè)
袋賬戶份額將停止披露基金份額凈值，并不得辦理申購、贖回和轉(zhuǎn)換，基金份額
持有人可能面臨無法及時(shí)獲得側(cè)袋賬戶對(duì)應(yīng)部分的資金的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。
基金管理人將按照基金份額持有人利益最大化原則，采取將特定資產(chǎn)予以處
置變現(xiàn)等方式，及時(shí)向側(cè)袋賬戶份額持有人支付對(duì)應(yīng)款項(xiàng)，但因特定資產(chǎn)的變現(xiàn)
時(shí)間以及最終變現(xiàn)價(jià)格均具有不確定性，并且變現(xiàn)價(jià)格有可能大幅低于啟用側(cè)袋
機(jī)制時(shí)的特定資產(chǎn)的估值，基金份額持有人可能因此面臨損失。
啟用側(cè)袋機(jī)制后，基金管理人計(jì)算各項(xiàng)投資運(yùn)作指標(biāo)和基金業(yè)績指標(biāo)時(shí)僅需
考慮主袋賬戶資產(chǎn)，因此本基金披露的業(yè)績指標(biāo)不能反映特定資產(chǎn)的價(jià)值及變化
情況。實(shí)施側(cè)袋機(jī)制期間，因本基金不披露側(cè)袋賬戶份額的凈值，即便基金管理
人在基金定期報(bào)告中披露報(bào)告期末特定資產(chǎn)可變現(xiàn)凈值或凈值區(qū)間的，也不作為
特定資產(chǎn)最終變現(xiàn)價(jià)格的承諾，因此對(duì)于特定資產(chǎn)的公允價(jià)值和最終變現(xiàn)價(jià)格，
基金管理人不承擔(dān)任何保證和承諾的責(zé)任。
基金管理人將根據(jù)主袋賬戶運(yùn)作情況合理確定申購政策，因此實(shí)施側(cè)袋機(jī)制
后主袋賬戶份額存在暫停申購的可能。
當(dāng)本基金出現(xiàn)上述1）、 2）、 3）情形時(shí)，本基金可能無法及時(shí)滿足所有投
資者的贖回申請(qǐng)，投資者收到贖回款項(xiàng)的時(shí)間也可能晚于預(yù)期或可能增加投資者
贖回的成本。
4、操作風(fēng)險(xiǎn)
相關(guān)當(dāng)事人在業(yè)務(wù)各環(huán)節(jié)操作過程中，因內(nèi)部控制存在缺陷或者人為因素造摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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成操作失誤或違反操作規(guī)程等引致的風(fēng)險(xiǎn)，例如，越權(quán)違規(guī)交易、會(huì)計(jì)部門欺詐、
交易錯(cuò)誤、 IT系統(tǒng)故障等風(fēng)險(xiǎn)。
在開放式基金的各種交易行為或者后臺(tái)運(yùn)作中，可能因?yàn)榧夹g(shù)系統(tǒng)的故障或
者差錯(cuò)而影響交易的正常進(jìn)行或者導(dǎo)致基金份額持有人的利益受到影響。這種技
術(shù)風(fēng)險(xiǎn)可能來自基金管理人、登記機(jī)構(gòu)、銷售機(jī)構(gòu)、證券交易所、證券登記結(jié)算
機(jī)構(gòu)等等。
5、合規(guī)性風(fēng)險(xiǎn)
指基金管理或運(yùn)作過程中，違反國家法律、法規(guī)的規(guī)定，或者基金投資違反
法規(guī)及基金合同有關(guān)規(guī)定的風(fēng)險(xiǎn)。
6、政策變更風(fēng)險(xiǎn)
因相關(guān)法律法規(guī)或監(jiān)管機(jī)構(gòu)政策修改等基金管理人無法控制的因素的變化，
使基金或投資者利益受到影響的風(fēng)險(xiǎn)，例如，監(jiān)管機(jī)構(gòu)基金估值政策的修改導(dǎo)致
基金估值方法的調(diào)整而引起基金凈值波動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)、相關(guān)法規(guī)的修改導(dǎo)致基金投資
范圍變化基金管理人為調(diào)整投資組合而引起基金凈值波動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)等。
7、稅收風(fēng)險(xiǎn)
在本基金存續(xù)期間，稅收征管部門可能會(huì)對(duì)增值稅等應(yīng)稅行為的認(rèn)定以及適
用的稅率等進(jìn)行調(diào)整。屆時(shí)，基金管理人將執(zhí)行更新后的政策，可能會(huì)因此導(dǎo)致
基金資產(chǎn)實(shí)際承擔(dān)的稅費(fèi)發(fā)生變化。該等情況下，基金管理人有權(quán)根據(jù)法律法規(guī)
及稅收政策的變化相應(yīng)調(diào)整稅收處理，該等調(diào)整可能會(huì)影響到基金投資者的收益，
也可能導(dǎo)致基金財(cái)產(chǎn)的估值調(diào)整。由于前述稅收政策變化導(dǎo)致對(duì)基金資產(chǎn)的收益
影響，將由持有該基金的基金投資者承擔(dān)。對(duì)于現(xiàn)有稅收政策未明確事項(xiàng)，本基
金主要參照行業(yè)協(xié)會(huì)建議方案進(jìn)行處理，可能會(huì)與稅收征管認(rèn)定存在差異，從而
產(chǎn)生稅費(fèi)補(bǔ)繳及滯納金，該等稅費(fèi)及滯納金將由基金財(cái)產(chǎn)承擔(dān)。
8、本基金特有的風(fēng)險(xiǎn)
（ 1）本基金為債券型基金，主要投資于固定收益類品種。因此，本基金需
要承擔(dān)由于市場(chǎng)利率波動(dòng)造成的利率風(fēng)險(xiǎn)、債券發(fā)債主體的信用風(fēng)險(xiǎn)以及發(fā)債主摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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體信用惡化造成的信用風(fēng)險(xiǎn)，如果持有的信用債出現(xiàn)評(píng)級(jí)下調(diào)或信用違約風(fēng)險(xiǎn)，
將給基金凈值帶來較大的負(fù)面影響和波動(dòng)；如果債券市場(chǎng)出現(xiàn)整體下跌，將無法
完全避免債券市場(chǎng)系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)。
（ 2）本基金設(shè)置基金份額持有人最短持有期限?；鸱蓊~持有人持有的每
份基金份額最短持有期限為30天，在最短持有期限內(nèi)，該份基金份額不可贖回或
轉(zhuǎn)換轉(zhuǎn)出。投資者投資本基金每份基金份額需要持有至少30天以上，因此投資者
持有本基金將面臨在最短持有期到期前不能贖回基金份額以及無法退出的流動(dòng)
性風(fēng)險(xiǎn)。此外，當(dāng)基金凈值在運(yùn)作過程中發(fā)生較大波動(dòng)或資產(chǎn)損失時(shí)，投資者可
能因相應(yīng)基金份額仍在最短持有期內(nèi)而無法贖回，面臨資產(chǎn)損失的風(fēng)險(xiǎn)。投資者
需注意本基金的申購贖回安排和相應(yīng)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，合理安排投資計(jì)劃。
（ 3）本基金參與國債期貨交易的風(fēng)險(xiǎn)。
本基金可參與國債期貨交易，國債期貨作為一種金融衍生品，主要存在以下
風(fēng)險(xiǎn)：
A、基差風(fēng)險(xiǎn)：國債期貨的標(biāo)的指數(shù)價(jià)格與期貨價(jià)格之間的價(jià)差被稱為基差。
基差風(fēng)險(xiǎn)是期貨市場(chǎng)的特有風(fēng)險(xiǎn)之一，是由于期貨與現(xiàn)貨間價(jià)差的波動(dòng)，可能影
響套期保值或套利效果，使之發(fā)生意外損益的風(fēng)險(xiǎn)。
B、保證金管理風(fēng)險(xiǎn)：期貨交易采用保證金制度，保證金賬戶實(shí)行當(dāng)日無負(fù)
債結(jié)算制度，對(duì)資金管理要求較高。保證金預(yù)留過多會(huì)導(dǎo)致資金運(yùn)用效率過低，
減少預(yù)期收益。保證金不足將存在被強(qiáng)行平倉的風(fēng)險(xiǎn)，從而導(dǎo)致超出預(yù)期的損失，
并使得原有的投資策略不能得以實(shí)現(xiàn)。
C、杠桿風(fēng)險(xiǎn)：由于期貨采用保證金交易而存在杠桿效應(yīng)，因此放大了基金
財(cái)產(chǎn)波動(dòng)幅度。
D、合約品種差異造成的風(fēng)險(xiǎn)：類似的合約品種在相同因素的影響下，價(jià)格
變動(dòng)不同。表現(xiàn)為兩種情況： 1）價(jià)格變動(dòng)的方向相反； 2）價(jià)格變動(dòng)的幅度不同。
類似合約品種的價(jià)格，在相同因素作用下變動(dòng)幅度上的差異，也構(gòu)成了合約品種
差異的風(fēng)險(xiǎn)。摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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E、流通量風(fēng)險(xiǎn)：是指因市場(chǎng)缺乏廣度或深度，可能導(dǎo)致期貨合約無法及時(shí)
以所希望的價(jià)格建立或了結(jié)頭寸的風(fēng)險(xiǎn)。
（ 4）本基金投資于資產(chǎn)支持證券的風(fēng)險(xiǎn)。
本基金投資范圍包括資產(chǎn)支持證券，盡管基金管理人本著謹(jǐn)慎和控制風(fēng)險(xiǎn)的
原則進(jìn)行投資，但仍面臨以下風(fēng)險(xiǎn)：
A、信用風(fēng)險(xiǎn)：若本基金所投資的資產(chǎn)支持證券之債務(wù)人出現(xiàn)違約，或在交
易過程中發(fā)生交收違約，或由于資產(chǎn)支持證券信用質(zhì)量降低導(dǎo)致證券價(jià)格下降，
可能造成基金財(cái)產(chǎn)損失。
B、利率風(fēng)險(xiǎn)：市場(chǎng)利率波動(dòng)會(huì)導(dǎo)致資產(chǎn)支持證券的收益率和價(jià)格的變動(dòng)，
一般而言，如果市場(chǎng)利率上升，本基金持有資產(chǎn)支持證券將面臨價(jià)格下降、本金
損失的風(fēng)險(xiǎn)，而如果市場(chǎng)利率下降，資產(chǎn)支持證券利息的再投資收益將面臨下降
的風(fēng)險(xiǎn)。
C、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)：受資產(chǎn)支持證券市場(chǎng)規(guī)模及交易活躍程度的影響，資產(chǎn)支
持證券可能無法在同一價(jià)格水平上進(jìn)行較大數(shù)量的買入或賣出，存在一定的流動(dòng)
性風(fēng)險(xiǎn)。
D、提前償付風(fēng)險(xiǎn)：債務(wù)人可能會(huì)由于利率變化等原因進(jìn)行提前償付，從而
使基金資產(chǎn)面臨再投資風(fēng)險(xiǎn)。
E、法律風(fēng)險(xiǎn)：由于法律法規(guī)方面的原因，某些市場(chǎng)行為受到限制或合同不
能正常執(zhí)行，導(dǎo)致基金財(cái)產(chǎn)的損失。
（ 5）本基金投資于流通受限證券的風(fēng)險(xiǎn)。
本基金可投資流通受限證券，按監(jiān)管機(jī)構(gòu)或行業(yè)協(xié)會(huì)有關(guān)規(guī)定確定公允價(jià)
值，本基金的基金凈值可能由于估值方法的原因偏離所持有證券的收盤價(jià)所對(duì)應(yīng)
的凈值，因此，投資者在申購贖回時(shí)，需考慮估值方法對(duì)基金凈值的影響。另外，
本基金可能由于投資流通受限證券而面臨流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)以及流通受限期間內(nèi)證券
價(jià)格大幅下跌的風(fēng)險(xiǎn)。
（ 6）本基金可能因持續(xù)規(guī)模較小或基金持有人人數(shù)不足等原因，導(dǎo)致基金摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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終止。
（ 7）受到強(qiáng)制贖回等相應(yīng)措施的風(fēng)險(xiǎn)
出于盡職調(diào)查與信息報(bào)送等相關(guān)的合規(guī)要求，本基金基金管理人有權(quán)對(duì)可
購買本基金的投資者資質(zhì)予以規(guī)定并不時(shí)調(diào)整，具體見《基金合同》、《業(yè)務(wù)
規(guī)則》、基金管理人屆時(shí)發(fā)布的基金份額發(fā)售公告、開放申購或贖回的公告或
其他相關(guān)公告。如已持有本基金基金份額，但不再滿足本基金的投資者資質(zhì)要
求或基金合同約定的其他條件或出現(xiàn)基金合同約定情形的，基金管理人有權(quán)依
據(jù)基金合同的約定對(duì)相應(yīng)基金份額予以強(qiáng)制贖回或采取其他相應(yīng)控制措施。因
而，基金投資人或基金份額持有人面臨基金份額可能按照基金合同的約定被強(qiáng)
制贖回、追加認(rèn)購/申購被拒絕、因違反法律法規(guī)承擔(dān)相應(yīng)法律責(zé)任等風(fēng)險(xiǎn)。
9、法律風(fēng)險(xiǎn)
由于交易合約在法律上無效、合約內(nèi)容不符合法律的規(guī)定，或者由于稅制、
破產(chǎn)制度的改變等法律上的原因，給交易者帶來損失的可能性。法律風(fēng)險(xiǎn)主要發(fā)
生在OTC(也稱為柜臺(tái)市場(chǎng)）的交易中，主要來自兩個(gè)方面：一是合約的不可實(shí)施
性，包括合約潛在的非法性，對(duì)手缺乏進(jìn)行該項(xiàng)交易的合法資格，以及現(xiàn)行的法
律法規(guī)發(fā)生變更而使該合約失去法律效力等；二是交易對(duì)手因經(jīng)營不善等原因失
去清償能力或不能依照法律規(guī)定對(duì)其為清償合約進(jìn)行平倉交易。
10、其他風(fēng)險(xiǎn)
（ 1）因技術(shù)因素而產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)，如計(jì)算機(jī)系統(tǒng)不可靠產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)；
（ 2）因基金業(yè)務(wù)快速發(fā)展而在制度建設(shè)、人員配備、內(nèi)控制度建立等方面
不完善而產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)；
（ 3）因人為因素而產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)，如內(nèi)幕交易、欺詐等行為產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)；
（ 4）對(duì)主要業(yè)務(wù)人員如基金經(jīng)理的依賴而可能產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)；
（ 5）因業(yè)務(wù)競(jìng)爭(zhēng)壓力可能產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)；
（ 6）戰(zhàn)爭(zhēng)、自然災(zāi)害等不可抗力導(dǎo)致基金資產(chǎn)遭受損失產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)，以及
由此致使基金的申購和贖回不能按正常時(shí)限完成而產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)；
（ 7）基金管理人職責(zé)終止風(fēng)險(xiǎn)：因違法經(jīng)營或者出現(xiàn)重大風(fēng)險(xiǎn)等情況，可摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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能發(fā)生基金管理人被依法取消基金管理資格或依法解散、被依法撤銷或者被依法
宣告破產(chǎn)等情況。在基金管理人職責(zé)終止情況下，投資者面臨基金管理人變更或
基金合同終止的風(fēng)險(xiǎn)?；鸸芾砣寺氊?zé)終止，涉及基金管理人、臨時(shí)基金管理人、
新任基金管理人之間責(zé)任劃分的，相關(guān)基金管理人對(duì)各自履職行為依法承擔(dān)責(zé)任。
（ 8）其他風(fēng)險(xiǎn)。
二、聲明
1、本基金未經(jīng)任何一級(jí)政府、機(jī)構(gòu)及部門擔(dān)保。投資人投資于本基金，須
自行承擔(dān)投資風(fēng)險(xiǎn)；
2、除基金管理人直接辦理本基金的銷售外，本基金還通過基金銷售機(jī)構(gòu)銷
售，基金管理人與基金銷售機(jī)構(gòu)都不能保證其收益或本金安全。
3、本基金基金合同、招募說明書等法律文件中涉及基金風(fēng)險(xiǎn)收益特征或風(fēng)
險(xiǎn)狀況的表述僅為主要基于基金投資方向與策略特點(diǎn)的概括性表述；而本基金各
銷售機(jī)構(gòu)依據(jù)中國證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)發(fā)布《基金募集機(jī)構(gòu)投資者適當(dāng)性管理實(shí)
施指引（試行）》及內(nèi)部評(píng)級(jí)標(biāo)準(zhǔn)、將基金產(chǎn)品按照風(fēng)險(xiǎn)由低到高順序進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)
級(jí)別評(píng)定劃分，其風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)結(jié)果所依據(jù)的評(píng)價(jià)要素可能更多、范圍更廣，與本基
金法律文件中的風(fēng)險(xiǎn)收益特征或風(fēng)險(xiǎn)狀況表述并不必然一致或存在對(duì)應(yīng)關(guān)系。同
時(shí)，不同銷售機(jī)構(gòu)因其采取的具體評(píng)價(jià)標(biāo)準(zhǔn)和方法的差異，對(duì)同一產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)級(jí)別
的評(píng)定也可能各有不同；銷售機(jī)構(gòu)還可能根據(jù)監(jiān)管要求、市場(chǎng)變化及基金實(shí)際運(yùn)
作情況等適時(shí)調(diào)整對(duì)本基金的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)。敬請(qǐng)投資人知悉，在購買本基金時(shí)按照
銷售機(jī)構(gòu)的要求完成風(fēng)險(xiǎn)承受能力與產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)之間的匹配檢驗(yàn)，并須及時(shí)關(guān)注銷
售機(jī)構(gòu)對(duì)于本基金風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)的調(diào)整情況，謹(jǐn)慎作出投資決策。
基金管理人承諾以誠實(shí)信用、勤勉盡責(zé)的原則管理和運(yùn)用基金資產(chǎn)，但不保
證本基金一定盈利，也不保證最低收益。本基金的過往業(yè)績及其凈值高低并不預(yù)
示其未來業(yè)績表現(xiàn)?；鸸芾砣颂嵝淹顿Y者基金投資的“買者自負(fù)”原則，在做
出投資決策后，基金運(yùn)營狀況與基金凈值變化引致的投資風(fēng)險(xiǎn)，由投資者自行負(fù)
擔(dān)。摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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第十七部分 基金合同的變更、終止與基金財(cái)產(chǎn)的清算
一、《基金合同》的變更
1、變更基金合同涉及法律法規(guī)規(guī)定或基金合同約定應(yīng)經(jīng)基金份額持有人大
會(huì)決議通過的事項(xiàng)的，應(yīng)召開基金份額持有人大會(huì)決議通過。對(duì)于法律法規(guī)規(guī)定
和基金合同約定可不經(jīng)基金份額持有人大會(huì)決議通過的事項(xiàng)，由基金管理人和基
金托管人同意后變更并公告，并報(bào)中國證監(jiān)會(huì)備案。
2、關(guān)于《基金合同》變更的基金份額持有人大會(huì)決議自生效后方可執(zhí)行，
自決議生效后兩日內(nèi)在規(guī)定媒介公告。
二、《基金合同》的終止事由
有下列情形之一的，經(jīng)履行相關(guān)程序后，《基金合同》應(yīng)當(dāng)終止：
1、基金份額持有人大會(huì)決定終止的；
2、基金管理人、基金托管人職責(zé)終止，在6個(gè)月內(nèi)沒有新基金管理人、新基
金托管人承接的；
3、《基金合同》約定的其他情形；
4、相關(guān)法律法規(guī)和中國證監(jiān)會(huì)規(guī)定的其他情況。
三、基金財(cái)產(chǎn)的清算
1、基金財(cái)產(chǎn)清算小組：自出現(xiàn)《基金合同》終止事由之日起30個(gè)工作日內(nèi)
成立清算小組，基金管理人或臨時(shí)基金管理人組織基金財(cái)產(chǎn)清算小組并在中國證
監(jiān)會(huì)的監(jiān)督下進(jìn)行基金清算。
2、基金財(cái)產(chǎn)清算小組組成：基金財(cái)產(chǎn)清算小組成員由基金管理人或臨時(shí)基
金管理人、基金托管人、具有從事證券相關(guān)業(yè)務(wù)資格的注冊(cè)會(huì)計(jì)師、律師以及中
國證監(jiān)會(huì)指定的人員組成?；鹭?cái)產(chǎn)清算小組可以聘用必要的工作人員。
3、基金財(cái)產(chǎn)清算小組職責(zé)：基金財(cái)產(chǎn)清算小組負(fù)責(zé)基金財(cái)產(chǎn)的保管、清理、
估價(jià)、變現(xiàn)和分配?；鹭?cái)產(chǎn)清算小組可以依法進(jìn)行必要的民事活動(dòng)。
4、基金財(cái)產(chǎn)清算程序：
（ 1）《基金合同》終止情形出現(xiàn)時(shí)，由基金財(cái)產(chǎn)清算小組統(tǒng)一接管基金；摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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（ 2）對(duì)基金財(cái)產(chǎn)和債權(quán)債務(wù)進(jìn)行清理和確認(rèn)；
（ 3）對(duì)基金財(cái)產(chǎn)進(jìn)行估值和變現(xiàn)；
（ 4）制作清算報(bào)告；
（ 5）聘請(qǐng)會(huì)計(jì)師事務(wù)所對(duì)清算報(bào)告進(jìn)行外部審計(jì)，聘請(qǐng)律師事務(wù)所對(duì)清算
報(bào)告出具法律意見書；
（ 6）將清算報(bào)告報(bào)中國證監(jiān)會(huì)備案并公告；
（ 7）對(duì)基金剩余財(cái)產(chǎn)進(jìn)行分配。
5、基金財(cái)產(chǎn)清算的期限為6個(gè)月，但因本基金所持證券的流動(dòng)性受到限制或
其他原因，導(dǎo)致基金財(cái)產(chǎn)不能及時(shí)變現(xiàn)的，清算期限可以相應(yīng)順延。
四、清算費(fèi)用
清算費(fèi)用是指基金財(cái)產(chǎn)清算小組在進(jìn)行基金財(cái)產(chǎn)清算過程中發(fā)生的所有合
理費(fèi)用，清算費(fèi)用由基金財(cái)產(chǎn)清算小組優(yōu)先從基金財(cái)產(chǎn)中支付。
五、基金財(cái)產(chǎn)清算剩余資產(chǎn)的分配
依據(jù)基金財(cái)產(chǎn)清算的分配方案，將基金財(cái)產(chǎn)清算后的全部剩余資產(chǎn)扣除基金
財(cái)產(chǎn)清算費(fèi)用、交納所欠稅款并清償基金債務(wù)后，按各類基金份額在基金合同終
止事由發(fā)生時(shí)各自基金份額資產(chǎn)凈值的比例確定剩余財(cái)產(chǎn)在各類基金份額中的
分配比例，并在各類基金份額可分配的剩余財(cái)產(chǎn)范圍內(nèi)按各份額類別內(nèi)基金份額
持有人持有的基金份額比例進(jìn)行分配。
六、基金財(cái)產(chǎn)清算的公告
清算過程中的有關(guān)重大事項(xiàng)須及時(shí)公告；基金財(cái)產(chǎn)清算報(bào)告經(jīng)符合《中華人
民共和國證券法》規(guī)定的會(huì)計(jì)師事務(wù)所審計(jì)并由律師事務(wù)所出具法律意見書后報(bào)
中國證監(jiān)會(huì)備案并公告?；鹭?cái)產(chǎn)清算公告于基金財(cái)產(chǎn)清算報(bào)告報(bào)中國證監(jiān)會(huì)備
案后5個(gè)工作日內(nèi)由基金財(cái)產(chǎn)清算小組進(jìn)行公告，基金財(cái)產(chǎn)清算小組應(yīng)當(dāng)將清算
報(bào)告登載在規(guī)定網(wǎng)站上，并將清算報(bào)告提示性公告登載在規(guī)定報(bào)刊上。
七、基金財(cái)產(chǎn)清算賬冊(cè)及文件的保存
基金財(cái)產(chǎn)清算賬冊(cè)及有關(guān)文件由基金托管人保存不低于法律法規(guī)規(guī)定的最摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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低期限。摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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第十八部分 側(cè)袋機(jī)制
一、側(cè)袋機(jī)制的實(shí)施條件、實(shí)施程序
當(dāng)基金持有特定資產(chǎn)且存在或潛在大額贖回申請(qǐng)時(shí)，根據(jù)最大限度保護(hù)基金
份額持有人利益的原則，基金管理人經(jīng)與基金托管人協(xié)商一致，并咨詢會(huì)計(jì)師事
務(wù)所意見后，可以依照法律法規(guī)及基金合同的約定啟用側(cè)袋機(jī)制，無需召開基金
份額持有人大會(huì)。基金管理人應(yīng)當(dāng)在啟用側(cè)袋機(jī)制當(dāng)日?qǐng)?bào)中國證監(jiān)會(huì)及公司所在
地中國證監(jiān)會(huì)派出機(jī)構(gòu)備案。
啟用側(cè)袋機(jī)制當(dāng)日，基金管理人應(yīng)以基金份額持有人的原有賬戶份額為基礎(chǔ)，
確認(rèn)相應(yīng)側(cè)袋賬戶份額。
二、側(cè)袋機(jī)制實(shí)施期間的基金運(yùn)作安排
（一）基金份額的申購與贖回
1、側(cè)袋賬戶
側(cè)袋機(jī)制實(shí)施期間，基金管理人不辦理側(cè)袋賬戶的申購、贖回和轉(zhuǎn)換?；?br/>份額持有人申請(qǐng)申購、贖回或轉(zhuǎn)換側(cè)袋賬戶基金份額的，該申購、贖回或轉(zhuǎn)換申
請(qǐng)將被拒絕。
2、主袋賬戶
啟用側(cè)袋機(jī)制當(dāng)日收到的申購申請(qǐng)，按照啟用側(cè)袋機(jī)制后的主袋賬戶份額辦
理；當(dāng)日收到的贖回申請(qǐng)，僅辦理主袋賬戶份額的贖回申請(qǐng)并支付贖回款項(xiàng)。
基金管理人將依法保障主袋賬戶份額持有人享有基金合同約定的贖回權(quán)利，
并根據(jù)主袋賬戶運(yùn)作情況合理確定申購事項(xiàng)，具體事項(xiàng)屆時(shí)將由基金管理人在相
關(guān)公告中規(guī)定。
3、除基金管理人應(yīng)按照主袋賬戶的份額凈值辦理主袋賬戶份額的申購和贖
回外，本招募說明書“基金份額的申購與贖回”部分的申購、贖回規(guī)定適用于主
袋賬戶份額。巨額贖回按照單個(gè)開放日內(nèi)主袋賬戶份額凈贖回申請(qǐng)超過前一開放
日主袋賬戶總份額的10%認(rèn)定。
（二）基金的投資摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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側(cè)袋機(jī)制實(shí)施期間，招募說明書“基金的投資”部分約定的投資組合比例、
投資策略、組合限制、業(yè)績比較基準(zhǔn)、風(fēng)險(xiǎn)收益特征等約定僅適用于主袋賬戶。
側(cè)袋機(jī)制實(shí)施期間，本基金的各項(xiàng)投資運(yùn)作指標(biāo)和基金業(yè)績指標(biāo)應(yīng)當(dāng)以主袋賬戶
資產(chǎn)為基準(zhǔn)。
基金管理人原則上應(yīng)當(dāng)在側(cè)袋機(jī)制啟用后20個(gè)交易日內(nèi)完成對(duì)主袋賬戶投
資組合的調(diào)整，但因資產(chǎn)流動(dòng)性受限等中國證監(jiān)會(huì)規(guī)定的情形除外。
基金管理人不得在側(cè)袋賬戶中進(jìn)行除特定資產(chǎn)處置變現(xiàn)以外的其他投資操
作。
（三）實(shí)施側(cè)袋機(jī)制期間的基金估值
本基金實(shí)施側(cè)袋機(jī)制的，基金管理人和基金托管人應(yīng)對(duì)主袋賬戶資產(chǎn)進(jìn)行估
值并披露主袋賬戶的基金凈值信息，暫停披露側(cè)袋賬戶份額凈值。側(cè)袋賬戶的會(huì)
計(jì)核算應(yīng)符合《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則》的相關(guān)要求。
（四）基金的費(fèi)用
本基金實(shí)施側(cè)袋機(jī)制的，主袋賬戶的管理費(fèi)、 托管費(fèi)和銷售服務(wù)費(fèi)按主袋賬
戶基金資產(chǎn)凈值作為基數(shù)計(jì)提。側(cè)袋機(jī)制實(shí)施期間，側(cè)袋賬戶資產(chǎn)不收取管理費(fèi)。
基金管理人可以將與側(cè)袋賬戶有關(guān)的費(fèi)用從側(cè)袋賬戶資產(chǎn)中列支，但應(yīng)待特
定資產(chǎn)變現(xiàn)后方可列支，有關(guān)費(fèi)用可酌情收取或減免。
（五）基金的收益分配
側(cè)袋機(jī)制實(shí)施期間，在主袋賬戶份額滿足基金合同收益分配條件的情形下，
基金管理人可對(duì)主袋賬戶份額進(jìn)行收益分配。側(cè)袋賬戶不進(jìn)行收益分配。
（六）基金的信息披露
1、基金凈值信息
側(cè)袋機(jī)制實(shí)施期間，基金管理人應(yīng)當(dāng)按照招募說明書“基金的信息披露”部
分規(guī)定的基金凈值信息披露方式和頻率披露主袋賬戶份額的各類基金份額凈值
和各類基金份額累計(jì)凈值。實(shí)施側(cè)袋機(jī)制期間，本基金暫停披露側(cè)袋賬戶份額的
各類基金份額凈值和各類基金份額累計(jì)凈值。摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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2、定期報(bào)告
基金管理人應(yīng)當(dāng)在基金定期報(bào)告中披露報(bào)告期內(nèi)特定資產(chǎn)處置進(jìn)展情況，若
披露報(bào)告期末特定資產(chǎn)可變現(xiàn)凈值或凈值區(qū)間的，該凈值或凈值區(qū)間并不代表特
定資產(chǎn)最終的變現(xiàn)價(jià)格，不作為基金管理人對(duì)特定資產(chǎn)最終變現(xiàn)價(jià)格的承諾。
3、臨時(shí)報(bào)告
基金管理人在啟用側(cè)袋機(jī)制、處置特定資產(chǎn)、終止側(cè)袋機(jī)制以及發(fā)生其他可
能對(duì)投資者利益產(chǎn)生重大影響的事項(xiàng)后應(yīng)及時(shí)發(fā)布臨時(shí)公告。
啟用側(cè)袋機(jī)制的臨時(shí)公告內(nèi)容應(yīng)當(dāng)包括啟用原因及程序、特定資產(chǎn)流動(dòng)性和
估值情況、對(duì)投資者申購贖回的影響、風(fēng)險(xiǎn)提示等重要信息。
處置特定資產(chǎn)的臨時(shí)公告內(nèi)容應(yīng)當(dāng)包括特定資產(chǎn)處置價(jià)格和時(shí)間、向側(cè)袋賬
戶份額持有人支付的款項(xiàng)、相關(guān)費(fèi)用發(fā)生情況等重要信息。
（七）側(cè)袋賬戶中特定資產(chǎn)處置變現(xiàn)和支付
特定資產(chǎn)以可出售、可轉(zhuǎn)讓、恢復(fù)交易等方式恢復(fù)流動(dòng)性后，基金管理人將
按照基金份額持有人利益最大化原則，采取將特定資產(chǎn)予以處置變現(xiàn)等方式，及
時(shí)向側(cè)袋賬戶份額持有人支付對(duì)應(yīng)款項(xiàng)。
側(cè)袋機(jī)制實(shí)施期間，無論側(cè)袋賬戶資產(chǎn)是否全部完成變現(xiàn)，基金管理人都應(yīng)
當(dāng)及時(shí)向側(cè)袋賬戶全部份額持有人支付已變現(xiàn)部分對(duì)應(yīng)的款項(xiàng)。若側(cè)袋賬戶資產(chǎn)
無法一次性完成處置變現(xiàn)，基金管理人在每次處置變現(xiàn)后均應(yīng)按照相關(guān)法律法規(guī)
要求及時(shí)發(fā)布臨時(shí)公告。
（八）側(cè)袋的審計(jì)
基金管理人應(yīng)當(dāng)在啟用側(cè)袋機(jī)制和終止側(cè)袋機(jī)制后，及時(shí)聘請(qǐng)符合《中華人
民共和國證券法》規(guī)定的會(huì)計(jì)師事務(wù)所進(jìn)行審計(jì)并披露專項(xiàng)審計(jì)意見。
三、本部分關(guān)于側(cè)袋機(jī)制的相關(guān)規(guī)定，凡是直接引用法律法規(guī)的部分，如將
來法律法規(guī)修改導(dǎo)致相關(guān)內(nèi)容被取消或變更的，基金管理人經(jīng)與基金托管人協(xié)商
一致并履行適當(dāng)程序后，在對(duì)基金份額持有人利益無實(shí)質(zhì)性不利影響的前提下，
可直接對(duì)本部分內(nèi)容進(jìn)行修改和調(diào)整，無需召開基金份額持有人大會(huì)審議。摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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第十九部分 基金合同內(nèi)容摘要
一、基金份額持有人、基金管理人和基金托管人的權(quán)利、義務(wù)
（一）基金管理人的權(quán)利與義務(wù)
1、根據(jù)《基金法》、《運(yùn)作辦法》及其他有關(guān)規(guī)定，基金管理人的權(quán)利包括
但不限于：
（ 1）依法募集資金；
（ 2）自《基金合同》生效之日起，根據(jù)法律法規(guī)和《基金合同》獨(dú)立運(yùn)用
并管理基金財(cái)產(chǎn)；
（ 3）依照《基金合同》收取基金管理費(fèi)以及法律法規(guī)規(guī)定或中國證監(jiān)會(huì)批
準(zhǔn)的其他費(fèi)用；
（ 4）銷售基金份額；
（ 5）按照規(guī)定召集基金份額持有人大會(huì)；
（ 6）依據(jù)《基金合同》及有關(guān)法律規(guī)定監(jiān)督基金托管人，如認(rèn)為基金托管
人違反了《基金合同》及國家有關(guān)法律規(guī)定，應(yīng)呈報(bào)中國證監(jiān)會(huì)和其他監(jiān)管部門，
并采取必要措施保護(hù)基金投資者的利益；
（ 7）在基金托管人更換時(shí)，提名新的基金托管人；
（ 8）選擇、更換基金銷售機(jī)構(gòu)，對(duì)基金銷售機(jī)構(gòu)的相關(guān)行為進(jìn)行監(jiān)督和處
理；
（ 9）擔(dān)任或委托其他符合條件的機(jī)構(gòu)擔(dān)任基金登記機(jī)構(gòu)辦理基金登記業(yè)務(wù)
并獲得《基金合同》規(guī)定的費(fèi)用；
（ 10）依據(jù)《基金合同》及有關(guān)法律規(guī)定決定基金收益的分配方案；
（ 11）在《基金合同》約定的范圍內(nèi)，拒絕或暫停受理申購與贖回申請(qǐng)；
（ 12）依照法律法規(guī)為基金的利益對(duì)被投資公司行使相關(guān)權(quán)利，為基金的利
益行使因基金財(cái)產(chǎn)投資于證券所產(chǎn)生的權(quán)利；
（ 13）在法律法規(guī)允許的前提下，為基金的利益依法為基金進(jìn)行融資；
（ 14）以基金管理人的名義，代表基金份額持有人的利益行使訴訟權(quán)利或者摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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實(shí)施其他法律行為；
（ 15）選擇、更換律師事務(wù)所、會(huì)計(jì)師事務(wù)所、證券/期貨經(jīng)紀(jì)商或其他為基
金提供服務(wù)的外部機(jī)構(gòu)；
（ 16）在符合有關(guān)法律、法規(guī)的前提下，制訂和調(diào)整有關(guān)基金認(rèn)購、申購、
贖回、轉(zhuǎn)換和非交易過戶等業(yè)務(wù)規(guī)則；
（ 17）基金管理人或其委托的銷售機(jī)構(gòu)或其授權(quán)的第三方將遵守相關(guān)法律法
規(guī)將基金份額持有人(及消極非金融機(jī)構(gòu)的控制人)為非中國稅收居民的金融賬
戶資料報(bào)送至國家稅務(wù)總局，繼而與相應(yīng)的稅收居民國(地區(qū))的主管機(jī)構(gòu)進(jìn)行信
息交換；
（ 18）若基金份額持有人出現(xiàn)不再滿足相關(guān)法律法規(guī)或《業(yè)務(wù)規(guī)則》規(guī)定的
基金份額持有人條件的，或者未向基金管理人或其委托的基金銷售機(jī)構(gòu)提供相關(guān)
盡職調(diào)查所需信息、材料的，基金管理人有權(quán)不接受該基金份額持有人對(duì)基金份
額進(jìn)一步的申購申請(qǐng)并對(duì)該基金份額持有人持有的基金份額進(jìn)行強(qiáng)制贖回等相
應(yīng)控制措施；
（ 19）法律法規(guī)及中國證監(jiān)會(huì)規(guī)定的和《基金合同》約定的其他權(quán)利。
2、根據(jù)《基金法》、《運(yùn)作辦法》及其他有關(guān)規(guī)定，基金管理人的義務(wù)包括
但不限于：
（ 1）依法募集資金，辦理或者委托經(jīng)中國證監(jiān)會(huì)認(rèn)定的其他機(jī)構(gòu)代為辦理
基金份額的發(fā)售、申購、贖回和登記事宜；
（ 2）辦理基金備案手續(xù)；
（ 3）自《基金合同》生效之日起，以誠實(shí)信用、謹(jǐn)慎勤勉的原則管理和運(yùn)
用基金財(cái)產(chǎn)；
（ 4）配備足夠的具有專業(yè)資格的人員進(jìn)行基金投資分析、決策，以專業(yè)化
的經(jīng)營方式管理和運(yùn)作基金財(cái)產(chǎn)；
（ 5）建立健全內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)控制、監(jiān)察與稽核、財(cái)務(wù)管理及人事管理等制度，
保證所管理的基金財(cái)產(chǎn)和基金管理人的財(cái)產(chǎn)相互獨(dú)立，對(duì)所管理的不同基金分別摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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管理，分別記賬，進(jìn)行證券投資；
（ 6）除依據(jù)《基金法》、《基金合同》及其他有關(guān)規(guī)定外，不得利用基金財(cái)
產(chǎn)為自己及任何第三人謀取利益，不得委托第三人運(yùn)作基金財(cái)產(chǎn)；
（ 7）依法接受基金托管人的監(jiān)督；
（ 8） 采取適當(dāng)合理的措施使計(jì)算各類基金份額認(rèn)購、申購、贖回和注銷價(jià)
格的方法符合《基金合同》等法律文件的規(guī)定，按有關(guān)規(guī)定計(jì)算并公告基金凈值
信息，確定各類基金份額申購、贖回的價(jià)格；
（ 9）進(jìn)行基金會(huì)計(jì)核算并編制基金財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告；
（ 10）編制季度報(bào)告、中期報(bào)告和年度報(bào)告；
（ 11）嚴(yán)格按照《基金法》、《基金合同》及其他有關(guān)規(guī)定，履行信息披露
及報(bào)告義務(wù)；
（ 12）保守基金商業(yè)秘密，不泄露基金投資計(jì)劃、投資意向等。除《基金法》、
《基金合同》及其他有關(guān)規(guī)定另有規(guī)定外，在基金信息公開披露前應(yīng)予保密，不
向他人泄露，但因監(jiān)管機(jī)構(gòu)、司法機(jī)關(guān)等有權(quán)機(jī)關(guān)的要求，或因?qū)徲?jì)、法律等外
部專業(yè)顧問提供服務(wù)需要而向其提供的情況除外；
（ 13）按《基金合同》的約定確定基金收益分配方案，及時(shí)向基金份額持有
人分配基金收益；
（ 14）按規(guī)定受理申購與贖回申請(qǐng)，及時(shí)、足額支付贖回款項(xiàng)；
（ 15）依據(jù)《基金法》、《基金合同》及其他有關(guān)規(guī)定召集基金份額持有人
大會(huì)或配合基金托管人、基金份額持有人依法召集基金份額持有人大會(huì)；
（ 16）按規(guī)定保存基金財(cái)產(chǎn)管理業(yè)務(wù)活動(dòng)的會(huì)計(jì)賬冊(cè)、報(bào)表、記錄和其他相
關(guān)資料不低于法律法規(guī)規(guī)定的最低期限；
（ 17）確保需要向基金投資者提供的各項(xiàng)文件或資料在規(guī)定時(shí)間發(fā)出，并且
保證投資者能夠按照《基金合同》規(guī)定的時(shí)間和方式，隨時(shí)查閱到與基金有關(guān)的
公開資料，并在支付合理成本的條件下得到有關(guān)資料的復(fù)印件；
（ 18）組織并參加基金財(cái)產(chǎn)清算小組，參與基金財(cái)產(chǎn)的保管、清理、估價(jià)、摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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變現(xiàn)和分配；
（ 19）面臨解散、依法被撤銷或者被依法宣告破產(chǎn)時(shí)，及時(shí)報(bào)告中國證監(jiān)會(huì)
并通知基金托管人；
（ 20）因違反《基金合同》導(dǎo)致基金財(cái)產(chǎn)的損失或損害基金份額持有人合法
權(quán)益時(shí)，應(yīng)當(dāng)承擔(dān)賠償責(zé)任，其賠償責(zé)任不因其退任而免除；
（ 21）監(jiān)督基金托管人按法律法規(guī)和《基金合同》規(guī)定履行自己的義務(wù)，基
金托管人違反《基金合同》造成基金財(cái)產(chǎn)損失時(shí)，基金管理人應(yīng)為基金份額持有
人利益向基金托管人追償；
（ 22）當(dāng)基金管理人將其義務(wù)委托第三方處理時(shí)，應(yīng)當(dāng)對(duì)第三方處理有關(guān)基
金事務(wù)的行為承擔(dān)責(zé)任；
（ 23）以基金管理人名義，代表基金份額持有人利益行使訴訟權(quán)利或?qū)嵤┢?br/>他法律行為；
（ 24）基金管理人在募集期間未能達(dá)到基金的備案條件，《基金合同》不能
生效，基金管理人承擔(dān)全部募集費(fèi)用，將已募集資金并加計(jì)銀行同期活期存款利
息在基金募集期結(jié)束后30日內(nèi)退還基金認(rèn)購人；
（ 25）執(zhí)行生效的基金份額持有人大會(huì)的決議；
（ 26）建立并保存基金份額持有人名冊(cè)；
（ 27）法律法規(guī)及中國證監(jiān)會(huì)規(guī)定的和《基金合同》約定的其他義務(wù)。
（二）基金托管人的權(quán)利與義務(wù)
1、根據(jù)《基金法》、《運(yùn)作辦法》及其他有關(guān)規(guī)定，基金托管人的權(quán)利包括
但不限于：
（ 1）自《基金合同》生效之日起，依法律法規(guī)和《基金合同》的規(guī)定安全
保管基金財(cái)產(chǎn)；
（ 2）依《基金合同》約定獲得基金托管費(fèi)以及法律法規(guī)規(guī)定或監(jiān)管部門批
準(zhǔn)的其他費(fèi)用；
（ 3）監(jiān)督基金管理人對(duì)本基金的投資運(yùn)作，如發(fā)現(xiàn)基金管理人有違反《基摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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金合同》及國家法律法規(guī)行為，對(duì)基金財(cái)產(chǎn)、其他當(dāng)事人的利益造成重大損失的
情形，應(yīng)呈報(bào)中國證監(jiān)會(huì)，并采取必要措施保護(hù)基金投資者的利益；
（ 4）根據(jù)相關(guān)市場(chǎng)規(guī)則，為基金開設(shè)資金賬戶、證券賬戶等投資所需賬戶，
為基金辦理證券交易資金清算；
（ 5）提議召開或召集基金份額持有人大會(huì)；
（ 6）在基金管理人更換時(shí)，提名新的基金管理人；
（ 7）法律法規(guī)及中國證監(jiān)會(huì)規(guī)定的和《基金合同》約定的其他權(quán)利。
2、根據(jù)《基金法》、《運(yùn)作辦法》及其他有關(guān)規(guī)定，基金托管人的義務(wù)包括
但不限于：
（ 1）以誠實(shí)信用、勤勉盡責(zé)的原則持有并安全保管基金財(cái)產(chǎn)；
（ 2）設(shè)立專門的基金托管部門，具有符合要求的營業(yè)場(chǎng)所，配備足夠的、
合格的熟悉基金托管業(yè)務(wù)的專職人員，負(fù)責(zé)基金財(cái)產(chǎn)托管事宜；
（ 3）建立健全內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)控制、監(jiān)察與稽核、財(cái)務(wù)管理及人事管理等制度，
確?；鹭?cái)產(chǎn)的安全，保證其托管的基金財(cái)產(chǎn)與基金托管人自有財(cái)產(chǎn)以及不同的
基金財(cái)產(chǎn)相互獨(dú)立；對(duì)所托管的不同的基金分別設(shè)置賬戶，獨(dú)立核算，分賬管理，
保證不同基金之間在賬戶設(shè)置、資金劃撥、賬冊(cè)記錄等方面相互獨(dú)立；
（ 4）除依據(jù)《基金法》、《基金合同》及其他有關(guān)規(guī)定外，不得利用基金財(cái)
產(chǎn)為自己及任何第三人謀取利益，不得委托第三人托管基金財(cái)產(chǎn)；
（ 5）保管由基金管理人代表基金簽訂的與基金有關(guān)的重大合同及有關(guān)憑證；
（ 6）按規(guī)定開設(shè)基金財(cái)產(chǎn)的資金賬戶、證券賬戶以及投資所需的其他專用
賬戶，按照《基金合同》的約定，根據(jù)基金管理人的投資指令，及時(shí)辦理清算、
交割事宜；
（ 7）保守基金商業(yè)秘密，除《基金法》、《基金合同》及其他有關(guān)規(guī)定另有
規(guī)定外，在基金信息公開披露前予以保密，不得向他人泄露，但因監(jiān)管機(jī)構(gòu)、司
法機(jī)關(guān)等有權(quán)機(jī)關(guān)的要求，或因?qū)徲?jì)、法律等外部專業(yè)顧問提供服務(wù)需要而向其
提供的情況除外；摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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（ 8） 復(fù)核、審查基金管理人計(jì)算的基金資產(chǎn)凈值、各類基金份額凈值、各
類基金份額申購、贖回價(jià)格；
（ 9）辦理與基金托管業(yè)務(wù)活動(dòng)有關(guān)的信息披露事項(xiàng)；
（ 10）對(duì)基金財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告、季度報(bào)告、中期報(bào)告和年度報(bào)告出具意見，說
明基金管理人在各重要方面的運(yùn)作是否嚴(yán)格按照《基金合同》的規(guī)定進(jìn)行；如果
基金管理人有未執(zhí)行《基金合同》規(guī)定的行為，還應(yīng)當(dāng)說明基金托管人是否采取
了適當(dāng)?shù)拇胧?br/>（ 11）保存基金托管業(yè)務(wù)活動(dòng)的記錄、賬冊(cè)、報(bào)表和其他相關(guān)資料不低于法
律法規(guī)規(guī)定的最低期限；
（ 12） 從基金管理人或其委托的登記機(jī)構(gòu)處接收并保存基金份額持有人名冊(cè)；
（ 13）按規(guī)定制作相關(guān)賬冊(cè)并與基金管理人核對(duì)；
（ 14）依據(jù)基金管理人的指令或有關(guān)規(guī)定向基金份額持有人支付基金收益和
贖回款項(xiàng)；
（ 15）依據(jù)《基金法》、《基金合同》及其他有關(guān)規(guī)定，召集基金份額持有
人大會(huì)或配合基金管理人、基金份額持有人依法召集基金份額持有人大會(huì)；
（ 16）按照法律法規(guī)和《基金合同》的規(guī)定監(jiān)督基金管理人的投資運(yùn)作；
（ 17）參加基金財(cái)產(chǎn)清算小組，參與基金財(cái)產(chǎn)的保管、清理、估價(jià)、變現(xiàn)和
分配；
（ 18）面臨解散、依法被撤銷或者被依法宣告破產(chǎn)時(shí)，及時(shí)報(bào)告中國證監(jiān)會(huì)
和銀行業(yè)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)，并通知基金管理人；
（ 19）因違反《基金合同》導(dǎo)致基金財(cái)產(chǎn)損失時(shí)，應(yīng)承擔(dān)賠償責(zé)任，其賠償
責(zé)任不因其退任而免除；
（ 20）按規(guī)定監(jiān)督基金管理人按法律法規(guī)和《基金合同》規(guī)定履行自己的義
務(wù)，基金管理人因違反《基金合同》造成基金財(cái)產(chǎn)損失時(shí)，應(yīng)為基金份額持有人
利益向基金管理人追償；
（ 21）執(zhí)行生效的基金份額持有人大會(huì)的決議；摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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（ 22）法律法規(guī)及中國證監(jiān)會(huì)規(guī)定的和《基金合同》約定的其他義務(wù)。
（三）基金份額持有人的權(quán)利、義務(wù)
1、根據(jù)《基金法》、《運(yùn)作辦法》及其他有關(guān)規(guī)定，基金份額持有人的權(quán)利
包括但不限于：
（ 1）分享基金財(cái)產(chǎn)收益；
（ 2）參與分配清算后的剩余基金財(cái)產(chǎn)；
（ 3）依法轉(zhuǎn)讓或者申請(qǐng)贖回其持有的基金份額；
（ 4）按照規(guī)定要求召開基金份額持有人大會(huì)或者召集基金份額持有人大會(huì)；
（ 5）出席或者委派代表出席基金份額持有人大會(huì)，對(duì)基金份額持有人大會(huì)
審議事項(xiàng)行使表決權(quán)；
（ 6）查閱或者復(fù)制公開披露的基金信息資料；
（ 7）監(jiān)督基金管理人的投資運(yùn)作；
（ 8）對(duì)基金管理人、基金托管人、基金服務(wù)機(jī)構(gòu)損害其合法權(quán)益的行為依
法提起訴訟或仲裁；
（ 9）法律法規(guī)及中國證監(jiān)會(huì)規(guī)定的和《基金合同》約定的其他權(quán)利。
2、根據(jù)《基金法》、《運(yùn)作辦法》及其他有關(guān)規(guī)定，基金份額持有人的義務(wù)
包括但不限于：
（ 1）認(rèn)真閱讀并遵守《基金合同》、招募說明書、 基金產(chǎn)品資料概要等信
息披露文件；
（ 2）了解所投資基金產(chǎn)品，了解自身風(fēng)險(xiǎn)承受能力，自主判斷基金的投資
價(jià)值，自主做出投資決策，自行承擔(dān)投資風(fēng)險(xiǎn)；
（ 3）關(guān)注基金信息披露，及時(shí)行使權(quán)利和履行義務(wù)；
（ 4）交納基金認(rèn)購、申購款項(xiàng)及法律法規(guī)和《基金合同》所規(guī)定的費(fèi)用；
（ 5）在其持有的基金份額范圍內(nèi)，承擔(dān)基金虧損或者《基金合同》終止的
有限責(zé)任；
（ 6）不從事任何有損基金及其他《基金合同》當(dāng)事人合法權(quán)益的活動(dòng)；摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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（ 7）執(zhí)行生效的基金份額持有人大會(huì)的決議；
（ 8）返還在基金交易過程中因任何原因獲得的不當(dāng)?shù)美?br/>（ 9） 依法向基金管理人或其委托的銷售機(jī)構(gòu)提供法律法規(guī)規(guī)定的或基金管
理人根據(jù)其內(nèi)部制度要求的真實(shí)、準(zhǔn)確、完整、充分的信息資料及身份證明文件
及其更新，配合基金管理人或其委托的銷售機(jī)構(gòu)進(jìn)行的盡職調(diào)查及反洗錢工作，
并同意基金管理人在遵守法律法規(guī)的前提下授權(quán)相關(guān)第三方為盡職調(diào)查之目的
識(shí)別基金投資者是否符合基金管理人規(guī)定的投資本基金的基金投資者資質(zhì)條件
之目的查閱該等信息資料及身份證明文件；
（ 10）不再滿足相關(guān)法律法規(guī)或不符合《業(yè)務(wù)規(guī)則》 規(guī)定的投資本基金的基
金投資者資質(zhì)條件時(shí)（包括其意識(shí)到或計(jì)劃發(fā)生身份變化時(shí)），應(yīng)立即告知基金
管理人， 基金管理人將有權(quán)對(duì)該基金份額持有人持有的基金份額進(jìn)行強(qiáng)制贖回等
相應(yīng)控制措施；
（ 11）法律法規(guī)及中國證監(jiān)會(huì)規(guī)定的和《基金合同》約定的其他義務(wù)。
二、基金份額持有人大會(huì)召集、議事及表決的程序和規(guī)則
基金份額持有人大會(huì)由基金份額持有人組成，基金份額持有人的合法授權(quán)代
表有權(quán)代表基金份額持有人出席會(huì)議并表決?；鸱蓊~持有人持有的每一基金份
額擁有平等的投票權(quán)。
本基金份額持有人大會(huì)不設(shè)日常機(jī)構(gòu)。
（一）召開事由
1、當(dāng)出現(xiàn)或需要決定下列事由之一的，應(yīng)當(dāng)召開基金份額持有人大會(huì)，法
律法規(guī)、中國證監(jiān)會(huì)另有規(guī)定的除外：
（ 1）終止《基金合同》，基金合同另有約定的除外；
（ 2）更換基金管理人；
（ 3）更換基金托管人；
（ 4）轉(zhuǎn)換基金運(yùn)作方式；摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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（ 5）調(diào)整基金管理人、基金托管人的報(bào)酬標(biāo)準(zhǔn)或提高銷售服務(wù)費(fèi)率；
（ 6）變更基金類別；
（ 7）本基金與其他基金的合并；
（ 8）變更基金投資目標(biāo)、范圍或策略；
（ 9）變更基金份額持有人大會(huì)程序；
（ 10）基金管理人或基金托管人要求召開基金份額持有人大會(huì)；
（ 11）單獨(dú)或合計(jì)持有本基金總份額10%以上（含10%）基金份額的基金份額
持有人（以基金管理人收到提議當(dāng)日的基金份額計(jì)算，下同）就同一事項(xiàng)書面要
求召開基金份額持有人大會(huì)；
（ 12）對(duì)基金合同當(dāng)事人權(quán)利和義務(wù)產(chǎn)生重大影響的其他事項(xiàng)；
（ 13）法律法規(guī)、《基金合同》或中國證監(jiān)會(huì)規(guī)定的其他應(yīng)當(dāng)召開基金份額
持有人大會(huì)的事項(xiàng)。
2、在法律法規(guī)規(guī)定和《基金合同》約定的范圍內(nèi)且對(duì)基金份額持有人利益
無實(shí)質(zhì)性不利影響的前提下，以下情況可由基金管理人和基金托管人協(xié)商后修改，
不需召開基金份額持有人大會(huì)：
（ 1）法律法規(guī)要求增加的基金費(fèi)用的收??；
（ 2）調(diào)整本基金申購費(fèi)率、調(diào)低贖回費(fèi)率和銷售服務(wù)費(fèi)率、調(diào)整收費(fèi)方式
或增加新的基金份額類別、 調(diào)整現(xiàn)有基金份額類別的費(fèi)率水平、停止現(xiàn)有基金份
額類別的銷售、對(duì)基金份額分類辦法及規(guī)則進(jìn)行調(diào)整；
（ 3）因相應(yīng)的法律法規(guī)發(fā)生變動(dòng)而應(yīng)當(dāng)對(duì)《基金合同》進(jìn)行修改；
（ 4）對(duì)《基金合同》的修改對(duì)基金份額持有人利益無實(shí)質(zhì)性不利影響或修
改不涉及《基金合同》當(dāng)事人權(quán)利義務(wù)關(guān)系發(fā)生重大變化；
（ 5）基金管理人、基金登記機(jī)構(gòu)、基金銷售機(jī)構(gòu)調(diào)整有關(guān)認(rèn)購、申購、贖
回、轉(zhuǎn)換、基金交易、非交易過戶、轉(zhuǎn)托管等業(yè)務(wù)規(guī)則；
（ 6）基金推出新業(yè)務(wù)或服務(wù)；
（ 7）變更業(yè)績比較基準(zhǔn)；摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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（ 8）調(diào)整基金收益的分配原則和支付方式；
（ 9）按照法律法規(guī)和《基金合同》規(guī)定不需召開基金份額持有人大會(huì)的其
他情形。
3、自基金合同生效日起，出現(xiàn)如下情形之一的，本基金將根據(jù)基金合同第
十九部分的約定進(jìn)行基金財(cái)產(chǎn)清算并終止，而無需召開基金份額持有人大會(huì)：
（ 1）連續(xù)50個(gè)工作日，基金資產(chǎn)凈值低于5000萬元；
（ 2）連續(xù)50個(gè)工作日，基金份額持有人數(shù)量少于200 人。
（二）會(huì)議召集人及召集方式
1、除法律法規(guī)規(guī)定或《基金合同》另有約定外，基金份額持有人大會(huì)由基
金管理人召集。
2、基金管理人未按規(guī)定召集或不能召集時(shí)，由基金托管人召集。
3、基金托管人認(rèn)為有必要召開基金份額持有人大會(huì)的，應(yīng)當(dāng)向基金管理人
提出書面提議?；鸸芾砣藨?yīng)當(dāng)自收到書面提議之日起10日內(nèi)決定是否召集，并
書面告知基金托管人?；鸸芾砣藳Q定召集的，應(yīng)當(dāng)自出具書面決定之日起
60日內(nèi)召開；基金管理人決定不召集，基金托管人仍認(rèn)為有必要召開的，應(yīng)
當(dāng)由基金托管人自行召集，并自出具書面決定之日起60日內(nèi)召開并告知基金管理
人，基金管理人應(yīng)當(dāng)配合。
4、代表基金份額10%以上（含10%）的基金份額持有人就同一事項(xiàng)書面要求
召開基金份額持有人大會(huì)，應(yīng)當(dāng)向基金管理人提出書面提議?；鸸芾砣藨?yīng)當(dāng)自
收到書面提議之日起10日內(nèi)決定是否召集，并書面告知提出提議的基金份額持有
人代表和基金托管人。基金管理人決定召集的，應(yīng)當(dāng)自出具書面決定之日起60日
內(nèi)召開；基金管理人決定不召集，代表基金份額10%以上（含10%）的基金份額持
有人仍認(rèn)為有必要召開的，應(yīng)當(dāng)向基金托管人提出書面提議?；鹜泄苋藨?yīng)當(dāng)自
收到書面提議之日起10日內(nèi)決定是否召集，并書面告知提出提議的基金份額持有
人代表和基金管理人；基金托管人決定召集的，應(yīng)當(dāng)自出具書面決定之日起60日
內(nèi)召開并告知基金管理人，基金管理人應(yīng)當(dāng)配合。摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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5、代表基金份額10%以上（含10%）的基金份額持有人就同一事項(xiàng)要求召開
基金份額持有人大會(huì)，而基金管理人、基金托管人都不召集的，單獨(dú)或合計(jì)代表
基金份額10%以上（含10%）的基金份額持有人有權(quán)自行召集，并至少提前30日?qǐng)?bào)
中國證監(jiān)會(huì)備案?；鸱蓊~持有人依法自行召集基金份額持有人大會(huì)的，基金管
理人、基金托管人應(yīng)當(dāng)配合，不得阻礙、干擾。
6、基金份額持有人會(huì)議的召集人負(fù)責(zé)選擇確定開會(huì)時(shí)間、地點(diǎn)、方式和權(quán)
益登記日。
（三）召開基金份額持有人大會(huì)的通知時(shí)間、通知內(nèi)容、通知方式
1、召開基金份額持有人大會(huì)，召集人應(yīng)于會(huì)議召開前30日，在規(guī)定媒介公
告?；鸱蓊~持有人大會(huì)通知應(yīng)至少載明以下內(nèi)容：
（ 1）會(huì)議召開的時(shí)間、地點(diǎn)和會(huì)議形式；
（ 2）會(huì)議擬審議的事項(xiàng)、議事程序和表決方式；
（ 3）有權(quán)出席基金份額持有人大會(huì)的基金份額持有人的權(quán)益登記日；
（ 4）授權(quán)委托證明的內(nèi)容要求（包括但不限于代理人身份，代理權(quán)限和代
理有效期限等）、送達(dá)時(shí)間和地點(diǎn)；
（ 5）會(huì)務(wù)常設(shè)聯(lián)系人姓名及聯(lián)系電話；
（ 6）出席會(huì)議者必須準(zhǔn)備的文件和必須履行的手續(xù)；
（ 7）召集人需要通知的其他事項(xiàng)。
2、采取通訊開會(huì)方式并進(jìn)行表決的情況下，由會(huì)議召集人決定在會(huì)議通知
中說明本次基金份額持有人大會(huì)所采取的具體通訊方式、委托的公證機(jī)關(guān)及其聯(lián)
系方式和聯(lián)系人、書面表決意見寄交的截止時(shí)間和收取方式。
3、如召集人為基金管理人，還應(yīng)另行書面通知基金托管人到指定地點(diǎn)對(duì)表
決意見的計(jì)票進(jìn)行監(jiān)督；如召集人為基金托管人，則應(yīng)另行書面通知基金管理人
到指定地點(diǎn)對(duì)表決意見的計(jì)票進(jìn)行監(jiān)督；如召集人為基金份額持有人，則應(yīng)另行
書面通知基金管理人和基金托管人到指定地點(diǎn)對(duì)表決意見的計(jì)票進(jìn)行監(jiān)督?；?br/>管理人或基金托管人拒不派代表對(duì)書面表決意見的計(jì)票進(jìn)行監(jiān)督的，不影響表決摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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意見的計(jì)票效力。
（四）基金份額持有人出席會(huì)議的方式
基金份額持有人大會(huì)可通過現(xiàn)場(chǎng)開會(huì)方式或通訊開會(huì)方式或法律法規(guī)、監(jiān)管
機(jī)構(gòu)允許的其他方式召開，會(huì)議的召開方式由會(huì)議召集人確定。
1、現(xiàn)場(chǎng)開會(huì)。由基金份額持有人本人出席或以代理投票授權(quán)委托證明委派
代表出席，現(xiàn)場(chǎng)開會(huì)時(shí)基金管理人和基金托管人的授權(quán)代表應(yīng)當(dāng)列席基金份額持
有人大會(huì)，基金管理人或基金托管人不派代表列席的，不影響表決效力?，F(xiàn)場(chǎng)開
會(huì)同時(shí)符合以下條件時(shí)，可以進(jìn)行基金份額持有人大會(huì)議程：
（ 1）親自出席會(huì)議者持有基金份額的憑證、受托出席會(huì)議者出具的委托人
持有基金份額的憑證及委托人的代理投票授權(quán)委托證明符合法律法規(guī)、《基金合
同》和會(huì)議通知的規(guī)定，并且持有基金份額的憑證與基金管理人持有的登記資料
相符；
（ 2）經(jīng)核對(duì)，匯總到會(huì)者出示的在權(quán)益登記日持有基金份額的憑證顯示，
有效的基金份額不少于本基金在權(quán)益登記日基金總份額的二分之一（含二分之
一）；若到會(huì)者在權(quán)益登記日代表的有效的基金份額少于本基金在權(quán)益登記日基
金總份額的二分之一，召集人可以在原公告的基金份額持有人大會(huì)召開時(shí)間的3
個(gè)月以后、 6個(gè)月以內(nèi)，就原定審議事項(xiàng)重新召集基金份額持有人大會(huì)。重新召
集的基金份額持有人大會(huì)到會(huì)者在權(quán)益登記日代表的有效的基金份額應(yīng)不少于
本基金在權(quán)益登記日基金總份額的三分之一（含三分之一）。
2、通訊開會(huì)。通訊開會(huì)系指基金份額持有人將其對(duì)表決事項(xiàng)的投票以書面
形式在表決截止日以前送達(dá)至召集人指定的地址。通訊開會(huì)應(yīng)以書面方式進(jìn)行表
決。
在同時(shí)符合以下條件時(shí)，通訊開會(huì)的方式視為有效：
（ 1）會(huì)議召集人按《基金合同》約定公布會(huì)議通知后，在2個(gè)工作日內(nèi)連續(xù)
公布相關(guān)提示性公告；
（ 2）召集人按基金合同約定通知基金托管人（如果基金托管人為召集人，摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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則為基金管理人）到指定地點(diǎn)對(duì)書面表決意見的計(jì)票進(jìn)行監(jiān)督。會(huì)議召集人在基
金托管人（如果基金托管人為召集人，則為基金管理人）和公證機(jī)關(guān)的監(jiān)督下按
照會(huì)議通知規(guī)定的方式收取基金份額持有人的書面表決意見；基金托管人或基金
管理人經(jīng)通知不參加收取書面表決意見的，不影響表決效力；
（ 3）本人直接出具書面意見或授權(quán)他人代表出具書面意見的，基金份額持
有人所持有的基金份額不小于在權(quán)益登記日基金總份額的二分之一（含二分之
一）；若本人直接出具書面意見或授權(quán)他人代表出具書面意見基金份額持有人所
持有的基金份額小于在權(quán)益登記日基金總份額的二分之一，召集人可以在原公告
的基金份額持有人大會(huì)召開時(shí)間的3個(gè)月以后、 6個(gè)月以內(nèi)，就原定審議事項(xiàng)重新
召集基金份額持有人大會(huì)。重新召集的基金份額持有人大會(huì)應(yīng)當(dāng)有代表三分之一
以上（含三分之一）基金份額的持有人直接出具書面意見或授權(quán)他人代表出具書
面意見；
（ 4）上述第（ 3）項(xiàng)中直接出具書面意見的基金份額持有人或受托代表他人
出具書面意見的代理人，同時(shí)提交的持有基金份額的憑證、受托出具書面意見的
代理人出具的委托人持有基金份額的憑證及委托人的代理投票授權(quán)委托證明符
合法律法規(guī)、《基金合同》和會(huì)議通知的規(guī)定，并與基金登記機(jī)構(gòu)記錄相符。
3、在法律法規(guī)或監(jiān)管機(jī)構(gòu)允許的情況下，經(jīng)會(huì)議通知載明，本基金可采用
其他非現(xiàn)場(chǎng)方式或者以現(xiàn)場(chǎng)方式與非現(xiàn)場(chǎng)方式相結(jié)合的方式召開基金份額持有
人大會(huì)，會(huì)議程序比照現(xiàn)場(chǎng)開會(huì)和通訊方式開會(huì)的程序進(jìn)行?；鸱蓊~持有人也
可以采用網(wǎng)絡(luò)、電話或其他方式進(jìn)行表決，或者采用網(wǎng)絡(luò)、電話或其他非書面方
式授權(quán)他人代為出席會(huì)議并表決。
（五）議事內(nèi)容與程序
1、議事內(nèi)容及提案權(quán)
議事內(nèi)容為關(guān)系基金份額持有人利益的重大事項(xiàng)，如《基金合同》的重大修
改、決定終止《基金合同》、更換基金管理人、更換基金托管人、與其他基金合
并、法律法規(guī)及《基金合同》規(guī)定的其他事項(xiàng)以及會(huì)議召集人認(rèn)為需提交基金份摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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額持有人大會(huì)討論的其他事項(xiàng)。
基金份額持有人大會(huì)的召集人發(fā)出召集會(huì)議的通知后，對(duì)原有提案的修改應(yīng)
當(dāng)在基金份額持有人大會(huì)召開前及時(shí)公告。
基金份額持有人大會(huì)不得對(duì)未事先公告的議事內(nèi)容進(jìn)行表決。
2、議事程序
（ 1）現(xiàn)場(chǎng)開會(huì)
在現(xiàn)場(chǎng)開會(huì)的方式下，首先由大會(huì)主持人按照下列第（ 七） 條規(guī)定程序確定
和公布監(jiān)票人，然后由大會(huì)主持人宣讀提案，經(jīng)討論后進(jìn)行表決，并形成大會(huì)決
議。大會(huì)主持人為基金管理人授權(quán)出席會(huì)議的代表，在基金管理人授權(quán)代表未能
主持大會(huì)的情況下，由基金托管人授權(quán)其出席會(huì)議的代表主持；如果基金管理人
授權(quán)代表和基金托管人授權(quán)代表均未能主持大會(huì)，則由出席大會(huì)的基金份額持有
人和代理人所持表決權(quán)的二分之一以上（含二分之一）選舉產(chǎn)生一名基金份額持
有人作為該次基金份額持有人大會(huì)的主持人?；鸸芾砣撕突鹜泄苋司懿怀鱿?br/>或主持基金份額持有人大會(huì)，不影響基金份額持有人大會(huì)作出的決議的效力。
會(huì)議召集人應(yīng)當(dāng)制作出席會(huì)議人員的簽名冊(cè)。簽名冊(cè)載明參加會(huì)議人員姓名
（或單位名稱）、身份證明文件號(hào)碼、持有或代表有表決權(quán)的基金份額、委托人
姓名（或單位名稱）和聯(lián)系方式等事項(xiàng)。
（ 2）通訊開會(huì)
在通訊開會(huì)的情況下，首先由召集人提前30日公布提案，在所通知的表決截
止日期后2個(gè)工作日內(nèi)在公證機(jī)關(guān)監(jiān)督下由召集人統(tǒng)計(jì)全部有效表決，在公證機(jī)
關(guān)監(jiān)督下形成決議。
（六）表決
基金份額持有人所持每份基金份額有一票表決權(quán)。
基金份額持有人大會(huì)決議分為一般決議和特別決議：
1、一般決議，一般決議須經(jīng)參加大會(huì)的基金份額持有人或其代理人所持表
決權(quán)的二分之一以上（含二分之一）通過方為有效；除下列第2項(xiàng)所規(guī)定的須以摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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特別決議通過事項(xiàng)以外的其他事項(xiàng)均以一般決議的方式通過。
2、特別決議，特別決議應(yīng)當(dāng)經(jīng)參加大會(huì)的基金份額持有人或其代理人所持
表決權(quán)的三分之二以上（含三分之二）通過方可做出。除基金合同另有約定外，
轉(zhuǎn)換基金運(yùn)作方式、更換基金管理人或者基金托管人、終止《基金合同》、本基
金與其他基金合并以特別決議通過方為有效。
基金份額持有人大會(huì)采取記名方式進(jìn)行投票表決。
采取通訊方式進(jìn)行表決時(shí)，除非在計(jì)票時(shí)有充分的相反證據(jù)證明，否則提交
符合會(huì)議通知中規(guī)定的確認(rèn)投資者身份文件的表決視為有效出席的投資者，表面
符合會(huì)議通知規(guī)定的書面表決意見視為有效表決，表決意見模糊不清或相互矛盾
的視為棄權(quán)表決，但應(yīng)當(dāng)計(jì)入出具書面意見的基金份額持有人所代表的基金份額
總數(shù)。
基金份額持有人大會(huì)的各項(xiàng)提案或同一項(xiàng)提案內(nèi)并列的各項(xiàng)議題應(yīng)當(dāng)分開
審議、逐項(xiàng)表決。
在上述規(guī)則的前提下，具體規(guī)則以召集人發(fā)布的基金份額持有人大會(huì)通知為
準(zhǔn)。
（七）計(jì)票
1、現(xiàn)場(chǎng)開會(huì)
（ 1）如大會(huì)由基金管理人或基金托管人召集，基金份額持有人大會(huì)的主持
人應(yīng)當(dāng)在會(huì)議開始后宣布在出席會(huì)議的基金份額持有人和代理人中選舉兩名基
金份額持有人代表與大會(huì)召集人授權(quán)的一名監(jiān)督員共同擔(dān)任監(jiān)票人；如大會(huì)由基
金份額持有人自行召集或大會(huì)雖然由基金管理人或基金托管人召集，但是基金管
理人或基金托管人未出席大會(huì)的，基金份額持有人大會(huì)的主持人應(yīng)當(dāng)在會(huì)議開始
后宣布在出席會(huì)議的基金份額持有人中選舉三名基金份額持有人代表擔(dān)任監(jiān)票
人。基金管理人或基金托管人不出席大會(huì)的，不影響計(jì)票的效力。
（ 2）監(jiān)票人應(yīng)當(dāng)在基金份額持有人表決后立即進(jìn)行清點(diǎn)并由大會(huì)主持人當(dāng)
場(chǎng)公布計(jì)票結(jié)果。摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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（ 3）如果會(huì)議主持人或基金份額持有人或代理人對(duì)于提交的表決結(jié)果有懷
疑，可以在宣布表決結(jié)果后立即對(duì)所投票數(shù)要求進(jìn)行重新清點(diǎn)。監(jiān)票人應(yīng)當(dāng)進(jìn)行
重新清點(diǎn)，重新清點(diǎn)以一次為限。重新清點(diǎn)后，大會(huì)主持人應(yīng)當(dāng)當(dāng)場(chǎng)公布重新清
點(diǎn)結(jié)果。
（ 4）計(jì)票過程應(yīng)由公證機(jī)關(guān)予以公證，基金管理人或基金托管人拒不出席
大會(huì)的，不影響計(jì)票的效力。
2、通訊開會(huì)
在通訊開會(huì)的情況下，計(jì)票方式為：由大會(huì)召集人授權(quán)的兩名監(jiān)督員在基金
托管人授權(quán)代表（若由基金托管人召集，則為基金管理人授權(quán)代表）的監(jiān)督下進(jìn)
行計(jì)票，并由公證機(jī)關(guān)對(duì)其計(jì)票過程予以公證?；鸸芾砣嘶蚧鹜泄苋司芘纱?br/>表對(duì)書面表決意見的計(jì)票進(jìn)行監(jiān)督的，不影響計(jì)票和表決結(jié)果。
（八）生效與公告
基金份額持有人大會(huì)的決議，召集人應(yīng)當(dāng)自通過之日起5日內(nèi)報(bào)中國證監(jiān)會(huì)
備案。
基金份額持有人大會(huì)的決議自表決通過之日起生效。
基金份額持有人大會(huì)決議自生效之日起2日內(nèi)在規(guī)定媒介上公告。如果采用
通訊方式進(jìn)行表決，在公告基金份額持有人大會(huì)決議時(shí)，必須將公證書全文、公
證機(jī)構(gòu)、公證員姓名等一同公告。
基金管理人、基金托管人和基金份額持有人應(yīng)當(dāng)執(zhí)行生效的基金份額持有人
大會(huì)的決議。生效的基金份額持有人大會(huì)決議對(duì)全體基金份額持有人、基金管理
人、基金托管人均有約束力。
（九）實(shí)施側(cè)袋機(jī)制期間基金份額持有人大會(huì)的特殊約定
若本基金實(shí)施側(cè)袋機(jī)制，則相關(guān)基金份額或表決權(quán)的比例指主袋份額持有人
和側(cè)袋份額持有人分別持有或代表的基金份額或表決權(quán)符合該等比例，但若相關(guān)
基金份額持有人大會(huì)召集和審議事項(xiàng)不涉及側(cè)袋賬戶的，則僅指主袋份額持有人
持有或代表的基金份額或表決權(quán)符合該等比例：摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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1、基金份額持有人行使提議權(quán)、召集權(quán)、提名權(quán)所需單獨(dú)或合計(jì)代表相關(guān)
基金份額10%以上（含10%）；
2、現(xiàn)場(chǎng)開會(huì)的到會(huì)者在權(quán)益登記日代表的基金份額不少于本基金在權(quán)益登
記日相關(guān)基金份額的二分之一（含二分之一）；
3、通訊開會(huì)的直接出具書面意見或授權(quán)他人代表出具書面意見的基金份額
持有人所持有的基金份額不小于在權(quán)益登記日相關(guān)基金份額的二分之一（含二分
之一）；
4、在參與基金份額持有人大會(huì)投票的基金份額持有人所持有的基金份額小
于在權(quán)益登記日相關(guān)基金份額的二分之一、召集人在原公告的基金份額持有人大
會(huì)召開時(shí)間的3個(gè)月以后、 6個(gè)月以內(nèi)就原定審議事項(xiàng)重新召集的基金份額持有人
大會(huì)應(yīng)當(dāng)有代表三分之一以上（含三分之一）相關(guān)基金份額的持有人參與或授權(quán)
他人參與基金份額持有人大會(huì)投票；
5、現(xiàn)場(chǎng)開會(huì)由出席大會(huì)的基金份額持有人和代理人所持表決權(quán)的50%以上
（含50%）選舉產(chǎn)生一名基金份額持有人作為該次基金份額持有人大會(huì)的主持人；
6、一般決議須經(jīng)參加大會(huì)的基金份額持有人或其代理人所持表決權(quán)的二分
之一以上（含二分之一）通過；
7、特別決議應(yīng)當(dāng)經(jīng)參加大會(huì)的基金份額持有人或其代理人所持表決權(quán)的三
分之二以上（含三分之二）通過。
同一主側(cè)袋賬戶內(nèi)的每份基金份額具有平等的表決權(quán)。
（十）本部分關(guān)于基金份額持有人大會(huì)召開事由、召開條件、議事程序、表
決條件等規(guī)定，凡是直接引用法律法規(guī)的部分，如將來法律法規(guī)修改導(dǎo)致相關(guān)內(nèi)
容被取消或變更的，基金管理人提前公告后，可直接對(duì)本部分內(nèi)容進(jìn)行修改和調(diào)
整，無需召開基金份額持有人大會(huì)審議。
三、基金合同解除和終止的事由、程序以及基金財(cái)產(chǎn)清算方式
（一）《基金合同》的變更摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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1、變更基金合同涉及法律法規(guī)規(guī)定或本基金合同約定應(yīng)經(jīng)基金份額持有人
大會(huì)決議通過的事項(xiàng)的，應(yīng)召開基金份額持有人大會(huì)決議通過。對(duì)于法律法規(guī)規(guī)
定和基金合同約定可不經(jīng)基金份額持有人大會(huì)決議通過的事項(xiàng)，由基金管理人和
基金托管人同意后變更并公告，并報(bào)中國證監(jiān)會(huì)備案。
2、關(guān)于《基金合同》變更的基金份額持有人大會(huì)決議自生效后方可執(zhí)行，
自決議生效后兩日內(nèi)在規(guī)定媒介公告。
（二）《基金合同》的終止事由
有下列情形之一的，經(jīng)履行相關(guān)程序后，《基金合同》應(yīng)當(dāng)終止：
1、基金份額持有人大會(huì)決定終止的；
2、基金管理人、基金托管人職責(zé)終止，在6個(gè)月內(nèi)沒有新基金管理人、新基
金托管人承接的；
3、《基金合同》約定的其他情形；
4、相關(guān)法律法規(guī)和中國證監(jiān)會(huì)規(guī)定的其他情況。
（三）基金財(cái)產(chǎn)的清算
1、基金財(cái)產(chǎn)清算小組：自出現(xiàn)《基金合同》終止事由之日起30個(gè)工作日內(nèi)
成立清算小組，基金管理人或臨時(shí)基金管理人組織基金財(cái)產(chǎn)清算小組并在中國證
監(jiān)會(huì)的監(jiān)督下進(jìn)行基金清算。
2、基金財(cái)產(chǎn)清算小組組成：基金財(cái)產(chǎn)清算小組成員由基金管理人或臨時(shí)基
金管理人、基金托管人、具有從事證券相關(guān)業(yè)務(wù)資格的注冊(cè)會(huì)計(jì)師、律師以及中
國證監(jiān)會(huì)指定的人員組成?；鹭?cái)產(chǎn)清算小組可以聘用必要的工作人員。
3、基金財(cái)產(chǎn)清算小組職責(zé)：基金財(cái)產(chǎn)清算小組負(fù)責(zé)基金財(cái)產(chǎn)的保管、清理、
估價(jià)、變現(xiàn)和分配。基金財(cái)產(chǎn)清算小組可以依法進(jìn)行必要的民事活動(dòng)。
4、基金財(cái)產(chǎn)清算程序：
（ 1）《基金合同》終止情形出現(xiàn)時(shí)，由基金財(cái)產(chǎn)清算小組統(tǒng)一接管基金；
（ 2）對(duì)基金財(cái)產(chǎn)和債權(quán)債務(wù)進(jìn)行清理和確認(rèn)；
（ 3）對(duì)基金財(cái)產(chǎn)進(jìn)行估值和變現(xiàn)；摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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（ 4）制作清算報(bào)告；
（ 5）聘請(qǐng)會(huì)計(jì)師事務(wù)所對(duì)清算報(bào)告進(jìn)行外部審計(jì)，聘請(qǐng)律師事務(wù)所對(duì)清算
報(bào)告出具法律意見書；
（ 6）將清算報(bào)告報(bào)中國證監(jiān)會(huì)備案并公告；
（ 7）對(duì)基金剩余財(cái)產(chǎn)進(jìn)行分配。
5、基金財(cái)產(chǎn)清算的期限為6個(gè)月，但因本基金所持證券的流動(dòng)性受到限制或
其他原因，導(dǎo)致基金財(cái)產(chǎn)不能及時(shí)變現(xiàn)的，清算期限可以相應(yīng)順延。
（四）清算費(fèi)用
清算費(fèi)用是指基金財(cái)產(chǎn)清算小組在進(jìn)行基金財(cái)產(chǎn)清算過程中發(fā)生的所有合
理費(fèi)用，清算費(fèi)用由基金財(cái)產(chǎn)清算小組優(yōu)先從基金財(cái)產(chǎn)中支付。
（五）基金財(cái)產(chǎn)清算剩余資產(chǎn)的分配
依據(jù)基金財(cái)產(chǎn)清算的分配方案，將基金財(cái)產(chǎn)清算后的全部剩余資產(chǎn)扣除基金
財(cái)產(chǎn)清算費(fèi)用、交納所欠稅款并清償基金債務(wù)后，按各類基金份額在基金合同終
止事由發(fā)生時(shí)各自基金份額資產(chǎn)凈值的比例確定剩余財(cái)產(chǎn)在各類基金份額中的
分配比例，并在各類基金份額可分配的剩余財(cái)產(chǎn)范圍內(nèi)按各份額類別內(nèi)基金份額
持有人持有的基金份額比例進(jìn)行分配。
（六）基金財(cái)產(chǎn)清算的公告
清算過程中的有關(guān)重大事項(xiàng)須及時(shí)公告；基金財(cái)產(chǎn)清算報(bào)告經(jīng)符合《中華人
民共和國證券法》規(guī)定的會(huì)計(jì)師事務(wù)所審計(jì)并由律師事務(wù)所出具法律意見書后報(bào)
中國證監(jiān)會(huì)備案并公告?；鹭?cái)產(chǎn)清算公告于基金財(cái)產(chǎn)清算報(bào)告報(bào)中國證監(jiān)會(huì)備
案后5個(gè)工作日內(nèi)由基金財(cái)產(chǎn)清算小組進(jìn)行公告，基金財(cái)產(chǎn)清算小組應(yīng)當(dāng)將清算
報(bào)告登載在規(guī)定網(wǎng)站上，并將清算報(bào)告提示性公告登載在規(guī)定報(bào)刊上。
（七）基金財(cái)產(chǎn)清算賬冊(cè)及文件的保存
基金財(cái)產(chǎn)清算賬冊(cè)及有關(guān)文件由基金托管人保存不低于法律法規(guī)規(guī)定的最
低期限。
四、爭(zhēng)議解決方式摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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各方當(dāng)事人同意，對(duì)于因基金合同的訂立、內(nèi)容、履行和解釋或與基金合同
有關(guān)的爭(zhēng)議，基金合同當(dāng)事人應(yīng)盡量通過協(xié)商、調(diào)解途徑解決。不愿或者不能通
過協(xié)商、調(diào)解解決的，任何一方均有權(quán)將爭(zhēng)議提交中國國際經(jīng)濟(jì)貿(mào)易仲裁委員會(huì)，
按照中國國際經(jīng)濟(jì)貿(mào)易仲裁委員會(huì)屆時(shí)有效的仲裁規(guī)則進(jìn)行仲裁。仲裁地點(diǎn)為北
京市。仲裁裁決是終局的，對(duì)各方當(dāng)事人均有約束力，除非仲裁裁決另有規(guī)定，
仲裁費(fèi)用由敗訴方承擔(dān)。
爭(zhēng)議處理期間， 基金管理人和基金托管人應(yīng)恪守各自的職責(zé)，繼續(xù)忠實(shí)、勤
勉、盡責(zé)地履行基金合同規(guī)定的義務(wù)，維護(hù)基金份額持有人的合法權(quán)益。
《基金合同》受中國法律（為本基金合同之目的，不包括香港特別行政區(qū)、
澳門特別行政區(qū)和臺(tái)灣地區(qū)法律）管轄。
五、基金合同存放地和投資者取得基金合同的方式
《基金合同》可印制成冊(cè)，供投資者在基金管理人、基金托管人、銷售機(jī)構(gòu)
的辦公場(chǎng)所和營業(yè)場(chǎng)所查閱。摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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第二十部分 基金托管協(xié)議內(nèi)容摘要
一、基金托管協(xié)議當(dāng)事人
（一）基金管理人
名稱： 摩根士丹利基金管理（中國）有限公司
注冊(cè)地址：深圳市福田區(qū)中心四路1號(hào)嘉里建設(shè)廣場(chǎng)第二座第17層01-04室
辦公地址：深圳市福田區(qū)中心四路1號(hào)嘉里建設(shè)廣場(chǎng)第二座第17層
郵政編碼： 518048
法定代表人： ZHOU WENTONG（周文秱）
成立日期： 2003年3月14日
批準(zhǔn)設(shè)立機(jī)關(guān)及批準(zhǔn)設(shè)立文號(hào)： 中國證監(jiān)會(huì)證監(jiān)基金字[2003]33號(hào)
組織形式：有限責(zé)任公司
注冊(cè)資本： 95,000萬元人民幣
存續(xù)期間： 永續(xù)經(jīng)營
經(jīng)營范圍：基金募集、基金銷售、資產(chǎn)管理及中國證監(jiān)會(huì)許可的其他業(yè)務(wù)
（二）基金托管人
名稱：江蘇銀行股份有限公司（簡稱：江蘇銀行）
注冊(cè)地址：江蘇省南京市中華路26號(hào)
辦公地址：江蘇省南京市中華路26號(hào)
郵政編碼： 210005
法定代表人： 葛仁余
成立日期： 2007年01月22日
批準(zhǔn)設(shè)立機(jī)關(guān)和批準(zhǔn)設(shè)立文號(hào)：銀監(jiān)復(fù)[2006]379號(hào)、蘇銀復(fù)[2006]423號(hào)
基金托管業(yè)務(wù)批準(zhǔn)文號(hào)：證監(jiān)許可〔 2014〕 619號(hào)
組織形式：股份有限公司
注冊(cè)資本：人民幣 1476965.67萬元
存續(xù)期間：持續(xù)經(jīng)營摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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經(jīng)營范圍：吸收公眾存款；發(fā)放短期、中期和長期貸款；辦理國內(nèi)結(jié)算；辦
理票據(jù)承兌與貼現(xiàn)；發(fā)行金融債券；代理發(fā)行、代理兌付、承銷政府債券、承銷
短期融資券；買賣政府債券、金融債券、企業(yè)債券；從事同業(yè)拆借；提供信用證
服務(wù)及擔(dān)保；代理收付款項(xiàng)及代理保險(xiǎn)業(yè)務(wù)、代客理財(cái)、代理銷售基金、代理銷
售貴金屬、代理收付和保管集合資金信托計(jì)劃；提供保險(xiǎn)箱業(yè)務(wù)；辦理委托存貸
款業(yè)務(wù)；從事銀行卡業(yè)務(wù)；外匯存款；外匯貸款；外匯匯款；外幣兌換；結(jié)售匯、
代理遠(yuǎn)期結(jié)售匯；國際結(jié)算；自營及代客外匯買賣；同業(yè)外匯拆借；買賣或代理
買賣股票以外的外幣有價(jià)證券；資信調(diào)查、咨詢、見證業(yè)務(wù)；網(wǎng)上銀行；經(jīng)銀行
業(yè)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)和有關(guān)部門批準(zhǔn)的其他業(yè)務(wù)。
二、基金托管人對(duì)基金管理人的業(yè)務(wù)監(jiān)督、核查
（一） 基金托管人對(duì)基金管理人的投資行為行使監(jiān)督權(quán)
基金托管人根據(jù)有關(guān)法律法規(guī)的規(guī)定及基金合同的約定，對(duì)基金投資范圍、
投資對(duì)象進(jìn)行監(jiān)督?；鸷贤鞔_約定基金投資風(fēng)格或證券選擇標(biāo)準(zhǔn)的，基金管
理人應(yīng)按照基金托管人要求的格式提供投資品種池，以便基金托管人運(yùn)用相關(guān)技
術(shù)系統(tǒng)，對(duì)基金實(shí)際投資是否符合基金合同關(guān)于證券選擇標(biāo)準(zhǔn)的約定進(jìn)行監(jiān)督，
對(duì)存在疑義的事項(xiàng)進(jìn)行核查。
本基金的投資范圍為具有良好流動(dòng)性的金融工具，包括國內(nèi)依法發(fā)行的債券
（包括國債、地方政府債、金融債、央行票據(jù)、公司債、企業(yè)債、中期票據(jù)、短
期融資券、超短期融資券、政府支持機(jī)構(gòu)債、政府支持債券、公開發(fā)行的次級(jí)債、
可分離交易可轉(zhuǎn)債的純債部分）、資產(chǎn)支持證券、債券回購、銀行存款（包括協(xié)
議存款、定期存款、活期存款及其他存款）、同業(yè)存單、貨幣市場(chǎng)工具、現(xiàn)金、
國債期貨以及法律法規(guī)或中國證監(jiān)會(huì)允許基金投資的其他金融工具，但須符合中
國證監(jiān)會(huì)的相關(guān)規(guī)定。
本基金不投資于股票等權(quán)益類資產(chǎn)，也不投資于可轉(zhuǎn)換債券（可分離交易可
轉(zhuǎn)債的純債部分除外）、可交換債券。
如法律法規(guī)或中國證監(jiān)會(huì)允許基金投資其他金融工具，基金管理人在履行適摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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當(dāng)程序后，可以將其納入投資范圍。
本基金的投資組合比例為：投資于債券資產(chǎn)的比例不低于基金資產(chǎn)的80%。
每個(gè)交易日日終在扣除國債期貨合約需繳納的交易保證金后，本基金持有的現(xiàn)金
或者到期日在一年以內(nèi)的政府債券不低于基金資產(chǎn)凈值的5%，其中現(xiàn)金不包括結(jié)
算備付金、存出保證金、應(yīng)收申購款等。
如果法律法規(guī)或中國證監(jiān)會(huì)允許基金變更投資品種的投資比例限制，基金管
理人在履行適當(dāng)程序后，可以調(diào)整上述投資品種的投資比例。
（二）基金托管人根據(jù)有關(guān)法律法規(guī)的規(guī)定及基金合同的約定，對(duì)基金投資
比例進(jìn)行監(jiān)督。
基金托管人按下述比例和調(diào)整期限進(jìn)行監(jiān)督：
基金的投資組合應(yīng)遵循以下限制：
（ 1）本基金債券投資比例不低于基金資產(chǎn)的80%;
（ 2）每個(gè)交易日日終在扣除國債期貨合約需繳納的交易保證金后，本基金
持有的現(xiàn)金或者到期日在一年以內(nèi)的政府債券投資比例不低于基金資產(chǎn)凈值的
5%，其中現(xiàn)金不包括結(jié)算備付金、存出保證金、應(yīng)收申購款等；
（ 3）本基金持有一家公司發(fā)行的證券，其市值不超過基金資產(chǎn)凈值的10%；
（ 4）本基金管理人管理的全部基金持有一家公司發(fā)行的證券，不超過該證
券的10%；
（ 5）本基金在全國銀行間同業(yè)市場(chǎng)中的債券回購最長期限為1年，債券回購
到期后不展期；
（ 6）本基金投資于同一原始權(quán)益人的各類資產(chǎn)支持證券的比例，不得超過
基金資產(chǎn)凈值的10%；
（ 7）本基金持有的全部資產(chǎn)支持證券，其市值不得超過基金資產(chǎn)凈值的20%；
（ 8）本基金持有的同一（指同一信用級(jí)別）資產(chǎn)支持證券的比例，不得超
過該資產(chǎn)支持證券規(guī)模的10%；
（ 9）本基金管理人管理的全部基金投資于同一原始權(quán)益人的各類資產(chǎn)支持摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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證券，不得超過其各類資產(chǎn)支持證券合計(jì)規(guī)模的10%；
（ 10）基金資產(chǎn)總值不得超過基金資產(chǎn)凈值的140%；
（ 11）本基金主動(dòng)投資于流動(dòng)性受限資產(chǎn)的市值合計(jì)不得超過該基金資產(chǎn)凈
值的15%；因證券市場(chǎng)波動(dòng)、基金規(guī)模變動(dòng)等基金管理人之外的因素致使基金不
符合前述比例限制的，基金管理人不得主動(dòng)新增流動(dòng)性受限資產(chǎn)的投資；
（ 12）本基金與私募類證券資管產(chǎn)品及中國證監(jiān)會(huì)認(rèn)定的其他主體為交易對(duì)
手開展逆回購交易的，可接受質(zhì)押品的資質(zhì)要求應(yīng)當(dāng)與基金合同約定的投資范圍
保持一致；
（ 13）本基金參與國債期貨交易，需遵守下列投資比例限制：
1）本基金在任何交易日日終，持有的買入國債期貨合約價(jià)值，不得超過基
金資產(chǎn)凈值的15%；
2）本基金在任何交易日日終，持有的賣出國債期貨合約價(jià)值不得超過基金
持有的債券總市值的30%；
3）本基金在任何交易日內(nèi)交易（不包括平倉）的國債期貨合約的成交金額
不得超過上一交易日基金資產(chǎn)凈值的30%；
4）本基金所持有的債券（不含到期日在一年以內(nèi)的政府債券）市值和買入、
賣出國債期貨合約價(jià)值，合計(jì)（軋差計(jì)算）不低于基金資產(chǎn)的80%；
（ 14）法律法規(guī)及中國證監(jiān)會(huì)規(guī)定的和《基金合同》約定的其他投資限制。
除上述第（ 2）、（ 11）、（ 12）情形之外，因證券/期貨市場(chǎng)波動(dòng)、證券發(fā)
行人合并、基金規(guī)模變動(dòng)等基金管理人之外的因素致使基金投資比例不符合上述
規(guī)定投資比例的，基金管理人應(yīng)當(dāng)在10個(gè)交易日內(nèi)進(jìn)行調(diào)整，但法律法規(guī)或中國
證監(jiān)會(huì)規(guī)定的特殊情形除外。法律法規(guī)另有規(guī)定的，從其規(guī)定。
基金管理人應(yīng)當(dāng)自基金合同生效之日起6個(gè)月內(nèi)使基金的投資組合比例符合
基金合同的有關(guān)約定。在上述期間內(nèi)，本基金的投資范圍、投資策略應(yīng)當(dāng)符合基
金合同的約定。基金托管人對(duì)基金的投資的監(jiān)督與檢查自基金合同生效之日起開
始。摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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如果法律法規(guī)或監(jiān)管部門對(duì)上述投資組合比例限制進(jìn)行變更的，以變更后的
規(guī)定為準(zhǔn)。法律法規(guī)或監(jiān)管部門取消上述限制，如適用于本基金，基金管理人在
履行適當(dāng)程序后，則本基金投資不再受相關(guān)限制。
（三）當(dāng)基金持有特定資產(chǎn)且存在或潛在大額贖回申請(qǐng)時(shí)，根據(jù)最大限度保
護(hù)基金份額持有人利益的原則，基金管理人經(jīng)與基金托管人協(xié)商一致，并咨詢會(huì)
計(jì)師事務(wù)所意見后，可以依照法律法規(guī)及基金合同的約定啟用側(cè)袋機(jī)制，無需召
開基金份額持有人大會(huì)審議。
側(cè)袋機(jī)制實(shí)施期間，本部分約定的投資組合比例、組合限制等約定僅適用于
主袋賬戶。
側(cè)袋機(jī)制的具體規(guī)則依照相關(guān)法律法規(guī)的規(guī)定和基金合同、招募說明書的約
定執(zhí)行。
（四）基金托管人根據(jù)有關(guān)法律法規(guī)的規(guī)定及基金合同的約定，對(duì)本托管協(xié)
議第十五條第（九）款基金投資禁止行為進(jìn)行監(jiān)督。
基金托管人通過事后監(jiān)督方式對(duì)基金管理人基金投資禁止行為進(jìn)行監(jiān)督。
（五）基金管理人運(yùn)用基金財(cái)產(chǎn)買賣基金管理人、基金托管人及其控股股東、
實(shí)際控制人或者與其有其他重大利害關(guān)系的公司發(fā)行的證券或者承銷期內(nèi)承銷
的證券，或者從事其他重大關(guān)聯(lián)交易的，應(yīng)當(dāng)符合基金的投資目標(biāo)和投資策略，
遵循基金份額持有人利益優(yōu)先原則，防范利益沖突，建立健全內(nèi)部審批機(jī)制和評(píng)
估機(jī)制，按照市場(chǎng)公平合理價(jià)格執(zhí)行。相關(guān)交易必須事先得到基金托管人的同意，
并按法律法規(guī)予以披露。重大關(guān)聯(lián)交易應(yīng)提交基金管理人董事會(huì)審議，并經(jīng)過三
分之二以上（含三分之二）的獨(dú)立董事通過。基金管理人董事會(huì)應(yīng)至少每半年對(duì)
關(guān)聯(lián)交易事項(xiàng)進(jìn)行審查。
根據(jù)法律法規(guī)有關(guān)基金從事的關(guān)聯(lián)交易的規(guī)定，基金管理人和基金托管人應(yīng)
事先相互提供與本機(jī)構(gòu)有控股關(guān)系的股東、實(shí)際控制人或者與其有其他重大利害
關(guān)系的公司名單，并確保所提供的關(guān)聯(lián)交易名單的真實(shí)性、完整性、全面性?；?br/>金管理人有責(zé)任保管真實(shí)、完整、全面的關(guān)聯(lián)交易名單，并負(fù)責(zé)及時(shí)更新該名單。摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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基金管理人收到基金托管人書面確認(rèn)后，新的關(guān)聯(lián)交易名單開始生效。
（六）基金托管人根據(jù)有關(guān)法律法規(guī)的規(guī)定及基金合同的約定，對(duì)基金管理
人參與銀行間債券市場(chǎng)進(jìn)行監(jiān)督?；鸸芾砣藨?yīng)在基金投資運(yùn)作之前向基金托管
人提供符合法律法規(guī)及行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)的、經(jīng)慎重選擇的、本基金適用的銀行間債券市
場(chǎng)交易對(duì)手名單，并約定各交易對(duì)手所適用的交易結(jié)算方式。基金管理人應(yīng)嚴(yán)格
按照交易對(duì)手名單的范圍在銀行間債券市場(chǎng)選擇交易對(duì)手?；鹜泄苋吮O(jiān)督基金
管理人是否按事前提供的銀行間債券市場(chǎng)交易對(duì)手名單進(jìn)行交易。如基金管理人
在基金投資運(yùn)作之前未向基金托管人提供銀行間債券市場(chǎng)交易對(duì)手名單及結(jié)算
方式的，視為基金管理人認(rèn)可全市場(chǎng)交易對(duì)手和全部結(jié)算方式。基金管理人可以
對(duì)銀行間債券市場(chǎng)交易對(duì)手名單及結(jié)算方式進(jìn)行更新，新名單確定前已與本次剔
除的交易對(duì)手所進(jìn)行但尚未結(jié)算的交易，仍應(yīng)按照協(xié)議進(jìn)行結(jié)算。如基金管理人
根據(jù)市場(chǎng)情況需要臨時(shí)調(diào)整銀行間債券市場(chǎng)交易對(duì)手名單及結(jié)算方式的，應(yīng)在與
交易對(duì)手發(fā)生交易前3個(gè)工作日內(nèi)與基金托管人協(xié)商解決。
基金管理人應(yīng)當(dāng)審慎選擇交易對(duì)手，按銀行間債券市場(chǎng)的交易規(guī)則進(jìn)行交易，
基金托管人不承擔(dān)因交易對(duì)手資信風(fēng)險(xiǎn)造成的任何法律責(zé)任及損失。若未履約的
交易對(duì)手在基金托管人與基金管理人確定的時(shí)間前仍未承擔(dān)違約責(zé)任及其他相
關(guān)法律責(zé)任的，基金管理人有權(quán)向相關(guān)交易對(duì)手追償，基金托管人應(yīng)予以必要的
協(xié)助與配合?；鹜泄苋藙t根據(jù)銀行間債券市場(chǎng)成交單對(duì)合同履行情況進(jìn)行監(jiān)督。
如基金托管人事后發(fā)現(xiàn)基金管理人沒有按照事先約定的交易對(duì)手或交易方式進(jìn)
行交易時(shí)，基金托管人應(yīng)及時(shí)書面或以雙方認(rèn)可的其他方式提醒基金管理人，經(jīng)
提醒后仍未改正時(shí)造成基金財(cái)產(chǎn)損失的，基金托管人不承擔(dān)由此造成的相應(yīng)損失
和責(zé)任。
（七）基金托管人根據(jù)有關(guān)法律法規(guī)的規(guī)定及基金合同的約定，對(duì)基金資產(chǎn)
凈值計(jì)算、各類基金份額凈值計(jì)算、應(yīng)收資金到賬、基金費(fèi)用開支及收入確定、
基金收益分配、相關(guān)信息披露、基金宣傳推介材料中登載基金業(yè)績表現(xiàn)數(shù)據(jù)等進(jìn)
行監(jiān)督和核查。摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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（八）基金托管人對(duì)基金投資銀行存款進(jìn)行監(jiān)督。
本基金投資銀行存款應(yīng)符合如下規(guī)定：
1、基金管理人、基金托管人應(yīng)當(dāng)與存款銀行建立定期對(duì)賬機(jī)制，確?；?br/>銀行存款業(yè)務(wù)賬目及核算的真實(shí)、準(zhǔn)確。
2、基金管理人應(yīng)當(dāng)按照有關(guān)法規(guī)規(guī)定，與存款機(jī)構(gòu)簽訂相關(guān)書面協(xié)議?；?br/>金托管人應(yīng)根據(jù)有關(guān)相關(guān)法規(guī)及協(xié)議對(duì)基金銀行存款業(yè)務(wù)進(jìn)行監(jiān)督與核查，協(xié)議
中必須有如下明確條款：“存單不得被質(zhì)押或以任何方式被抵押，并不得用于轉(zhuǎn)
讓和背書；本息到期歸還或提前支取的所有款項(xiàng)必須劃至托管賬戶（明確戶名、
開戶行、賬號(hào)等），不得劃入其他任何賬戶”。如定期存款協(xié)議中未體現(xiàn)前述條
款，基金托管人有權(quán)拒絕定期存款投資的劃款指令。
3、基金管理人與基金托管人在開展基金存款業(yè)務(wù)時(shí)，應(yīng)嚴(yán)格遵守《基金法》、
《運(yùn)作辦法》等有關(guān)法律法規(guī)，以及國家有關(guān)賬戶管理、利率管理、支付結(jié)算等
的各項(xiàng)規(guī)定。
4、基金投資銀行存款的，基金管理人應(yīng)根據(jù)法律法規(guī)的規(guī)定及基金合同的
約定，確定符合條件的所有存款銀行的名單，并及時(shí)提供給基金托管人，基金托
管人應(yīng)據(jù)以對(duì)基金投資銀行存款的交易對(duì)手是否符合有關(guān)規(guī)定進(jìn)行監(jiān)督。如基金
管理人在基金投資運(yùn)作之前未向基金托管人提供存款銀行名單的，視為基金管理
人認(rèn)可所有存款銀行。
（九）基金托管人發(fā)現(xiàn)基金管理人的上述事項(xiàng)及投資指令或?qū)嶋H投資運(yùn)作違
反法律法規(guī)、基金合同和本托管協(xié)議的規(guī)定，應(yīng)及時(shí)以電話提醒或書面提示等雙
方認(rèn)可的方式通知基金管理人限期糾正。基金管理人應(yīng)積極配合和協(xié)助基金托管
人的監(jiān)督和核查?；鸸芾砣耸盏綍嫱ㄖ髴?yīng)及時(shí)核對(duì)并以書面形式給基金托
管人發(fā)出回函，就基金托管人的疑義進(jìn)行解釋或舉證，說明違規(guī)原因及糾正期限，
并保證在規(guī)定期限內(nèi)及時(shí)改正。在上述規(guī)定期限內(nèi)，基金托管人有權(quán)隨時(shí)對(duì)通知
事項(xiàng)進(jìn)行復(fù)查，督促基金管理人改正?；鸸芾砣藢?duì)基金托管人通知的違規(guī)事項(xiàng)
未能在限期內(nèi)糾正的，基金托管人應(yīng)報(bào)告中國證監(jiān)會(huì)。摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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（十）基金管理人有義務(wù)配合和協(xié)助基金托管人依照法律法規(guī)、基金合同和
本托管協(xié)議對(duì)基金業(yè)務(wù)執(zhí)行核查。對(duì)基金托管人發(fā)出的書面提示，基金管理人應(yīng)
在規(guī)定時(shí)間內(nèi)答復(fù)并改正，或就基金托管人的疑義進(jìn)行解釋或舉證；對(duì)基金托管
人按照法律法規(guī)、基金合同和本托管協(xié)議的要求需向中國證監(jiān)會(huì)報(bào)送基金監(jiān)督報(bào)
告的事項(xiàng)，基金管理人應(yīng)積極配合提供相關(guān)數(shù)據(jù)資料和制度等。
（十一）若基金托管人發(fā)現(xiàn)基金管理人依據(jù)交易程序已經(jīng)生效的指令違反法
律、行政法規(guī)和其他有關(guān)規(guī)定，或者違反基金合同約定的，應(yīng)當(dāng)立即以書面或以
雙方認(rèn)可的其他方式通知基金管理人，基金管理人應(yīng)依法承擔(dān)相應(yīng)責(zé)任。
（十二）基金托管人發(fā)現(xiàn)基金管理人有重大違規(guī)行為，應(yīng)及時(shí)報(bào)告中國證監(jiān)
會(huì)，同時(shí)通知基金管理人限期糾正，并將糾正結(jié)果報(bào)告中國證監(jiān)會(huì)。基金管理人
無正當(dāng)理由，拒絕、阻撓對(duì)方根據(jù)本托管協(xié)議規(guī)定行使監(jiān)督權(quán)，或采取拖延、欺
詐等手段妨礙對(duì)方進(jìn)行有效監(jiān)督，情節(jié)嚴(yán)重或經(jīng)基金托管人提出警告仍不改正的，
基金托管人應(yīng)報(bào)告中國證監(jiān)會(huì)。
三、基金管理人對(duì)基金托管人的業(yè)務(wù)核查
（一）基金管理人對(duì)基金托管人履行托管職責(zé)情況進(jìn)行核查，核查事項(xiàng)包括
但不限于基金托管人安全保管基金財(cái)產(chǎn)、開設(shè)基金財(cái)產(chǎn)的資金賬戶、證券賬戶及
投資所需的其他賬戶、復(fù)核基金管理人計(jì)算的基金資產(chǎn)凈值和各類基金份額凈值、
根據(jù)基金管理人指令辦理清算交收、相關(guān)信息披露和監(jiān)督基金投資運(yùn)作等行為。
（二）基金管理人發(fā)現(xiàn)基金托管人擅自挪用基金財(cái)產(chǎn)、未對(duì)基金財(cái)產(chǎn)實(shí)行分
賬管理、未執(zhí)行或無故延遲執(zhí)行基金管理人資金劃撥指令、泄露基金投資信息等
違反《基金法》、基金合同、本協(xié)議及其他有關(guān)規(guī)定時(shí)，應(yīng)及時(shí)以書面形式通知
基金托管人限期糾正?；鹜泄苋耸盏酵ㄖ髴?yīng)及時(shí)核對(duì)并以書面形式給基金管
理人發(fā)出回函，說明違規(guī)原因及糾正期限，并保證在規(guī)定期限內(nèi)及時(shí)改正。在上
述規(guī)定期限內(nèi)，基金管理人有權(quán)隨時(shí)對(duì)通知事項(xiàng)進(jìn)行復(fù)查，督促基金托管人改正。
基金托管人應(yīng)積極配合基金管理人的核查行為，包括但不限于：提交相關(guān)資料以
供基金管理人核查托管財(cái)產(chǎn)的完整性和真實(shí)性，在規(guī)定時(shí)間內(nèi)答復(fù)基金管理人并摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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改正。
（三）基金管理人發(fā)現(xiàn)基金托管人有重大違規(guī)行為，應(yīng)及時(shí)報(bào)告中國證監(jiān)會(huì)，
同時(shí)通知基金托管人限期糾正，并將糾正結(jié)果報(bào)告中國證監(jiān)會(huì)?；鹜泄苋藷o正
當(dāng)理由，拒絕、阻撓對(duì)方根據(jù)本協(xié)議規(guī)定行使監(jiān)督權(quán)，或采取拖延、欺詐等手段
妨礙對(duì)方進(jìn)行有效監(jiān)督，情節(jié)嚴(yán)重或經(jīng)基金管理人提出警告仍不改正的，基金管
理人應(yīng)報(bào)告中國證監(jiān)會(huì)。
四、基金財(cái)產(chǎn)的保管
（一）基金財(cái)產(chǎn)保管的原則
1.基金財(cái)產(chǎn)應(yīng)獨(dú)立于基金管理人、基金托管人的固有財(cái)產(chǎn)。
2.基金托管人應(yīng)安全保管基金財(cái)產(chǎn)。
3.基金托管人按照規(guī)定開設(shè)基金財(cái)產(chǎn)的資金賬戶、證券賬戶及投資所需的其
他賬戶。
4.基金托管人對(duì)所托管的不同基金財(cái)產(chǎn)分別設(shè)置賬戶，獨(dú)立核算，分賬管理，
確?；鹭?cái)產(chǎn)的完整與獨(dú)立。
5.基金托管人按照基金合同和本協(xié)議的約定保管基金財(cái)產(chǎn)，如有特殊情況雙
方可另行協(xié)商解決?；鹜泄苋宋唇?jīng)基金管理人的合法合規(guī)指令，不得自行運(yùn)用、
處分、分配本基金的任何資產(chǎn)（不包含基金托管人依據(jù)中國證券登記結(jié)算有限責(zé)
任公司結(jié)算數(shù)據(jù)完成場(chǎng)內(nèi)交易交收、托管資產(chǎn)開戶銀行扣收結(jié)算費(fèi)和賬戶維護(hù)費(fèi)
等費(fèi)用）。
6. 對(duì)于因?yàn)榛鹜顿Y產(chǎn)生的應(yīng)收資產(chǎn)，應(yīng)由基金管理人負(fù)責(zé)與有關(guān)當(dāng)事人
確定到賬日期，基金管理人可通過托管服務(wù)平臺(tái)查詢到賬日基金財(cái)產(chǎn)是否到達(dá)基
金賬戶的，到賬日若未到達(dá)，基金管理人應(yīng)采取措施進(jìn)行催收。由此給基金財(cái)產(chǎn)
造成損失的，基金管理人應(yīng)負(fù)責(zé)向有關(guān)當(dāng)事人追償基金財(cái)產(chǎn)的損失，基金托管人
對(duì)此不承擔(dān)相應(yīng)責(zé)任，但應(yīng)對(duì)基金管理人向有關(guān)當(dāng)事人追償予以必要的協(xié)助與配
合。
7.除依據(jù)法律法規(guī)和基金合同的規(guī)定外，基金托管人不得委托第三人托管基摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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金財(cái)產(chǎn)。
（二）基金募集期間及募集資金的驗(yàn)資
1、基金募集期間募集的資金應(yīng)存于基金管理人開立的“基金募集專戶”。
該賬戶由基金管理人或基金管理人委托的登記機(jī)構(gòu)開立并管理。
2、基金募集期滿或基金停止募集時(shí)，募集的基金份額總額、基金募集金額、
基金份額持有人人數(shù)符合《基金法》、《運(yùn)作辦法》、基金合同等有關(guān)規(guī)定后，
基金管理人應(yīng)將屬于基金財(cái)產(chǎn)的全部資金劃入基金托管人開立的基金銀行賬戶，
同時(shí)在規(guī)定時(shí)間內(nèi)，聘請(qǐng)符合《中華人民共和國證券法》規(guī)定的會(huì)計(jì)師事務(wù)所進(jìn)
行驗(yàn)資，出具驗(yàn)資報(bào)告。出具的驗(yàn)資報(bào)告由參加驗(yàn)資的2名或2名以上中國注冊(cè)會(huì)
計(jì)師簽字方為有效。
3.若基金募集期限屆滿，未能達(dá)到基金合同生效的條件，由基金管理人按規(guī)
定辦理退款等事宜，基金托管人應(yīng)提供充分協(xié)助。
（三）基金銀行賬戶的開立和管理
1. 基金托管人以本基金的名義開設(shè)本基金的基金托管專戶，也稱為資金賬
戶，保管基金財(cái)產(chǎn)的銀行存款。基金管理人在托管專戶開戶過程中提供必要的協(xié)
助，包括提供相關(guān)開戶材料。本基金托管專戶同時(shí)也是基金托管人在法人集中清
算模式下，代表本基金托管資產(chǎn)與基金托管人進(jìn)行二級(jí)結(jié)算的專用賬戶。該賬戶
的開設(shè)和管理由基金托管人承擔(dān)。本基金的一切貨幣收支活動(dòng)，均需通過基金托
管人的基金托管專戶進(jìn)行。
2.為便于業(yè)務(wù)開展，基金管理人可向基金托管人申請(qǐng)開通托管服務(wù)平臺(tái)功能。
3.基金托管專戶的開立和使用，僅限于滿足開展本基金業(yè)務(wù)的需要?；鹜?br/>管人和基金管理人不得假借本基金的名義開立任何其他銀行賬戶；亦不得使用基
金的任何賬戶進(jìn)行本基金業(yè)務(wù)以外的活動(dòng)?；鹜泄軐艄衩鎸?shí)行無印鑒管理，
不得購買支票、本票、匯票等具有對(duì)外支付功能的有價(jià)憑證，不辦理通存通兌，
不得透支取現(xiàn)，不得開通手機(jī)銀行、電話銀行、網(wǎng)上銀行專業(yè)版。
4.基金托管專戶的開立和管理應(yīng)符合銀行業(yè)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)的有關(guān)規(guī)定。摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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5.在符合法律法規(guī)規(guī)定的條件下，基金托管人可以通過基金托管專戶辦理基
金資產(chǎn)的支付。
（四）定期存款賬戶
委托財(cái)產(chǎn)投資定期存款在存款機(jī)構(gòu)開立的銀行賬戶，包括實(shí)體或虛擬賬戶，
由管理人負(fù)責(zé)辦理，如委托人或管理人要求預(yù)留印鑒中包含托管人章的，則在提
前告知托管人的情況下，托管人至少預(yù)留一枚托管人章。本著便于安全保管和日
常監(jiān)督核查委托財(cái)產(chǎn)的原則，存款行應(yīng)盡量選擇江蘇銀行所在地的分支機(jī)構(gòu)。對(duì)
于任何的定期存款投資，管理人都必須和存款機(jī)構(gòu)簽訂定期存款協(xié)議，約定雙方
的權(quán)利和義務(wù)，并將已簽訂的定期存款協(xié)議作為劃款指令附件。該協(xié)議中必須有
如下明確條款：本息到期歸還或提前支取的所有款項(xiàng)必須劃至托管專戶（明確戶
名、開戶行、賬號(hào)等），不得劃入其他任何賬戶。如定期存款協(xié)議中未體現(xiàn)前述
條款，托管人有權(quán)拒絕定期存款投資的劃款指令。存款證實(shí)書送達(dá)托管人或從托
管人處支取，原則上要求存款銀行或管理人授權(quán)相關(guān)人員親自上門辦理。若采用
郵寄等第三方機(jī)構(gòu)傳遞，托管人不承擔(dān)由此可能造成的調(diào)換、丟失、延誤等責(zé)任。
如存款證實(shí)書需在托管人處保管的，托管人僅負(fù)責(zé)保管收到的存款證實(shí)書但不對(duì)
存款證實(shí)書的真實(shí)性負(fù)責(zé)。管理人應(yīng)該在合理的時(shí)間內(nèi)進(jìn)行定期存款的投資和支
取事宜，若管理人提前支取或部分提前支取定期存款，若產(chǎn)生息差（即本委托財(cái)
產(chǎn)已計(jì)提的資金利息和提前支取時(shí)收到的資金利息差額），該息差的處理方法由
管理人和存款銀行雙方協(xié)商解決，并由管理人及時(shí)告知托管人。為保證基金財(cái)產(chǎn)
的安全性，管理人應(yīng)確保存款證實(shí)書不得被質(zhì)押或以任何方式被抵押，并不得用
于轉(zhuǎn)讓和背書。
（五）債券托管賬戶的開設(shè)和管理
基金合同生效后，基金托管人根據(jù)中國人民銀行、銀行間市場(chǎng)登記結(jié)算機(jī)構(gòu)
的有關(guān)規(guī)定，以本基金的名義在中央國債登記結(jié)算有限責(zé)任公司和銀行間市場(chǎng)清
算所股份有限公司開立債券托管賬戶和資金結(jié)算賬戶、 持有人賬戶和資金結(jié)算賬
戶，并代表基金進(jìn)行銀行間市場(chǎng)債券的結(jié)算。摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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（六）基金證券賬戶和結(jié)算備付金賬戶的開立和管理
1．基金托管人在中國證券登記結(jié)算有限責(zé)任公司上海分公司、深圳分公司
為基金開立基金托管人與基金聯(lián)名的證券賬戶（戶名以實(shí)際開立為準(zhǔn)）。
2．基金證券賬戶的開立和使用，僅限于滿足開展本基金業(yè)務(wù)的需要?；?br/>托管人和基金管理人不得出借或未經(jīng)對(duì)方同意擅自轉(zhuǎn)讓基金的任何證券賬戶，亦
不得使用基金的任何賬戶進(jìn)行本基金業(yè)務(wù)以外的活動(dòng)。
3．基金證券賬戶的開立和證券賬戶卡的保管由基金托管人負(fù)責(zé)，賬戶資產(chǎn)
的管理和運(yùn)用由基金管理人負(fù)責(zé)。
4．基金托管人以基金托管人的名義在中國證券登記結(jié)算有限責(zé)任公司開立
結(jié)算備付金賬戶，并代表所托管的基金完成與中國證券登記結(jié)算有限責(zé)任公司的
一級(jí)法人清算工作，基金管理人應(yīng)予以積極協(xié)助。結(jié)算備付金、結(jié)算互保基金、
交收價(jià)差資金等的收取按照中國證券登記結(jié)算有限責(zé)任公司的規(guī)定執(zhí)行。
5．若中國證監(jiān)會(huì)或其他監(jiān)管機(jī)構(gòu)在本托管協(xié)議訂立日之后允許基金從事其
他投資品種的投資業(yè)務(wù)，涉及相關(guān)賬戶的開立、使用的，若無相關(guān)規(guī)定，則基金
托管人比照上述關(guān)于賬戶開立、使用的規(guī)定執(zhí)行。
（七）其他賬戶的開立和管理
1.因業(yè)務(wù)發(fā)展需要而開立的其他賬戶，可以根據(jù)法律法規(guī)和基金合同的規(guī)定，
在基金管理人和基金托管人協(xié)商一致后開立。新賬戶按有關(guān)規(guī)定使用并管理。
2.法律法規(guī)等有關(guān)規(guī)定對(duì)相關(guān)賬戶的開立和管理另有規(guī)定的，從其規(guī)定辦理。
（八）基金財(cái)產(chǎn)投資的有關(guān)有價(jià)憑證等的保管
基金財(cái)產(chǎn)投資的有關(guān)實(shí)物證券等有價(jià)憑證由基金托管人存放于基金托管人
的保管庫，也可存入中央國債登記結(jié)算有限責(zé)任公司、中國證券登記結(jié)算有限責(zé)
任公司上海分公司/深圳分公司、銀行間市場(chǎng)清算所股份有限公司或票據(jù)營業(yè)中
心的代保管庫，保管憑證由基金托管人持有。有價(jià)憑證的購買和轉(zhuǎn)讓，由基金管
理人和基金托管人共同辦理?；鹜泄苋藢?duì)由基金托管人以外機(jī)構(gòu)實(shí)際有效控制
的資產(chǎn)不承擔(dān)保管責(zé)任。摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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（九）與基金財(cái)產(chǎn)有關(guān)的重大合同的保管
與基金財(cái)產(chǎn)有關(guān)的重大合同的簽署，由基金管理人負(fù)責(zé)。由基金管理人代表
基金簽署的、與基金財(cái)產(chǎn)有關(guān)的重大合同的原件分別由基金管理人、基金托管人
保管。除本協(xié)議另有規(guī)定外，基金管理人代表基金簽署的與基金財(cái)產(chǎn)有關(guān)的重大
合同包括但不限于基金年度審計(jì)合同、基金信息披露協(xié)議及基金投資業(yè)務(wù)中產(chǎn)生
的重大合同，基金管理人應(yīng)保證基金管理人和基金托管人至少各持有一份正本的
原件?；鸸芾砣藨?yīng)在重大合同簽署后及時(shí)將重大合同傳真給基金托管人，并在
三十個(gè)工作日內(nèi)將正本送達(dá)基金托管人處。重大合同的保管期限不低于法律法規(guī)
規(guī)定的最低期限。
對(duì)于無法取得二份以上的正本的，基金管理人應(yīng)向基金托管人提供加蓋公章
的合同傳真件，未經(jīng)雙方書面協(xié)商一致，合同原件不得轉(zhuǎn)移。
五、基金資產(chǎn)凈值計(jì)算和會(huì)計(jì)復(fù)核
（一） 基金資產(chǎn)凈值是指基金資產(chǎn)總值減去基金負(fù)債后的價(jià)值。各類基金份
額凈值是按照每個(gè)工作日閉市后，各類基金資產(chǎn)凈值除以當(dāng)日該類基金份額總數(shù)，
各類基金份額凈值的計(jì)算，均精確到0.0001元，小數(shù)點(diǎn)后第5位四舍五入，由此
產(chǎn)生的誤差計(jì)入基金財(cái)產(chǎn)。基金管理人可以設(shè)立大額贖回情形下的凈值精度應(yīng)急
調(diào)整機(jī)制。國家另有規(guī)定的，從其規(guī)定?；鸸芾砣嗣總€(gè)工作日計(jì)算基金資產(chǎn)凈
值及各類基金份額凈值，經(jīng)基金托管人復(fù)核，按規(guī)定公告。
（二） 復(fù)核程序
基金管理人每個(gè)工作日對(duì)基金資產(chǎn)進(jìn)行估值，但基金管理人根據(jù)法律法規(guī)或
基金合同的規(guī)定暫停估值時(shí)除外?；鸸芾砣嗣總€(gè)工作日對(duì)基金資產(chǎn)估值后，將
各類基金份額凈值結(jié)果以雙方約定的方式提交給基金托管人，經(jīng)基金托管人復(fù)核
無誤后，由基金管理人按規(guī)定對(duì)外公布。
六、基金份額持有人名冊(cè)的保管
基金份額持有人名冊(cè)至少應(yīng)包括基金份額持有人的名稱和持有的基金份額。摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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基金份額持有人名冊(cè)由基金登記機(jī)構(gòu)根據(jù)基金管理人的指令編制和保管，保存期
自基金賬戶銷戶之日起不少于20年?；鸸芾砣撕突鹜泄苋藨?yīng)分別保管基金份
額持有人名冊(cè)，保存期不低于法律法規(guī)規(guī)定的最低期限。如不能妥善保管，則按
相關(guān)法規(guī)承擔(dān)責(zé)任。
在基金托管人要求或編制中期報(bào)告和年度報(bào)告前，基金管理人應(yīng)將有關(guān)資料
送交基金托管人，不得無故拒絕或延誤提供，并保證其的真實(shí)性、準(zhǔn)確性和完整
性。基金托管人不得將所保管的基金份額持有人名冊(cè)用于基金托管業(yè)務(wù)以外的其
他用途，并應(yīng)遵守保密義務(wù)。
基金管理人應(yīng)當(dāng)及時(shí)向基金托管人提交《基金合同》生效日、《基金合同》
終止日、中期報(bào)告、年報(bào)等涉及到基金重要事項(xiàng)及信息披露期間的基金份額持有
人名冊(cè)。
七、托管協(xié)議的變更、終止與基金財(cái)產(chǎn)的清算
（一）托管協(xié)議的變更程序
本協(xié)議雙方當(dāng)事人經(jīng)協(xié)商一致，可以對(duì)協(xié)議進(jìn)行修改。修改后的新協(xié)議，其
內(nèi)容不得與基金合同的規(guī)定有任何沖突?；鹜泄軈f(xié)議的變更應(yīng)依據(jù)法律法規(guī)規(guī)
定報(bào)中國證監(jiān)會(huì)備案。
（二）基金托管協(xié)議終止出現(xiàn)的情形
1．基金合同終止；
2．基金托管人解散、依法被撤銷、破產(chǎn)或由其他基金托管人接管基金資產(chǎn)；
3．基金管理人解散、依法被撤銷、破產(chǎn)或由其他基金管理人接管基金管理
權(quán)；
4．發(fā)生法律法規(guī)或基金合同規(guī)定的終止事項(xiàng)。
（三）基金財(cái)產(chǎn)的清算
1.基金財(cái)產(chǎn)清算小組
（ 1） 自出現(xiàn)《基金合同》終止事由之日起30個(gè)工作日內(nèi)成立清算小組，基
金管理人或臨時(shí)基金管理人組織基金財(cái)產(chǎn)清算小組并在中國證監(jiān)會(huì)的監(jiān)督下進(jìn)摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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行基金清算。 在基金財(cái)產(chǎn)清算小組接管基金財(cái)產(chǎn)之前，基金管理人和基金托管人
應(yīng)按照基金合同和托管協(xié)議的規(guī)定繼續(xù)履行保護(hù)基金財(cái)產(chǎn)安全的職責(zé)。
（ 2） 基金財(cái)產(chǎn)清算小組組成：基金財(cái)產(chǎn)清算小組成員由基金管理人或臨時(shí)
基金管理人、基金托管人、 具有從事證券相關(guān)業(yè)務(wù)資格的注冊(cè)會(huì)計(jì)師、律師以及
中國證監(jiān)會(huì)指定的人員組成?；鹭?cái)產(chǎn)清算小組可以聘用必要的工作人員。
（ 3）在基金財(cái)產(chǎn)清算過程中，基金管理人和基金托管人應(yīng)各自履行職責(zé)，
繼續(xù)忠實(shí)、勤勉、盡責(zé)地履行基金合同和托管協(xié)議規(guī)定的義務(wù)，維護(hù)基金份額持
有人的合法權(quán)益。
（ 4） 基金財(cái)產(chǎn)清算小組職責(zé)：基金財(cái)產(chǎn)清算小組負(fù)責(zé)基金財(cái)產(chǎn)的保管、清
理、估價(jià)、變現(xiàn)和分配。基金財(cái)產(chǎn)清算小組可以依法進(jìn)行必要的民事活動(dòng)。
2.基金財(cái)產(chǎn)清算程序
（ 1）《基金合同》終止情形出現(xiàn)時(shí)，由基金財(cái)產(chǎn)清算小組統(tǒng)一接管基金；
（ 2）對(duì)基金財(cái)產(chǎn)和債權(quán)債務(wù)進(jìn)行清理和確認(rèn)；
（ 3）對(duì)基金財(cái)產(chǎn)進(jìn)行估值和變現(xiàn)；
（ 4）制作清算報(bào)告；
（ 5）聘請(qǐng)會(huì)計(jì)師事務(wù)所對(duì)清算報(bào)告進(jìn)行外部審計(jì)，聘請(qǐng)律師事務(wù)所對(duì)清算
報(bào)告出具法律意見書；
（ 6）將清算報(bào)告報(bào)中國證監(jiān)會(huì)備案并公告；
（ 7）對(duì)基金剩余財(cái)產(chǎn)進(jìn)行分配。
3.基金財(cái)產(chǎn)清算的期限為6個(gè)月，但因本基金所持證券的流動(dòng)性受到限制或
其他原因，導(dǎo)致基金財(cái)產(chǎn)不能及時(shí)變現(xiàn)的，清算期限可以相應(yīng)順延。
4.清算費(fèi)用
清算費(fèi)用是指基金財(cái)產(chǎn)清算小組在進(jìn)行基金財(cái)產(chǎn)清算過程中發(fā)生的所有合
理費(fèi)用，清算費(fèi)用由基金財(cái)產(chǎn)清算小組優(yōu)先從基金財(cái)產(chǎn)中支付。
5.基金財(cái)產(chǎn)清算剩余資產(chǎn)的分配
依據(jù)基金財(cái)產(chǎn)清算的分配方案，將基金財(cái)產(chǎn)清算后的全部剩余資產(chǎn)扣除基金摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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財(cái)產(chǎn)清算費(fèi)用、交納所欠稅款并清償基金債務(wù)后，按各類基金份額在基金合同終
止事由發(fā)生時(shí)各自基金份額資產(chǎn)凈值的比例確定剩余財(cái)產(chǎn)在各類基金份額中的
分配比例，并在各類基金份額可分配的剩余財(cái)產(chǎn)范圍內(nèi)按各份額類別內(nèi)基金份額
持有人持有的基金份額比例進(jìn)行分配。
6.基金財(cái)產(chǎn)清算的公告
清算過程中的有關(guān)重大事項(xiàng)須及時(shí)公告；基金財(cái)產(chǎn)清算報(bào)告經(jīng)符合《中華人
民共和國證券法》規(guī)定的會(huì)計(jì)師事務(wù)所審計(jì)并由律師事務(wù)所出具法律意見書后報(bào)
中國證監(jiān)會(huì)備案并公告?；鹭?cái)產(chǎn)清算公告于基金財(cái)產(chǎn)清算報(bào)告報(bào)中國證監(jiān)會(huì)備
案后5個(gè)工作日內(nèi)由基金財(cái)產(chǎn)清算小組進(jìn)行公告，基金財(cái)產(chǎn)清算小組應(yīng)當(dāng)將清算
報(bào)告登載在規(guī)定網(wǎng)站上，并將清算報(bào)告提示性公告登載在規(guī)定報(bào)刊上。
7.基金財(cái)產(chǎn)清算賬冊(cè)及文件的保存
基金財(cái)產(chǎn)清算賬冊(cè)及有關(guān)文件由基金托管人保存不低于法律法規(guī)規(guī)定的最
低期限。
八、 爭(zhēng)議解決方式
雙方當(dāng)事人同意，因《托管協(xié)議》而產(chǎn)生的或與《托管協(xié)議》有關(guān)的一切爭(zhēng)
議，如經(jīng)友好協(xié)商未能解決的，任何一方均有權(quán)將爭(zhēng)議提交中國國際經(jīng)濟(jì)貿(mào)易仲
裁委員會(huì)，仲裁地點(diǎn)為北京市，按照中國國際經(jīng)濟(jì)貿(mào)易仲裁委員會(huì)屆時(shí)有效的仲
裁規(guī)則進(jìn)行仲裁。仲裁裁決是終局的，對(duì)當(dāng)事人均有約束力。除非仲裁裁決另有
規(guī)定，仲裁費(fèi)、律師費(fèi)由敗訴方承擔(dān)。
爭(zhēng)議處理期間，基金管理人和基金托管人應(yīng)恪守各自的職責(zé)，繼續(xù)忠實(shí)、勤
勉、盡責(zé)地履行基金合同和托管協(xié)議規(guī)定的義務(wù)，維護(hù)基金份額持有人的合法權(quán)
益。
《托管協(xié)議》受中國法律（為本托管協(xié)議之目的，不包括香港特別行政區(qū)、
澳門特別行政區(qū)和臺(tái)灣地區(qū)法律）管轄。摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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第二十一部分 對(duì)基金份額持有人的服務(wù)
基金管理人承諾為基金份額持有人提供一系列的服務(wù)?；鸸芾砣烁鶕?jù)基金份額持有
人的需要和市場(chǎng)的變化，有權(quán)增加或變更服務(wù)項(xiàng)目。主要服務(wù)內(nèi)容如下：
（一）網(wǎng)上交易服務(wù)
投資人可通過基金管理人的直銷網(wǎng)點(diǎn)、基金管理人委托的其他銷售機(jī)構(gòu)（以下簡稱
“銷售機(jī)構(gòu)”）的銷售網(wǎng)點(diǎn)或通過銷售機(jī)構(gòu)提供的其他方式辦理基金份額的申購、贖回、信
息查詢等業(yè)務(wù)。
基金管理人網(wǎng)上直銷交易平臺(tái)（ https://etrade.morganstanleyfunds.com.cn）自2025年4
月30日起不再接受基金贖回、轉(zhuǎn)托管轉(zhuǎn)出、賬戶信息修改及變更業(yè)務(wù)、賬戶登錄及查詢服
務(wù)，但投資者仍可通過本公司直銷中心提交資料辦理基金贖回、轉(zhuǎn)托管轉(zhuǎn)出、賬戶信息修
改及變更等業(yè)務(wù)，通過本公司官方微信號(hào)及小程序、客服熱線辦理持有基金賬戶查詢業(yè)
務(wù)，具體業(yè)務(wù)規(guī)則和相關(guān)公告請(qǐng)?jiān)斠娀鸸芾砣司W(wǎng)站。
（二）網(wǎng)上查詢服務(wù)
通過基金管理人直銷渠道（包括直銷柜臺(tái)、網(wǎng)上直銷平臺(tái)）開立基金賬戶和交易賬戶
的個(gè)人投資者，可通過基金管理人網(wǎng)上交易平臺(tái)
（ https://etrade.morganstanleyfunds.com.cn ）享有賬戶查詢、賬單查詢、資料修改等多項(xiàng)
在線服務(wù)。
個(gè)人投資者如需查詢通過銷售機(jī)構(gòu)開立基金賬戶、交易及持有基金的有關(guān)信息，可7×
24小時(shí)通過本公司全國統(tǒng)一客服熱線自助語音查詢，或工作日8:30-11:30、 13:00-17:00期間
通過身份驗(yàn)證后由客服人工查詢，亦可直接通過辦理開戶及/或交易業(yè)務(wù)的所在銷售機(jī)構(gòu)進(jìn)
行查詢，具體查詢途徑與方式請(qǐng)遵循銷售機(jī)構(gòu)的規(guī)則。
（三）服務(wù)產(chǎn)品的定制及發(fā)送
投資人可根據(jù)個(gè)人需要，通過基金管理人客服電話、電子郵件、短信等方式訂閱或取
消對(duì)賬單服務(wù)及免費(fèi)定制信息。投資人還可通過發(fā)送郵件、短信進(jìn)行業(yè)務(wù)咨詢。
1、對(duì)賬單服務(wù)：基金管理人將按照投資人需求，提供月度電子郵件賬單或月度短信賬
單。投資人可通過撥打基金管理人客服電話、發(fā)送電子郵件或短信等方式向基金管理人主
動(dòng)定制月度短信賬單。對(duì)于未訂閱賬單服務(wù)、且有手機(jī)號(hào)碼的投資人，基金管理人將默認(rèn)
提供年度短信賬單。對(duì)于未訂閱賬單服務(wù)、且有郵件聯(lián)系方式的投資人，基金管理人將默
認(rèn)提供月度電子郵件賬單。
若投資人因特殊原因需要獲取指定期間的紙質(zhì)對(duì)賬單，可撥打基金管理人客服熱線
400-8888-668（免長途話費(fèi)）按“ 9”轉(zhuǎn)人工服務(wù)，提供姓名、開戶證件號(hào)碼或基金賬號(hào)、
持有基金名稱、購買銷售機(jī)構(gòu)、購買金額等，客服人員核對(duì)信息無誤后，將通過平信方式
為投資人免費(fèi)郵寄紙質(zhì)對(duì)賬單。
對(duì)賬單服務(wù)發(fā)送規(guī)則如下：如投資人成功定制電子郵件賬單或短信賬單，基金管理人
將在每月初5個(gè)工作日內(nèi)發(fā)送。摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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2、免費(fèi)定制信息：投資人可定制的信息包括：各類基金份額凈值、基金視窗等信息。
基金管理人可通過郵件或短信方式向投資人發(fā)送所定制的信息。
（四）在線客服服務(wù)
投資人可登錄基金管理人網(wǎng)站（ www.morganstanleyfunds.com.cn）通過“在線客服”
進(jìn)行業(yè)務(wù)咨詢或留言。在線客服提供基金產(chǎn)品信息查詢、基金業(yè)務(wù)咨詢、服務(wù)投訴和建議
等服務(wù)。
在線人工客服服務(wù)時(shí)間為周一至周五上午8:30-11:30、 13:00-17:00（節(jié)假日除外）。
（五）客戶服務(wù)中心電話服務(wù)
客戶服務(wù)中心自動(dòng)語音系統(tǒng)提供7× 24小時(shí)基金凈值信息、賬戶交易情況、基金產(chǎn)品與
服務(wù)等信息查詢。
客戶服務(wù)中心人工座席提供每周五天，每天不少于7小時(shí)的座席服務(wù)，投資人可通過該
電話查詢認(rèn)購、申購和贖回等交易情況、基金賬戶余額、信息定制、資料修改、服務(wù)投訴
及獲得其他業(yè)務(wù)咨詢等專項(xiàng)服務(wù)。
電話人工服務(wù)時(shí)間為周一至周五上午8:30-11:30、 13:00-17:00（節(jié)假日除外）。
（六）客戶投訴處理
投資人可以通過撥打基金管理人客戶服務(wù)中心電話或以書信、電子郵件等方式，對(duì)基
金管理人所提供的服務(wù)提出建議或投訴（具體渠道見以下服務(wù)聯(lián)系方式）。
對(duì)于工作日受理的投訴，原則上當(dāng)日回復(fù)，不能當(dāng)日回復(fù)的，在3個(gè)工作日內(nèi)回復(fù)。對(duì)
于非工作日受理的投訴，原則上在順延的第一個(gè)工作日回復(fù)，不能及時(shí)回復(fù)的，在3個(gè)工作
日內(nèi)回復(fù)。
（七）服務(wù)聯(lián)系方式
基金管理人網(wǎng)址： www.morganstanleyfunds.com.cn
客戶服務(wù)信箱： msim-service@morganstanley.com.cn
全國統(tǒng)一客服電話： 400-8888-668（免長途費(fèi)）
信件郵寄地址：深圳市福田區(qū)中心四路1號(hào)嘉里建設(shè)廣場(chǎng)第二座第17層摩根士丹利基金
客戶服務(wù)中心
郵編： 518048
（八）如本招募說明書存在任何您/貴機(jī)構(gòu)無法理解的內(nèi)容，請(qǐng)通過上述方式聯(lián)系基金
管理人。 請(qǐng)確保投資前，您/貴機(jī)構(gòu)已經(jīng)全面理解了本招募說明書。摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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第二十二部分 其他應(yīng)披露事項(xiàng)
暫無。摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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第二十三部分 招募說明書的存放及查閱方式
本招募說明書存放在本基金管理人、基金托管人和銷售機(jī)構(gòu)的住所，投資
者可在辦公時(shí)間免費(fèi)查閱；投資人在支付工本費(fèi)后，可在合理時(shí)間內(nèi)取得上
述文件復(fù)制件或復(fù)印件，但應(yīng)以招募說明書正本為準(zhǔn)。
基金管理人和基金托管人保證文本的內(nèi)容與所公告的內(nèi)容完全一致。
投 資 者 還 可 以 直 接 登 錄 基 金 管 理 人 的 網(wǎng) 站
（ www.morganstanleyfunds.com.cn）查閱和下載招募說明書。摩根士丹利恒安 30 天持有期債券型證券投資基金 招募說明書
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第二十四部分 備查文件
（一）中國證監(jiān)會(huì)準(zhǔn)予本基金注冊(cè)募集的文件；
（二）本基金基金合同；
（三）本基金托管協(xié)議；
（四）法律意見書；
（五）基金管理人業(yè)務(wù)資格批件、營業(yè)執(zhí)照；
（六）基金托管人業(yè)務(wù)資格批件、營業(yè)執(zhí)照；
（七）中國證監(jiān)會(huì)要求的其他文件。
上述文件存放在基金管理人的辦公場(chǎng)所，投資人可在辦公時(shí)間免費(fèi)查閱。
摩根士丹利基金管理（中國）有限公司
2025年6月25日
摩根士丹利恒安30天持有期債券型證券投資基金招募說明書.pdf